Home Loans: హోమ్ లోన్ రేట్లలో పోటీ! తగ్గుతున్న వడ్డీ రేట్లు.. ఆదా చేసుకునేదెలా?

పోటీతో తగ్గుతున్న వడ్డీ రేట్లు

భారతదేశ గృహ రుణాల మార్కెట్ లో ఇప్పుడు తీవ్రమైన పోటీ నెలకొంది. దీనివల్ల రుణదాతల మధ్య వడ్డీ రేట్లు గణనీయంగా మారుతున్నాయి. ముఖ్యంగా, సెప్టెంబర్ నాటికి కొత్త గృహ రుణాల విలువలో సుమారు 50% వాటాను ప్రభుత్వ రంగ బ్యాంకులు (PSUs) దక్కించుకున్నాయి. రిజర్వ్ బ్యాంక్ ఆఫ్ ఇండియా (RBI) రెపో రేటు తగ్గింపులను.. ఎక్స్‌టర్నల్ బెంచ్‌మార్క్ రేట్ ద్వారా త్వరగా రుణగ్రహీతలకు బదిలీ చేయడం, అలాగే దూకుడు ధరల విధానం వీరి విజయానికి కారణమవుతున్నాయి. సెప్టెంబర్ చివరి నాటికి, మొత్తం గృహ రుణాల మార్కెట్ ఏడాదికి 11.1% పెరిగి ₹42.1 లక్షల కోట్లకు చేరుకుంది. ఇది రుణగ్రహీతల డిమాండ్ ఎంత బలంగా ఉందో తెలియజేస్తుంది.

ప్రభుత్వ రంగ బ్యాంకులు తరచుగా ఆకర్షణీయమైన ప్రారంభ రేట్లతో ముందున్నా.. ప్రైవేట్ బ్యాంకులు, హౌసింగ్ ఫైనాన్స్ కంపెనీలు (HFCs) డిజిటల్ అప్లికేషన్ ప్రక్రియలను వేగవంతం చేయడం, లోన్లను త్వరగా మంజూరు చేయడం, ప్రత్యేకమైన ప్రొడక్ట్ ఆఫర్ల ద్వారా తమకంటూ ఒక ప్రత్యేకతను చాటుకుంటున్నాయి.

స్థిరమైన పాలసీ.. మారే లోన్ ధరలు

ప్రస్తుతం, RBI రెపో రేటును 5.25% వద్ద స్థిరంగా ఉంచడంతో.. మార్కెట్లో పోటీ నెలకొంది. రుణదాతలు.. బేస్ పాలసీ రేటుతో పాటు క్రెడిట్ స్కోర్లు, లోన్-టు-వాల్యూ రేషియోలు, ఉద్యోగ స్థితి, కస్టమర్ రిలేషన్‌షిప్‌ల వంటి అనేక అంశాలను పరిగణనలోకి తీసుకుని రుణ రేట్లను నిర్ణయిస్తారు. మార్చి 2024 నాటికి, మొత్తం గృహ రుణాల మార్కెట్లో బ్యాంకుల వాటా 74.5% ఉండగా, HFCల వాటా 19% ఉంది. ఈ HFCలు నిలకడైన వృద్ధిని కనబరుస్తున్నాయి.

గృహాల రంగం గణనీయంగా విస్తరిస్తుందని మార్కెట్ విశ్లేషకులు అంచనా వేస్తున్నారు. పట్టణీకరణ పెరగడం, ప్రభుత్వ పథకాలైన ప్రధాన మంత్రి ఆవాస్ యోజన (PMAY) వంటివి అందుబాటు ధరలో గృహ నిర్మాణాన్ని ప్రోత్సహించడం ఈ వృద్ధికి ప్రధాన కారణాలు.

రిస్కులు, నియంత్రణ పర్యవేక్షణ

అయితే, ఈ సానుకూల వృద్ధి అంచనాల మధ్య.. గృహ రుణ రంగం కొన్ని రిస్కులను కూడా ఎదుర్కొంటోంది. ముఖ్యంగా HFCలు, వడ్డీ రేటు రిస్కులకు గురవుతాయి. మార్కెట్ పరిస్థితులు, పాలసీ మార్పులతో వీరి నిధుల ఖర్చులు మారే అవకాశం ఉంది. ప్రస్తుత రేట్లు ఆకర్షణీయంగా ఉన్నా.. భవిష్యత్తులో రేట్లు పెరిగితే లేదా రుణ ఖర్చులు అధికమైతే.. అది లోన్ ధరలను, డిమాండ్‌ను ప్రభావితం చేయవచ్చు.

క్రెడిట్ రిస్క్ కూడా ఒక ప్రధాన ఆందోళన. రుణ నాణ్యత మెరుగుపడినప్పటికీ, తీవ్రమైన పోటీ వల్ల రుణదాతలు అర్హత ప్రమాణాలను సడలించే అవకాశం ఉంది. ఇది, ముఖ్యంగా ఆర్థిక మందగమనం సమయంలో, నిరర్థక ఆస్తులను (Bad Loans) పెంచవచ్చు.

భవిష్యత్తులో, భారత గృహ రుణ మార్కెట్ గణనీయమైన వృద్ధిని సాధించనుంది. రాబోయే దశాబ్దంలో ఏడాదికి 15-16% సగటు వార్షిక వృద్ధి రేటు (CAGR)తో, 2029-30 నాటికి మార్కెట్ విలువ ₹77-81 లక్షల కోట్లకు చేరుకుంటుందని అంచనా.

అలాగే, డిజిటల్ టూల్స్ వినియోగం పెరగడం, రుణ దరఖాస్తు ప్రక్రియలను సులభతరం చేయడం వంటివి ఈ వృద్ధికి మరింత ఊతం ఇస్తాయి.