సీనియర్ ఇన్వెస్టర్ సమీర్ అరోరా మేనేజ్ చేస్తున్న Helios Flexicap Fund, జూలై నెలలో తన పోర్ట్ఫోలియోను పూర్తిగా మార్చేసింది. ఈ సారి భారత్ హెవీ ఎలక్ట్రికల్స్ (BHEL) లోకి భారీగా పెట్టుబడి పెట్టింది. అలాగే, InterGlobe Aviation, SBI Funds Management లోకి కూడా కొత్తగా ఎంట్రీ ఇచ్చింది. Varun Beverages నుండి మాత్రం పూర్తిగా నిష్క్రమించింది. BHEL లో ఆర్థికంగా రికవరీ కనిపిస్తుండటంతో పాటు, ఇతర స్టాక్స్ లోకి వెళ్లడం ద్వారా సెక్టార్ పరంగా కూడా మార్పులు కనిపిస్తున్నాయి.
Helios Flexicap Fund పోర్ట్ఫోలియోలో కీలక మార్పులు
సీనియర్ ఇన్వెస్టర్ సమీర్ అరోరా నేతృత్వంలోని Helios Flexicap Fund, జూలై 2026లో తన పెట్టుబడుల పోర్ట్ఫోలియోలో భారీగా మార్పులు చేసింది. ఈ ఫండ్ మొత్తంగా ఐదు కొత్త స్టాక్స్లోకి ప్రవేశించగా, రెండు స్టాక్స్ నుండి పూర్తిగా వైదొలిగింది. మార్కెట్ పై తన వ్యూహాత్మక అంచనాలలో వచ్చిన మార్పులకు ఇది అద్దం పడుతుంది.
BHEL పై భారీ నమ్మకం
ఈ సారి Helios Flexicap Fund, భారత్ హెవీ ఎలక్ట్రికల్స్ (BHEL) లోకి అతిపెద్ద పెట్టుబడిని పెట్టింది. పవర్ ఎక్విప్మెంట్ తయారీ సంస్థ అయిన BHEL లో సుమారు 17.8 లక్షల షేర్లను కొనుగోలు చేసింది. ఇది ఫండ్ మొత్తం విలువలో దాదాపు 1% కి సమానం. ఇటీవల BHEL ఆర్థికంగా కోలుకుంటున్న నేపథ్యంలో ఈ నిర్ణయం తీసుకున్నారు. జూన్ 2026తో ముగిసిన క్వార్టర్లో, BHEL ₹377 కోట్ల నికర లాభం (Net Profit) ప్రకటించింది. గత సంవత్సరం ఇదే త్రైమాసికంలో ₹456 కోట్ల నష్టాన్ని నమోదు చేసింది. ఈసారి ఆదాయం (Revenue) 40% పెరిగి ₹7,698 కోట్లకు చేరింది. ఆపరేటింగ్ ప్రాఫిట్ మార్జిన్ కూడా నెగటివ్ నుండి పాజిటివ్ 6.55% కి చేరింది.
అయితే, హెవీ ఇంజనీరింగ్, పవర్ సెక్టార్లలో ఉండే రిస్క్లను కూడా ఇన్వెస్టర్లు పరిగణనలోకి తీసుకోవాలి. పెద్ద ప్రాజెక్టులలో ఆలస్యం, ఖర్చుల పెరుగుదల లాంటివి లాభదాయకతపై ప్రభావం చూపవచ్చు. ప్రభుత్వ మౌలిక సదుపాయాల ఖర్చులు, పవర్ సెక్టార్ సైక్లికల్ నేచర్ కూడా దీని వృద్ధికి కీలకం.
ఇతర కొత్త పెట్టుబడులు, నిష్క్రమణలు
ఇండీగో ఎయిర్లైన్ ఆపరేటర్ అయిన InterGlobe Aviation లో కూడా ఫండ్ కొత్తగా 1.4 లక్షల షేర్లను కొనుగోలు చేసింది. ఎయిర్లైన్, ఏవియేషన్ టర్బైన్ ఫ్యూయల్ ధరలు, కరెన్సీ మార్పుల వల్ల ₹238 కోట్ల నికర నష్టాన్ని ప్రకటించినప్పటికీ, ఆదాయం మాత్రం దాదాపు 20% పెరిగి ₹24,584 కోట్లకు చేరుకుంది. SBI Funds Management, Page Industries, Poonawalla Fincorp లోకి కూడా కొత్తగా పెట్టుబడులు పెట్టింది.
మరోవైపు, Varun Beverages లోని తమ మొత్తం హోల్డింగ్స్ను, అంటే 17.5 లక్షల షేర్లను (ఇది పోర్ట్ఫోలియోలో 1.2% ఉండేది) పూర్తిగా విక్రయించింది. అలాగే India Shelter Finance Corporation నుండి కూడా నిష్క్రమించింది. ఈ నిష్క్రమణలు లాభాలను తీసుకోవడానికో లేదా వేరే సెక్టార్లపై ఫోకస్ పెట్టడానికో సూచిస్తున్నాయి.
ప్రస్తుత పోర్ట్ఫోలియో స్ట్రక్చర్
జూలై చివరి నాటికి, ఫండ్ పోర్ట్ఫోలియోలో బ్యాంకింగ్, ఫైనాన్స్ సెక్టార్లు కలిపి 20% పైగా వాటాను కలిగి ఉన్నాయి. మొత్తం మీద పెద్ద కంపెనీల (Large-cap) షేర్లకే ప్రాధాన్యతనిచ్చింది, ఇవి పోర్ట్ఫోలియోలో 61% ఉన్నాయి. BHEL లాభదాయకతను ఎంతకాలం కొనసాగించగలదో, InterGlobe Aviation ఇంధన ఖర్చుల ఒత్తిడిని ఎలా ఎదుర్కొంటుందో చూడాలి.