పబ్లిక్ ఇన్సూరెన్స్ కంపెనీలకు 'సూపర్ యాప్' ఆదేశం: టెక్ గ్యాప్ పై ఫైట్!

డిజిటల్ సంస్కరణలకు ఆదేశం

ఇండియాలోని పబ్లిక్ సెక్టర్ జనరల్ ఇన్సూరర్లకు (PSUs) తమ కార్యకలాపాలను ఆధునీకరించాలని ప్రభుత్వం గట్టిగా ఆదేశించింది. డిజిటల్ సామర్థ్యాలను పెంచడంలో భాగంగా, పాలసీ కొనుగోలు, రెన్యువల్స్, క్లెయిమ్స్ మేనేజ్‌మెంట్ వంటి అన్ని సేవలను ఒకే 'సూపర్ యాప్' లో అందించాలని లక్ష్యంగా పెట్టుకున్నారు. ప్రైవేట్ ఇన్సూరెన్స్ కంపెనీలు టెక్నాలజీని ఉపయోగించి కస్టమర్లను మెప్పించడంలో ముందున్నాయి. ఈ గ్యాప్ ను పూడ్చడానికి, ప్రభుత్వ రంగ సంస్థలు తమ పాత సిస్టమ్స్ ను, కార్యకలాపాలను మెరుగుపరచుకోవాలి. 2017 నుండి IRDAI డిజిటల్ ఇన్సూరెన్స్ ను ప్రోత్సహిస్తోంది, దీనిలో భాగంగా పాలసీ డాక్యుమెంట్ల కోసం DigiLocker ను ఉపయోగించడాన్ని కూడా తప్పనిసరి చేసింది.

'సూపర్ యాప్' దిశగా అడుగులు

ప్రస్తుతం, న్యూ ఇండియా అస్యూరెన్స్, నేషనల్ ఇన్సూరెన్స్, యునైటెడ్ ఇండియా ఇన్సూరెన్స్, ఓరియంటల్ ఇన్సూరెన్స్ వంటి PSU కంపెనీల అమ్మకాల్లో డిజిటల్ వాటా కేవలం 5-15% మాత్రమే ఉంది. పోలిస్తే, ICICI Lombard, HDFC Ergo వంటి ప్రైవేట్ కంపెనీలు 30-40% డిజిటల్ సేల్స్ సాధిస్తున్నాయి. ఈ టెక్నాలజీ తేడా మార్కెట్ వాల్యుయేషన్స్ లోనూ కనిపిస్తోంది. మార్కెట్ లో అతిపెద్ద పబ్లిక్ ఇన్సూరర్ అయిన న్యూ ఇండియా అస్యూరెన్స్ (Q1 FY26 లో దాదాపు 15.5% మార్కెట్ షేర్) దాదాపు 20.3-23.8 P/E రేషియోలో ట్రేడ్ అవుతుండగా, ప్రైవేట్ ప్లేయర్ ICICI Lombard 29-37.75 P/E రేంజ్ లో ఉంది. ఇది ప్రైవేట్ కంపెనీల టెక్నాలజీ సామర్థ్యంపై ఇన్వెస్టర్ల నమ్మకాన్ని చూపుతుంది. PSU లు కలిపి దాదాపు 40% జనరల్ ఇన్సూరెన్స్ మార్కెట్ ను కలిగి ఉన్నప్పటికీ, టెక్నాలజీని వాడుకుంటూ దూసుకుపోతున్న ప్రైవేట్ సంస్థలతో పోలిస్తే వీరి వృద్ధి రేటు తక్కువగా ఉంది.

యాప్ దాటిన సవాళ్లు

కేవలం 'సూపర్ యాప్' తో సమస్య పూర్తిగా పరిష్కారం కాకపోవచ్చు. PSU ఇన్సూరెన్స్ కంపెనీలు పాత IT సిస్టమ్స్, కఠినమైన ఆపరేషనల్ ప్రాసెస్ లు, కొత్త ప్రొడక్ట్స్ త్వరగా తీసుకురాలేకపోవడం వంటి లోతైన సమస్యలతో సతమతమవుతున్నాయి. FY24 లో ఓరియంటల్ ఇన్సూరెన్స్, నేషనల్ ఇన్సూరెన్స్ వంటివి లాభాల్లోకి వచ్చినప్పటికీ, యునైటెడ్ ఇండియా ఇన్సూరెన్స్ తో పాటు వీరి సాల్వెన్సీ రేషియోలు కూడా రెగ్యులేటరీ అవసరం అయిన 1.50 కంటే తక్కువగా ఉన్నాయి. ఉదాహరణకు, యునైటెడ్ ఇండియా ఇన్సూరెన్స్ ఇటీవలి కాలంలో 120-129% మధ్య కంబైన్డ్ రేషియోను నమోదు చేసింది. సరసమైన ధరలకు, విస్తృత కవరేజీకి ప్రాధాన్యత ఇవ్వడం వీరికి లాభదాయకత, ప్రతిస్పందన విషయంలో ఆటంకంగా మారుతోంది.

