பெரிய ஓய்வூதியச் செய்தி: NPS வருடாந்திர விதி பாதியாகக் குறைக்கப்பட்டது! இப்போது அதிக பணம் & நெகிழ்வுத்தன்மையை திறக்கவும்!
Overview
இந்திய அரசாங்கம் தேசிய ஓய்வூதிய அமைப்பு (NPS) திட்டத்தில், அரசு சாரா சந்தாதாரர்களுக்காக (non-government subscribers) ஒரு முக்கிய மாற்றத்தை செய்துள்ளது. பணம் எடுக்கும்போது (withdrawal) கட்டாய வருடாந்திர தயாரிப்புகளில் (annuity products) முதலீடு செய்ய வேண்டிய தொகை, கார்பஸின் (corpus) 40% இலிருந்து 20% ஆகக் குறைக்கப்பட்டுள்ளது. இந்த மாற்றம் சந்தாதாரர்களுக்கு அதிக நெகிழ்வுத்தன்மையை வழங்குகிறது, இதனால் அவர்கள் தங்கள் ஓய்வூதிய சேமிப்பின் பெரும் பகுதியை மொத்தமாக (lump sum) எடுக்க முடியும். மொத்தமாக எடுக்கும் தொகைக்கான வரி விதிப்புகள் (tax implications) அப்படியே இருக்கும். இந்த நடவடிக்கை NPS-ஐ ஓய்வூதிய திட்டமிடலுக்கு மேலும் கவர்ச்சிகரமானதாக மாற்றுவதை நோக்கமாகக் கொண்டுள்ளது.
இந்திய அரசாங்கம் தேசிய ஓய்வூதிய அமைப்பு (NPS) திட்டத்தில் ஒரு குறிப்பிடத்தக்க கொள்கை மாற்றத்தை அறிமுகப்படுத்தியுள்ளது, இது லட்சக்கணக்கான அரசு சாரா சந்தாதாரர்களுக்கு நெகிழ்வுத்தன்மையை மேம்படுத்துகிறது. சமீபத்திய அரசிதழ் அறிவிப்பின்படி (gazette notification), பணம் எடுக்கும்போது NPS கார்பஸில் ஒரு குறிப்பிட்ட பகுதியை வருடாந்திர தயாரிப்பில் முதலீடு செய்ய வேண்டிய கட்டாயம் பாதியாகக் குறைக்கப்பட்டுள்ளது. இந்த மாற்றம் ஓய்வூதிய சேமிப்புத் திட்டத்தை தனிப்பட்ட நிதித் தேவைகளுக்கு ஏற்ப மிகவும் கவர்ச்சிகரமானதாகவும், இணக்கமானதாகவும் மாற்றுவதை நோக்கமாகக் கொண்டுள்ளது.
இதற்கு முன்பு, சந்தாதாரர்கள் வழக்கமான ஓய்வூதியத்தைப் பெற தங்கள் மொத்த NPS கார்பஸில் 40% வருடாந்திர தயாரிப்பில் முதலீடு செய்ய வேண்டியிருந்தது. இதன் பொருள் ஓய்வூதிய சேமிப்பின் கணிசமான பகுதி வருடாந்திர திட்டங்களில் பூட்டப்பட்டது, இவை பெரும்பாலும் மிதமான வருமானம் மற்றும் முழுமையாக வரி விதிக்கக்கூடியவை (taxable) என விமர்சிக்கப்படுகின்றன. புதிய விதிகளின் கீழ், இந்த கட்டாய வருடாந்திர முதலீடு கார்பஸின் 20% ஆகக் குறைக்கப்பட்டுள்ளது.
கட்டாய வருடாந்திர ஒதுக்கீட்டைக் குறைப்பது நேரடியாக சந்தாதாரர்களுக்கு அதிக பணப்புழக்கத்தை (liquidity) அளிக்கிறது. உதாரணமாக, ₹20 லட்சம் ஓய்வூதிய கார்பஸ் உள்ள ஒருவர் முன்பு ₹8 லட்சம் (40%) வருடாந்திரத்தில் முதலீடு செய்ய வேண்டியிருந்தது. இப்போது, வருடாந்திரத்திற்கு ₹4 லட்சம் (20%) மட்டுமே தேவைப்படுகிறது, இதனால் மீதமுள்ள ₹16 லட்சத்தை மொத்தமாக (lump sum) எடுக்க முடியும்.
மொத்தமாக எடுக்கும் தொகைக்கான வரி விதிப்புகள் மாறாமல் உள்ளன. மொத்தமாக எடுக்கப்படும் தொகையில் 60% வரி விலக்கு (tax-free) அளிக்கப்படும், மீதமுள்ள 40% தனிநபரின் வருமான வரி ஸ்லாப் (income tax slab) படி வரி விதிக்கப்படும். ₹20 லட்சம் கார்பஸ் உதாரணத்தைப் பயன்படுத்தினால், ₹4 லட்சம் வருடாந்திரத்திற்குச் சென்றால், ₹16 லட்சம் எடுக்கப்படும். இந்த ₹16 லட்சத்தில், ₹9.6 லட்சம் வரி விலக்கு அளிக்கப்படும், மற்றும் ₹6.4 லட்சம் வருமான வரிக்கு உட்படும்.
