ஓய்வூதியத் திட்டம்: மாதாந்திர வருமானமே சிறந்தது - கார்பஸ் இலக்குகளை விடுங்கள்!

பணவீக்கத்தின் பாதிப்பு

குறிப்பிட்ட கார்பஸ் தொகையை மட்டும் நம்பியிருப்பதில் மிகப்பெரிய ஆபத்து பணவீக்கம் தான். இன்று வசதியாகத் தோன்றும் ஒரு தொகை, பதினைந்து அல்லது இருபது ஆண்டுகளுக்குப் பிறகு அடிப்படை வாழ்க்கைச் செலவுகளுக்குக் கூட போதுமானதாக இருக்காது. முதலீட்டாளர்கள் இறுதி கார்பஸ் தொகையில் மட்டுமே கவனம் செலுத்தும் போது, ​​வாங்கும் சக்தியில் ஏற்படும் தேய்மானத்தை கணக்கில் கொள்ளத் தவறுகிறார்கள். பணவீக்கத்தை விட அதிகமாக வருமானம் ஈட்டாத ஓய்வூதியத் திட்டம் ஒவ்வொரு ஆண்டும் அதன் மதிப்பை இழக்கிறது. இந்திய முதலீட்டாளர்களுக்கு, இதன் பொருள், வங்கிகளின் நிலையான வைப்புத்தொகை போன்ற குறைந்த வருமானம் தரும் கருவிகளில் முழு போர்ட்ஃபோலியோவையும் வைக்க முடியாது, ஏனெனில் வரிக்குப் பிந்தைய வருமானம் நீண்ட கால பணவீக்கத்தை சமாளிக்க போராடுகிறது.

வருமான மாற்றீடு நோக்கி நகர்தல்

நிதி திட்டமிடல் நிபுணர்கள், வருமானத்தை ஈடுகட்டும் அணுகுமுறைக்கு மாறுமாறு பரிந்துரைக்கின்றனர். 'எனக்கு எவ்வளவு பணம் தேவை?' என்று கேட்பதற்குப் பதிலாக, ஓய்வு பெற்றவர்கள் 'எனது வாழ்க்கை முறையைத் தக்கவைக்க எனக்கு எவ்வளவு மாதாந்திர வருமானம் தேவைப்படும்?' என்று கேட்க வேண்டும். இதில் மூன்று படிகள் உள்ளன. முதலில், மின்சாரம், பயணச் செலவுகள், குறிப்பாக சுகாதார காப்பீட்டு பிரீமியங்கள் மற்றும் மருத்துவ செலவுகள் உட்பட அனைத்து ஓய்வுக்குப் பிந்தைய மாதாந்திர செலவுகளையும் மதிப்பிடுங்கள். இரண்டாவதாக, ஊழியர்களின் வருங்கால வைப்பு நிதி (EPF), தேசிய ஓய்வூதிய அமைப்பு (NPS), வாடகை வருமானம் அல்லது வருடாந்திர தயாரிப்புகள் போன்ற ஆதாரங்களில் இருந்து கிடைக்கும் உத்தரவாதமான வருமானத்தைக் கணக்கிடுங்கள். மூன்றாவதாக, இந்த செலவுகளுக்கும் உத்தரவாதமான வருமானத்திற்கும் இடையிலான இடைவெளியை நிரப்ப ஓய்வூதிய கார்பஸ் பயன்படுத்தப்படுகிறது.

வளர்ச்சி மற்றும் ஸ்திரத்தன்மையின் சமநிலை

இந்த மாதாந்திர பணப்புழக்கத்தை உருவாக்க ஒரு சமச்சீர் முதலீட்டு உத்தி தேவை. ஒரே ஒரு சொத்து வகுப்பை நம்பியிருப்பது அரிதாகவே பதிலாகும். நிலையான வருமான தயாரிப்புகள் உடனடித் தேவைகளுக்குத் தேவையான ஸ்திரத்தன்மையை வழங்கினாலும், கார்பஸ் பணவீக்கத்தை எதிர்த்துப் போராடும் அளவுக்கு வளர்வதை உறுதிசெய்ய ஈக்விட்டி மியூச்சுவல் ஃபண்டுகள் போன்ற வளர்ச்சி சொத்துக்கள் அவசியம். பல ஓய்வு பெற்றவர்கள் அடுத்த இரண்டு முதல் மூன்று ஆண்டுகளுக்கான செலவுகளை ஈடுகட்ட, தங்கள் முதலீடுகளில் ஒரு பகுதியை திரவ, நிலையான நிதிகளில் வைத்திருப்பதையும், மீதமுள்ளவற்றை வளர்ச்சி சார்ந்த சொத்துக்களில் வைத்திருப்பதையும் வெற்றிகரமாகக் காண்கிறார்கள். இந்த அமைப்பு சந்தை வீழ்ச்சியின் போது நீண்ட கால சொத்துக்களை விற்க வேண்டிய தேவையைத் தவிர்க்க உதவுகிறது.

நீண்ட ஆயுள் அபாயத்தை நிர்வகித்தல்

மற்றொரு முக்கியமான காரணி நீண்ட ஆயுள் அபாயம் - பணத்தை விட நீண்ட காலம் வாழ்வதற்கான ஆபத்து. ஆயுட்காலம் அதிகரித்து வருவதால், ஓய்வூதியத் திட்டம் 25 முதல் 30 ஆண்டுகள் வரை வேலைக்குப் பிந்தைய வாழ்க்கையை யதார்த்தமாக கணக்கில் கொள்ள வேண்டும். வருடாந்திர ஆய்வுகள் இந்த காரணத்திற்காக முக்கியம். சந்தை செயல்திறனில் ஏற்படும் மாற்றங்கள், எதிர்பாராத மருத்துவப் பொறுப்புகள் அல்லது குடும்பச் செலவுகளில் ஏற்படும் மாற்றங்கள் காரணமாக இன்று உருவாக்கப்பட்ட ஒரு திட்டத்திற்கு ஐந்து ஆண்டுகளுக்குப் பிறகு சரிசெய்தல் தேவைப்படலாம். தங்கள் திரும்பப் பெறும் விகிதங்கள் மற்றும் சொத்து ஒதுக்கீட்டை ஆண்டுதோறும் மதிப்பாய்வு செய்யும் முதலீட்டாளர்கள், 'செட் செய்து மறந்துவிடும்' மனப்பான்மையைக் கொண்டவர்களை விட நிலையான வாழ்க்கை முறையைத் தக்கவைக்கும் வாய்ப்பு அதிகம். இறுதி இலக்கு, திரட்டல் கட்டத்திலிருந்து - சேமிப்பில் கவனம் செலுத்தப்படுகிறது - விநியோகக் கட்டத்திற்கு மாறுவதாகும், அங்கு ஒழுக்கமான, பணவீக்கத்தால் சரிசெய்யப்பட்ட செலவினங்களில் கவனம் செலுத்தப்படுகிறது.