ஓய்வுக்காலத்திற்காக Annuity திட்டங்களில் முதலீடு செய்வதற்கு முன்பு, அதன் பணப்புழக்கம் (Liquidity), பணவீக்கம் மற்றும் வரி தாக்கங்களை ஆராய்வது அவசியம். உங்கள் நீண்டகால நிதி இலக்கிற்கு இந்த திட்டங்கள் பொருந்துமா என்பதை தீர்மானிக்க உதவும் வழிகாட்டி இதோ.
ஓய்வுக்காலத்திற்குப் பிறகு மாதம் தோறும் நிலையான வருமானம் கிடைக்க வேண்டும் என்பதற்காக பலர் Annuity திட்டங்களை தேர்வு செய்கிறார்கள். ஆனால், இதில் முதலீடு செய்யும் போது கவனிக்க வேண்டிய நுணுக்கங்கள் பல உள்ளன.
லாக்-இன் (Lock-in) மற்றும் பணப்புழக்கம்
Annuity என்பது பொதுவாக மாற்ற முடியாத ஒரு ஒப்பந்தமாகும். உங்கள் ஓய்வுக்கால நிதியை இதில் முதலீடு செய்த பிறகு, அவசர தேவைக்கு பணத்தை எடுப்பது மிகவும் கடினம். IRDAI விதிகளின்படி, பல திட்டங்களில் பணத்தை திரும்ப எடுப்பதில் கடும் கட்டுப்பாடுகள் உள்ளன. எனவே, Annuity-க்கு தனியாக முதலீடு செய்வதற்கு முன், அவசர காலத்திற்காக வேறு ஒரு எமர்ஜென்சி ஃபண்டையும் (Emergency Fund) கையிருப்பில் வைத்திருப்பது அவசியம்.
பணவீக்கத்தின் தாக்கம் (Inflation Impact)
வருமானம் நிலையாக இருந்தாலும், காலப்போக்கில் பணவீக்கம் உங்கள் வாங்கும் திறனை (Purchasing Power) குறைத்துவிடும். இன்று கிடைக்கும் தொகை பத்தாண்டுகள் கழித்து போதுமானதாக இருக்காது. எனவே, உங்கள் பிளான் 'Inflation-adjustment' வசதியைக் கொண்டுள்ளதா என்று பாருங்கள். வருமானம் ஆண்டுதோறும் உயரும் திட்டங்கள் அல்லது நிலையான வருமானம் தரும் திட்டங்கள் - இதில் எது உங்கள் எதிர்காலத்திற்கு சிறந்தது என்பதை ஒப்பிட்டு பாருங்கள்.
வரி மற்றும் நாமினி பலன்கள்
Annuity மூலம் வரும் வருமானம் உங்கள் வருமான வரி ஸ்லாப் (Tax Slab) அடிப்படையில் வரிக்கு உட்பட்டது. கையில் கிடைக்கும் நிகர லாபம் (Net Returns) விளம்பரப்படுத்தப்பட்டதை விட குறைவாக இருக்கலாம். மேலும், உயிருக்கு பிந்தைய பலன்கள் (Death Benefits) குறித்தும் தெளிவு வேண்டும். சில திட்டங்கள் நாமினிக்கு முதலீடு செய்த தொகையைத் திருப்பித் தரும், சில திட்டங்கள் வருமானத்தை நிறுத்திவிடும். உங்கள் குடும்பத் தேவைக்கு ஏற்ப ஜாயிண்ட்-லைஃப் (Joint-life) அல்லது ரிட்டர்ன்-ஆஃப்-பர்ச்சேஸ் (Return-of-purchase) விருப்பங்களை தேர்ந்தெடுப்பது புத்திசாலித்தனம்.
மாற்று முதலீடுகள்
Annuity மட்டுமே தீர்வாக இருக்க வேண்டியதில்லை. மியூச்சுவல் ஃபண்டுகளின் SWP (Systematic Withdrawal Plan), வாடகை வருமானம் அல்லது அரசு சார்ந்த பென்ஷன் திட்டங்கள் என பிற வாய்ப்புகளையும் கவனியுங்கள். அனைத்திலும் முதலீடு செய்வதை விட, உங்கள் ரிஸ்க் எடுக்கும் திறனுக்கு ஏற்ப ஒரு Diversified போர்ட்ஃபோலியோவை உருவாக்குவதே சிறந்தது.