திருத்தப்பட்ட விதிகள் சிறிய NPS போர்ட்ஃபோலியோக்களைக் கொண்டவர்களுக்கும் குறிப்பிட்ட நன்மைகளை வழங்குகின்றன. ₹8 லட்சம் வரை கார்பஸ் உள்ள சந்தாதாரர்கள் இப்போது எந்தக் கட்டாய வருடாந்திர கொள்முதல் இல்லாமலும் முழுத் தொகையையும் மொத்தமாக எடுக்கலாம், இது அவர்களின் சேமிப்பை முழுமையாக அணுக அனுமதிக்கிறது. ₹8 லட்சம் முதல் ₹12 லட்சம் வரையிலான கார்பஸ்களுக்கு, ₹6 லட்சம் வரை உடனடியாக எடுக்கலாம், மீதமுள்ளவை குறைந்தபட்சம் ஆறு ஆண்டுகளுக்கு வருடாந்திரத்தில் முதலீடு செய்யப்பட வேண்டும், இது நிலையான ஓய்வூதிய வருமானத்தை உறுதி செய்யும்.
தேசிய ஓய்வூதிய அமைப்பு, குறிப்பாக கார்ப்பரேட் பங்களிப்புகள் மூலம், கவர்ச்சிகரமான வரி நன்மைகளைத் தொடர்ந்து வழங்குகிறது. வருமான வரிச் சட்டத்தின் பிரிவு 80CCD(2) இன் கீழ், முதலாளிகள் ஒரு ஊழியரின் அடிப்படை சம்பளம் மற்றும் அகவிலைப்படியின் 14% வரை NPS கணக்கில் பங்களிக்கலாம். இந்த முதலாளி பங்களிப்பு ஊழியரின் வரிக்குட்பட்ட வருமானத்திலிருந்து முழுமையாகக் கழிக்கப்படும் (deductible), இது EPF போன்ற பிற ஓய்வூதிய சேமிப்புகளுடன் பயன்படுத்தக்கூடிய ஒரு குறிப்பிடத்தக்க வரி பாதுகாப்பை (tax shield) வழங்குகிறது. சம்பள உயர்வால் பங்களிப்பு தொகை அதிகரிக்கும்போது இந்த நன்மை ஆண்டுதோறும் கிடைக்கும்.
தில்ஷாத் பில்லிமோரியா, மேலாண்மை இயக்குனர், டில்ஸர் கன்சல்டன்ட்ஸ் போன்ற நிபுணர்கள் இந்த நடவடிக்கையை ஒரு குறிப்பிடத்தக்க ஊக்கமாகக் கருதுகின்றனர், மேலும் பலரை NPS-ஐ ஏற்றுக்கொள்ள ஊக்குவிக்கும். அதிகரித்த நெகிழ்வுத்தன்மை, ஏற்கனவே உள்ள வரி சலுகைகளுடன் இணைந்து, NPS-ஐ ஒழுக்கமான, குறைந்த செலவிலான ஓய்வூதிய திட்டமிடலுக்கு ஒரு வலுவான தேர்வாக மாற்றுகிறது. இளம் முதலீட்டாளர்கள் ஆக்டிவ் முதலீட்டு தேர்வுகளுக்கு (75% ஈக்விட்டி ஒதுக்கீடு வரை) அல்லது வயதுக்கு ஏற்ப ரிஸ்கை சரிசெய்யும் தானியங்கி ஒதுக்கீட்டு முறைக்கு இடையே தேர்வு செய்யலாம். IPOs, REITs, InvITs, மற்றும் தங்கம் மற்றும் வெள்ளி ETF போன்ற சமீபத்திய முதலீட்டு சேர்க்கைகள் இந்த திட்டத்தின் கவர்ச்சியை மேலும் அதிகரிக்கின்றன.
NPS ஒரு அரசாங்கத் திட்டம் என்பதால் பங்குச் சந்தையில் நேரடித் தாக்கம் குறைவாகவே உள்ளது, ஆனால் NPS-ன் மேம்பட்ட கவர்ச்சி ஓய்வூதியத் துறையில் அதிக முதலீடுகளை (inflows) ஈர்க்கக்கூடும். இது NPS சொத்துக்களை நிர்வகிக்கும் நிதி மேலாளர்கள் மற்றும் நிதி நிறுவனங்களுக்கு மறைமுகமாக பயனளிக்கும். இந்த கொள்கை மாற்றம், ஓய்வூதிய பாதுகாப்பை மேம்படுத்துவதிலும், நீண்ட கால சேமிப்பை ஊக்குவிப்பதிலும் அரசாங்கத்தின் கவனத்தை வலுப்படுத்துகிறது.
