Onesource Specialty Pharma పై ICICI సెక్యూరిటీస్ బుల్లిష్గా ఉంది. సెమాగ్లుటైడ్ (semaglutide) మార్కెట్లో విస్తరణ మరియు తయారీ సామర్థ్యం పెంపుదల కారణంగా ఈ స్టాక్ పై 'బై' రేటింగ్ను కొనసాగిస్తూ, **₹2,400** టార్గెట్ ధరను నిర్ణయించింది.
గ్లోబల్ మార్కెట్లో జోరు
Onesource Specialty Pharma కాంట్రాక్ట్ మాన్యుఫాక్చరింగ్ రంగంలో తన పట్టును నిలబెట్టుకుంటోంది. ముఖ్యంగా డయాబెటిస్ మరియు వెయిట్ మేనేజ్మెంట్లో వాడే సెమాగ్లుటైడ్ మందుల తయారీలో కంపెనీ దూసుకుపోతోంది. G7 దేశాల్లో జనరిక్ సెమాగ్లుటైడ్ కోసం అనుమతులు పొందిన అతికొద్ది కంపెనీల్లో ఇది ఒకటిగా నిలుస్తోంది. దీనికోసం కంపెనీ తన తయారీ సామర్థ్యాన్ని 3.5 నుండి 5 రెట్లు పెంచి, 700-950 లీటర్ల స్థాయికి తీసుకెళ్లింది. 2027 ప్రారంభంలో మరిన్ని పెట్టుబడులతో ఉత్పత్తిని మరింత పెంచేందుకు ప్లాన్ చేస్తోంది.
వ్యాపార వైవిధ్యం (Diversification)
కేవలం ఒకే రకమైన మందులపై ఆధారపడకుండా, కంపెనీ బయోలాజిక్స్ మరియు బయోసిమిలర్స్ విభాగంలో 5 కొత్త క్లయింట్ భాగస్వామ్యాలను కుదుర్చుకుంది. మామేలియన్ ఆధారిత ఉత్పత్తుల తయారీని రెట్టింపు చేయాలని, మైక్రోబియల్ కెపాసిటీని 6 రెట్లు పెంచాలని లక్ష్యంగా పెట్టుకుంది. ఇది లాభాలను (Profit Margins) కాపాడుకోవడానికి దోహదపడుతుంది.
ఆర్థిక ప్రదర్శన మరియు భవిష్యత్తు అంచనాలు
మొదటి త్రైమాసికంలో కంపెనీ అదిరిపోయే ఫలితాలను నమోదు చేసింది:
- కన్సాలిడేటెడ్ ఆదాయం: 37% పెరిగి ₹4,490 కోట్లకు చేరింది.
- EBITDA: 39% వృద్ధితో ₹1,233 కోట్లుగా నమోదైంది.
- 2028 ఆర్థిక సంవత్సరానికి $400 మిలియన్ల ఆదాయం, 40% EBITDA మార్జిన్ను సాధించాలనే గైడెన్స్ను మేనేజ్మెంట్ పునరుద్ఘాటించింది.
గమనించాల్సిన రిస్కులు
పెరుగుదల బాగున్నా, కొన్ని సవాళ్లు కూడా ఉన్నాయి. ఈ రంగంలో గ్లోబల్ పోటీ ఎక్కువ కావడంతో ధరల ఒత్తిడి (Pricing Pressure) ఉండే అవకాశం ఉంది. అలాగే, US-FDA లేదా EU GMP వంటి అంతర్జాతీయ నియంత్రణ సంస్థల నిబంధనలను పాటించడంలో ఏ చిన్న లోపం జరిగినా కార్యకలాపాలపై ఎఫెక్ట్ పడవచ్చు. సెప్టెంబర్ 23, 2026న జరగబోయే 19వ వార్షిక సర్వసభ్య సమావేశంలో (AGM) ప్రాజెక్ట్ గడువులపై మేనేజ్మెంట్ ఇచ్చే క్లారిటీ కోసం మార్కెట్ ఆసక్తిగా ఎదురుచూస్తోంది.