భారతదేశంలో ఫార్మల్ క్రెడిట్ (Formal Credit) సదుపాయం మార్చి 2026 నాటికి ఏకంగా 74%కి చేరుకుంది! 2017లో కేవలం 35% ఉన్న ఈ ఫిగర్, ఇప్పుడు రెట్టింపు అవ్వడం ఒక పెద్ద మార్పు. ముఖ్యంగా మొబైల్, కన్సంప్షన్ లోన్స్ (Consumption Loans) పెరగడం దీనికి కారణం. ఈ పరిణామం గ్రామీణ, సెమీ-అర్బన్ ప్రాంతాల్లో ఆర్థిక సేవలు విస్తరిస్తున్నాయని, రిటైల్ లెండర్లు, NBFCలకు ఇది మంచి అవకాశమని చెబుతోంది.
గత దశాబ్ద కాలంలో భారతదేశంలో ఫార్మల్ క్రెడిట్ (Formal Credit) అందుబాటులో భారీ మార్పులు చోటు చేసుకున్నాయి. మార్చి 2026 నాటికి, సుమారు 74% మంది వినియోగదారులు ఫార్మల్ ఫైనాన్షియల్ ఛానెల్స్ ద్వారా రుణాలు పొందగలుగుతున్నారు. ఇది 2017లో నమోదైన 35% తో పోలిస్తే గణనీయమైన పెరుగుదల. ఈ కాలంలో రుణాలు పొందేందుకు అర్హత ఉన్న జనాభా 79 కోట్ల నుండి 89 కోట్లకు పెరగడం కూడా ఈ మార్పునకు ఊతమిచ్చింది.
వినియోగ రుణాల జోరు
ఈ విస్తరణకు ప్రధాన కారణం కన్స్యూమర్ డ్యూరబుల్ ఫైనాన్సింగ్ (Consumer Durable Financing), పర్సనల్ లోన్స్ (Personal Loans), క్రెడిట్ కార్డ్ల వాడకం పెరగడమే. ఈ ఆర్థిక ఉత్పత్తులను ఉపయోగించే అర్హతగల జనాభా శాతం 2017లో 11% ఉండగా, ఇప్పుడు 28% కి పెరిగింది. అంటే, ప్రజలు ఇప్పుడు మొబైల్ ఫోన్లు, గృహోపకరణాలు వంటి లైఫ్స్టైల్ కొనుగోళ్లకు కూడా రుణాలను ఎక్కువగా వాడుతున్నారు. లెండర్ల (Lenders) దృష్టిలో, ఇది అధిక సంఖ్యలో, తక్కువ మొత్తంలో (Smaller-ticket) రిటైల్ రుణాల వైపు ఒక మార్పును సూచిస్తోంది.
భౌగోళిక, జనాభా మార్పులు
క్రెడిట్ యాక్సెస్ లో భౌగోళిక మార్పులు కూడా కనిపిస్తున్నాయి. మహారాష్ట్ర, తమిళనాడు వంటి సాంప్రదాయ ఆర్థిక కేంద్రాలతో పాటు, ఉత్తర, మధ్య రాష్ట్రాలు ఇప్పుడు వృద్ధికి ప్రధాన కేంద్రాలుగా మారుతున్నాయి. ఉత్తరప్రదేశ్లో ఇప్పుడు రుణ సదుపాయం పొందుతున్న వారిలో 11% వాటా ఉంటే, మధ్యప్రదేశ్, బీహార్ వాటాలు వరుసగా 6%, 5% కి పెరిగాయి.
మహిళల ఆర్థిక భాగస్వామ్యం కూడా పెరిగింది. దశాబ్ద కాలం క్రితం 22% ఉన్న మహిళల వాటా ఇప్పుడు 30% కి చేరింది. అలాగే, 35 ఏళ్లలోపు రుణగ్రహీతలు మొత్తం జనాభాలో 39% ఉన్నారు (గతంలో 33%).
రుణ సదుపాయం పొందుతున్న వారిలో 63% మంది సెమీ-అర్బన్ లేదా గ్రామీణ ప్రాంతాల్లో నివసిస్తున్నారు. దీంతో బ్యాంకింగ్, NBFC రంగం గతంలో కంటే చాలా విస్తృతమైన ప్రేక్షకులను చేరుతోంది.
ఫైనాన్షియల్ సెక్టార్లో ఇన్వెస్టర్లకు సూచనలు
ఫార్మల్ క్రెడిట్ యాక్సెస్ నిలకడగా పెరగడం, రిటైల్ లెండింగ్పై దృష్టి సారించే బ్యాంకులు, NBFCలకు పెరుగుతున్న మార్కెట్ను సూచిస్తుంది. అయితే, లైఫ్స్టైల్, వినియోగ ఆధారిత క్రెడిట్ వైపు ఈ మార్పుతో పాటు కొన్ని సవాళ్లు కూడా ఉన్నాయి. కొత్త ప్రాంతాలకు, యువతకు రుణాలు అందించేటప్పుడు లెండర్లు అసెట్ క్వాలిటీని (Asset Quality) కాపాడుకోవాలి.
ఈ రంగంలో పెట్టుబడులు పెట్టే ఇన్వెస్టర్లు, క్రెడిట్ కాస్ట్ ట్రెండ్స్ (Credit Cost Trends), లోన్ రికవరీ రేషియోలు (Loan Recovery Ratios), మారకం రేట్ల ప్రభావం (Interest Rate Cycles) వంటి అంశాలను గమనించాలి. ముఖ్యంగా, గ్రామీణ, సెమీ-అర్బన్ విభాగాల్లో పోటీ పెరుగుతున్న నేపథ్యంలో, రుణదాతలు సంభావ్య రిస్క్లను ఎలా నిర్వహిస్తారనే దానిపై భవిష్యత్ అప్డేట్లు దృష్టి సారిస్తాయి.