Invesco Mutual Fund દ્વારા BSE Sensex અને Nifty Bank ઇન્ડેક્સને ટ્રેક કરતા બે નવા પેસિવ એક્સચેન્જ-ટ્રેડેડ ફંડ્સ (ETFs) લોન્ચ કરવામાં આવ્યા છે. આ નવા ફંડ ઓફર (NFO) 28 જુલાઈથી 11 ઓગસ્ટ સુધી રોકાણકારો માટે ખુલ્લી રહેશે. આ ETFs દ્વારા રોકાણકારો ₹5,000 ના નાના રોકાણથી માર્કેટ-લિંક્ડ એક્સપોઝર મેળવી શકે છે.
Detailed Coverage
Invesco Mutual Fund ની નવી ભેટ
Invesco Mutual Fund એ પોતાના પેસિવ રોકાણ પોર્ટફોલિયોને વિસ્તૃત કરતા બે નવા ETFs, Invesco India BSE Sensex ETF અને Invesco India Nifty Bank ETF લોન્ચ કર્યા છે. આ નવા ફંડ્સ માટે ન્યુ ફંડ ઓફર (NFO) 28 જુલાઈ, 2024 થી શરૂ થઈ ગઈ છે અને 11 ઓગસ્ટ, 2024 સુધી રોકાણકારો માટે ઉપલબ્ધ રહેશે.
પેસિવ સ્ટ્રેટેજી અને ઇન્ડેક્સ ટ્રેકિંગ
આ બંને ETFs પેસિવ ફંડ્સ છે. તેનો મુખ્ય ઉદ્દેશ્ય તેના સંબંધિત બેન્ચમાર્ક - BSE Sensex અને Nifty Bank Index - ના રિટર્ન્સને શક્ય તેટલું નજીકથી પ્રતિબિંબિત કરવાનો છે. આ ઇન્ડેક્સમાં જે સ્ટોક્સ જે પ્રમાણમાં છે, તે જ પ્રમાણમાં ફંડમાં રાખીને, ફંડ મેનેજર Abhisek Bahinipati ટ્રેકિંગ એરર (Tracking Error) ને ન્યૂનતમ રાખવાનો પ્રયાસ કરશે. ટ્રેકિંગ એરર એ માપે છે કે ફંડનું પ્રદર્શન તે જે બેન્ચમાર્કને અનુસરે છે તેની સાથે કેટલું નજીકથી જોડાયેલું છે.
Invesco India BSE Sensex ETF, BSE Sensex નો ભાગ હોય તેવી 30 મોટી કંપનીઓમાં રોકાણની તક આપે છે. બીજી તરફ, Invesco India Nifty Bank ETF, અગ્રણી જાહેર અને ખાનગી ક્ષેત્રની બેન્કોમાં રોકાણ કરીને વધુ ફોકસ્ડ એક્સપોઝર પ્રદાન કરે છે. એક્ટિવ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ્સથી વિપરીત, જ્યાં ફંડ મેનેજર બજારને હરાવવા માટે ચોક્કસ સ્ટોક્સ પસંદ કરે છે, આ ETFs સંપૂર્ણપણે નિયમ-આધારિત છે અને ઇન્ડેક્સની રચનાને અનુસરે છે.
ETFs માં રોકાણ
રોકાણકારો ₹5,000 ની ન્યૂનતમ રોકાણ રકમ સાથે NFO માં ભાગ લઈ શકે છે. NFO અવધિ પૂર્ણ થયા પછી અને ફંડ્સ સ્ટોક એક્સચેન્જ પર લિસ્ટ થયા પછી, તેને નિયમિત શેર્સની જેમ ટ્રેડિંગ દિવસ દરમિયાન ખરીદી અને વેચી શકાશે. આનાથી લિક્વિડિટી (Liquidity) મળે છે, જેનાથી રોકાણકારો માત્ર દૈનિક નેટ એસેટ વેલ્યુ (NAV) ને બદલે લાઇવ માર્કેટ ભાવના આધારે પોઝિશન લઈ શકે છે અથવા બહાર નીકળી શકે છે.
જોખમોને સમજવા
ETFs તેમની સરળતા અને ઘણીવાર એક્ટિવ ફંડ્સની સરખામણીમાં ઓછા ખર્ચને કારણે લોકપ્રિય છે, પરંતુ તેઓ માર્કેટના જોખમોથી મુક્ત નથી. કારણ કે આ ફંડ્સ ઇન્ડેક્સના પ્રદર્શન સાથે જોડાયેલા છે, રોકાણકારોએ શેરબજાર સાથે સુસંગત રિટર્નની અપેક્ષા રાખવી જોઈએ. Sensex જેવા બ્રોડ-માર્કેટ ઇન્ડેક્સની સરખામણીમાં Nifty Bank ETF માં વધુ જોખમ રહેલું છે કારણ કે તે એક જ ક્ષેત્ર પર કેન્દ્રિત છે. જો બેન્કિંગ ક્ષેત્ર નિયમનકારી ફેરફારો, વ્યાજ દરમાં વધઘટ અથવા આર્થિક મંદીને કારણે મુશ્કેલીઓનો સામનો કરે છે, તો આ ETF વૈવિધ્યસભર પોર્ટફોલિયો કરતાં વધુ વોલેટિલિટી (Volatility) નો અનુભવ કરી શકે છે.
સંભવિત રોકાણકારોએ એ પણ નોંધવું જોઈએ કે પેસિવ ફંડ્સ માર્કેટમાં ઘટાડા સામે રક્ષણ આપતા નથી. રોકાણ કરતા પહેલા, રોકાણની પોતાની જોખમ સહનશીલતા અને એકંદર રોકાણ પોર્ટફોલિયોમાં સેક્ટર-વિશિષ્ટ વિરુદ્ધ બ્રોડ-માર્કેટ ફંડ્સની ભૂમિકાને ધ્યાનમાં લેવી મદદરૂપ થશે. આ યોજનાઓ માટે આગલું મહત્વનું પગલું સ્ટોક એક્સચેન્જ પર તેનું સત્તાવાર લિસ્ટિંગ હશે, જે સામાન્ય રીતે NFO અવધિ સમાપ્ત થયા પછી તરત જ થાય છે.