WhiteOak Capital చేసిన తాజా విశ్లేషణ ప్రకారం, మీ ఈక్విటీ పోర్ట్‌ఫోలియోలో **10%** మేర డెట్ ఫండ్స్‌ని చేర్చడం వల్ల మార్కెట్ ఒడిదుడుకులు (Volatility) **2.6%** వరకు తగ్గుతాయి. అయితే, దీనివల్ల వార్షిక రాబడులు (Annual Returns) **1.2%** మేర తగ్గే అవకాశం ఉందని నిపుణులు హెచ్చరిస్తున్నారు.
లాంగ్ టర్మ్ ఇన్వెస్ట్‌మెంట్‌లో సంపదను సృష్టించడం ఎంత ముఖ్యమో, మార్కెట్ ఒడిదుడుకుల వల్ల వచ్చే ఒత్తిడిని తట్టుకోవడం కూడా అంతే ముఖ్యం. సెప్టెంబర్ 2001 నుండి సెప్టెంబర్ 2026 వరకు జరిగిన మార్కెట్ తీరుతెన్నులను WhiteOak Capital విశ్లేషించింది. కేవలం ఈక్విటీలకే పరిమితం కాకుండా, కొంత భాగం డెట్ అసెట్స్‌లో ఇన్వెస్ట్ చేస్తే పోర్ట్‌ఫోలియో ఎలా ఉంటుందో ఈ డేటా వెల్లడిస్తోంది.
రిస్క్ vs రివార్డ్ లెక్కలు
పూర్తిగా ఈక్విటీల్లో ఇన్వెస్ట్ చేసే పోర్ట్‌ఫోలియోలో రిస్క్ ఎక్కువగా ఉంటుంది. అయితే, 10% మొత్తాన్ని డెట్ వైపు మళ్లించినప్పుడు, పోర్ట్‌ఫోలియో వోలటాలిటీ 25.34% నుండి 22.68% కి తగ్గుతుంది. దీనికి ప్రతిఫలంగా, మీ వార్షిక రాబడి 18.58% నుండి 17.39% కి పడిపోతుంది. అంటే, మార్కెట్ ఒడిదుడుకుల నుండి కొంత ఉపశమనం కోసం సుమారు 1.2% రాబడిని త్యాగం చేయాల్సి వస్తుంది.
అసెట్ అలోకేషన్ ప్రభావం
డెట్ వాటాను పెంచే కొద్దీ ఈ ప్రభావం మరింత స్పష్టంగా కనిపిస్తుంది:
- 80/20 నిష్పత్తి: వోలటాలిటీ 20.05% కి తగ్గగా, సగటు రాబడి 16.21% గా ఉంటుంది.
- 70/30 నిష్పత్తి: వోలటాలిటీ 17.44% కి తగ్గుతుంది, రాబడి 15.03% కి పరిమితమవుతుంది.
స్టాక్స్ మరియు బాండ్ల ధరలు వేర్వేరు కారకాలపై ఆధారపడి ఉంటాయి. కార్పొరేట్ పర్ఫార్మెన్స్ వల్ల స్టాక్స్ పెరిగితే, ఇంట్రెస్ట్ రేట్లు మరియు బాండ్ యీల్డ్స్ వల్ల డెట్ ఇన్స్ట్రుమెంట్స్ రియాక్ట్ అవుతాయి.
ఇన్వెస్టర్లు గుర్తుంచుకోవాల్సినవి
తక్కువ వోలటాలిటీ అంటే లాభాల గ్యారెంటీ అని భావించకూడదు. ఈ విశ్లేషణలో 10 ఏళ్ల గవర్నమెంట్ బాండ్ ఇండెక్స్ని ప్రామాణికంగా తీసుకున్నారు. రియల్ వరల్డ్‌లో మ్యూచువల్ ఫండ్స్ ద్వారా డెట్‌లో ఇన్వెస్ట్ చేసినప్పుడు క్రెడిట్ క్వాలిటీ, డ్యూరేషన్ వంటి రిస్క్‌లు ఉంటాయి. మీ ఫైనాన్షియల్ గోల్స్ మరియు టైమ్ హారిజాన్‌ని బట్టి మాత్రమే మీ అసెట్ అలోకేషన్‌ని నిర్ణయించుకోవడం ఉత్తమం.