మార్కెట్ వృద్ధి & సంస్కరణలు

భారత ఇన్సూరెన్స్ రంగం గణనీయమైన వృద్ధిని సాధించనుంది. FY26 లో జనరల్ ఇన్సూరెన్స్ 8.7% వృద్ధి చెందుతుందని, 2026 నాటికి మొత్తం మార్కెట్ 221.9 బిలియన్ డాలర్లు కు చేరుకుంటుందని అంచనా. అధిక ఫారిన్ డైరెక్ట్ ఇన్సూరెన్స్ (FDI), డిజిటల్ డిస్ట్రిబ్యూషన్ పై దృష్టి వంటి రెగ్యులేటరీ సంస్కరణలు ఈ రంగాన్ని బలోపేతం చేస్తున్నాయి. అయితే, భారతదేశంలో జనరల్ ఇన్సూరెన్స్ పెనెట్రేషన్ కేవలం 1% GDP తో, గ్లోబల్ యావరేజ్ 4.2% కంటే చాలా తక్కువగా ఉంది. ఫైనాన్స్ మినిస్టర్ క్లెయిమ్స్ కోసం AI వినియోగం, సైబర్ ఫ్రాడ్ వంటి కొత్త రిస్కుల కోసం ఉత్పత్తుల అభివృద్ధి, అకౌంట్ అగ్రిగేటర్ వంటి సిస్టమ్స్ తో ఇంటిగ్రేషన్ గురించి ప్రస్తావించారు. ఇది రంగాన్ని ఆధునీకరించడానికి ప్రభుత్వ వ్యూహాత్మక దిశను సూచిస్తుంది.

ప్రైవేట్ ప్లేయర్స్ ముందు చూపు

ప్రైవేట్ ఇన్సూరర్లు తమ టెక్నాలజీని ఉపయోగించి మెరుగైన డిజిటల్ కస్టమర్ ఎక్స్పీరియన్స్, వేగవంతమైన అండర్ రైటింగ్, క్లెయిమ్స్ ప్రాసెస్‌లను అందిస్తున్నాయి. ICICI Lombard, HDFC ERGO, Tata AIG వంటి కంపెనీలు తమ బలమైన డిజిటల్ ఉనికిని చాటుకుంటూ, మార్కెట్ షేర్ ను పెంచుకోవడానికి నిరంతరం ఆవిష్కరణలు చేస్తున్నాయి. న్యూ ఇండియా అస్యూరెన్స్ వంటి PSU లు ఇప్పటికీ పెద్ద మార్కెట్ షేర్ ను కలిగి ఉన్నప్పటికీ, టెక్నాలజీ ఆధారిత ప్లాట్‌ఫామ్‌ల ద్వారా వేగంగా విస్తరిస్తున్న రిటైల్ హెల్త్, మోటార్ ఇన్సూరెన్స్ వంటి విభాగాలపై దృష్టి సారిస్తూ ప్రైవేట్ ప్లేయర్లు నెమ్మదిగా మార్కెట్ వాటాను పెంచుకుంటున్నారు. ఇటీవలి మార్కెట్ డేటా ICICI Lombard కు సానుకూల స్టాక్ ధర కదలికలను చూపుతోంది, ఇది PSU స్టాక్స్ యొక్క స్థిరమైన, నెమ్మదైన పనితీరుకు విరుద్ధంగా ఉంది.

భవిష్యత్ కార్యాచరణ

ఆదేశించిన 'సూపర్ యాప్' కార్యక్రమం ఒక కీలకమైన అడుగు. కానీ, డిజిటల్ ట్రాన్స్‌ఫర్మేషన్ ను ప్రాథమిక ఆపరేషనల్ మార్పులతో అనుసంధానించే PSU ల సామర్థ్యంపై దీని అసలు ప్రభావం ఆధారపడి ఉంటుంది. ఆర్థిక వృద్ధి, వినియోగదారుల అవగాహన పెరుగుదల వల్ల భారత ఇన్సూరెన్స్ మార్కెట్ బలంగా వృద్ధి చెందుతుందని భావిస్తున్నారు. పబ్లిక్ సెక్టర్ జనరల్ ఇన్సూరర్లు విజయం సాధించాలంటే, కేవలం కొత్త డిజిటల్ ఫ్రంట్ ఎండ్ కంటే ఎక్కువ అవసరం. కోర్ సిస్టమ్స్ ను అప్డేట్ చేయడం, ఆవిష్కరణల సంస్కృతిని పెంపొందించడం, పెరుగుతున్న పోటీ, డిజిటల్-ఫస్ట్ వాతావరణంలో రాణించడానికి అండర్ రైటింగ్ పనితీరును, లాభదాయకతను మెరుగుపరచడానికి నిరంతర ప్రయత్నాలు అవసరం.