భారత్లో కొత్తగా క్రెడిట్ తీసుకుంటున్న వారి సంఖ్య వార్షికంగా **9%**కి తగ్గింది. గతంలో ఇది **15%**గా ఉండేది. ప్రస్తుతం, బ్యాంకులు, ఆర్థిక సంస్థలు కొత్త కస్టమర్లను ఆకర్షించడం కంటే, ఉన్న కస్టమర్లతోనే సంబంధాలను బలోపేతం చేసుకోవడంపై దృష్టి సారిస్తున్నాయి. కొత్త అప్పులు తీసుకునే వారి సంఖ్య తగ్గినా, అర్హత కలిగిన జనాభాలో **28%**కి క్రెడిట్ పెనెట్రేషన్ చేరింది. ముఖ్యంగా మహిళలు, యువత దీర్ఘకాలిక వృద్ధికి చోదక శక్తిగా నిలుస్తున్నారు.
క్రెడిట్ మార్కెట్ పరివర్తన
భారత్ క్రెడిట్ మార్కెట్ వేగవంతమైన విస్తరణ దశ నుంచి స్థిరత్వం, పరిపక్వత వైపు మళ్లుతోంది. ట్రాన్స్యూనియన్ సిబిల్ (TransUnion CIBIL) తాజా డేటా ప్రకారం, మార్చి 2026 నాటికి కొత్తగా క్రెడిట్ తీసుకుంటున్న వినియోగదారుల వృద్ధి రేటు (CAGR) **9%**కి పరిమితమైంది. ఇది మార్చి 2017 నుండి మార్చి 2020 మధ్య నమోదైన 15% CAGR తో పోలిస్తే గణనీయమైన తగ్గుదల.
ఈ మార్పు, బ్యాంకులు, నాన్-బ్యాంకింగ్ ఫైనాన్షియల్ కంపెనీలు (NBFCs) దూకుడుగా కొత్త కస్టమర్లను చేర్చుకోవడం కంటే, ఇప్పటికే ఉన్న పోర్ట్ఫోలియోలను సమర్థవంతంగా నిర్వహించడంపై ఎక్కువ దృష్టి పెడుతున్నాయని సూచిస్తోంది.
క్రెడిట్ పెనెట్రేషన్ & రుణగ్రహీతల తీరు
కొత్త రుణగ్రహీతలను జోడించే వేగం తగ్గినప్పటికీ, ఆర్థిక చేరిక (Financial Inclusion) మొత్తం మీద పెరుగుతోంది. గతంలో కేవలం **11%**గా ఉన్న అర్హత కలిగిన జనాభాలో ఇప్పుడు దాదాపు 28% మంది ఫార్మల్ క్రెడిట్ను చురుకుగా ఉపయోగిస్తున్నారు. కనీసం ఒక్కసారైనా ఫార్మల్ క్రెడిట్ పొందిన పెద్దల సంఖ్య **74%**కి చేరుకుంది.
గతంలో **32%**గా ఉన్న కొత్త-టు-క్రెడిట్ (New-to-credit) రుణగ్రహీతల నిష్పత్తి ఇప్పుడు **13%**కి తగ్గింది. ఇది, ఇప్పటికే క్రెడిట్ హిస్టరీ ఉన్న కస్టమర్లతో సంబంధాలను మరింతగా పెంచుకోవడంపై రుణదాతలు దృష్టి సారిస్తున్నారని స్పష్టం చేస్తోంది. ఐదేళ్లకు పైగా రిటైల్ క్రెడిట్ అనుభవం ఉన్న వినియోగదారులు ఇప్పుడు యాక్టివ్ బేస్లో 54% వాటాను కలిగి ఉన్నారు, ఇది తొమ్మిదేళ్ల క్రితం 38% మాత్రమే.
మారుతున్న జనాభా & ఉత్పత్తి పోకడలు
భవిష్యత్ క్రెడిట్ డిమాండ్ ఎక్కువగా మహిళలు, 35 ఏళ్లలోపు వారు, సెమీ-అర్బన్, గ్రామీణ ప్రాంతాల నుంచి వస్తోంది. క్రెడిట్-యాక్టివ్ జనాభాలో మహిళల వాటా 30% ఉండగా, 35 ఏళ్లలోపు వారు 39% ఉన్నారు. భౌగోళికంగా, ఉత్తరప్రదేశ్, బీహార్, మధ్యప్రదేశ్ వంటి రాష్ట్రాల్లో క్రెడిట్ యాక్టివిటీ ఎక్కువగా ఉంది.
ఉత్పత్తుల పరంగా, పర్సనల్ లోన్లు, క్రెడిట్ కార్డులు, కన్స్యూమర్ డ్యూరబుల్ ఫైనాన్సింగ్ 51% క్రెడిట్ యాక్టివిటీని కలిగి ఉన్నాయి. గత దశాబ్దంలో బిజినెస్ క్రెడిట్ కూడా గణనీయంగా పెరిగింది, పదేన్ంతలు వృద్ధి చెందింది. గోల్డ్ లోన్ డిమాండ్లో కూడా పునరుజ్జీవనం కనిపిస్తోంది.
క్రెడిట్ క్వాలిటీ నిర్వహణ
ఆర్థిక రంగాన్ని పర్యవేక్షించే పెట్టుబడిదారులకు, అండర్రైటింగ్ ప్రమాణాలలో (Underwriting Standards) వస్తున్న మార్పు ముఖ్యం. FY17లో గరిష్ట స్థాయికి చేరుకున్న తర్వాత, లివరేజ్డ్ బారోవర్ ఆరిజినేషన్స్ వాటా స్థిరీకరించడంతో, రుణదాతలు క్రెడిట్ నాణ్యతపై కఠినమైన నియంత్రణను కొనసాగిస్తున్నట్లు కనిపిస్తోంది.
మార్కెట్ పరిపక్వం చెందుతున్నందున, వైవిధ్యమైన, సమగ్రమైన కస్టమర్ బేస్కు సేవలు అందిస్తూనే, రిస్క్ను నిర్వహించగల ఆర్థిక సంస్థల సామర్థ్యం కీలకం కానుంది. క్రెడిట్ వృద్ధిలో తదుపరి దశ, కేవలం కొత్త రుణగ్రహీతల సంఖ్య కంటే, ఈ పోర్ట్ఫోలియోల సుస్థిరత, తక్కువ సేవలు అందిన ప్రాంతాల్లో వ్యాప్తి యొక్క లోతుతో కొలవబడుతుంది.