கடந்த ஓராண்டு கால நல்ல லாபத்தைக் கண்டு, Flexicap ஃபண்டுகளில் இருந்து Smallcap ஃபண்டுகளுக்கு முதலீட்டை மாற்ற பலரும் நினைக்கிறார்கள். ஆனால் இது பேராபத்து என்கிறார்கள் நிதி ஆலோசகர்கள்.
மியூச்சுவல் ஃபண்ட் துறையில் ஒரு செக்மென்ட் சிறப்பாக செயல்பட்டால், உடனே அதில் முதலீடு செய்யத் துடிப்பது பல முதலீட்டாளர்களின் இயல்பு. குறிப்பாக, Flexicap ஃபண்டுகளில் இருந்து அதிக ரிஸ்க் கொண்ட Smallcap ஃபண்டுகளுக்கு பணத்தை மாற்றும் டிரெண்ட் இப்போது அதிகரித்துள்ளது. ஆனால், வெறும் ஒரு வருட ரிட்டர்னை மட்டும் பார்த்து முடிவெடுப்பது உங்கள் நிதி ஆரோக்கியத்திற்கு நல்லதல்ல.
ஏன் Flexicap ஃபண்டுகள் அவசியம்?
Flexicap ஃபண்டுகள் சந்தையின் ஏற்ற இறக்கங்களைச் சமாளிக்கும் திறன் கொண்டவை. இவை Large, Mid மற்றும் Smallcap பங்குகளில் முதலீடு செய்வதால், சந்தை சரியும்போது பெரிய அளவில் அடி வாங்காது. கடினமான காலங்களிலும் உங்களை முதலீட்டில் தக்கவைக்க இந்த 'ஸ்டெபிலிட்டி' மிக முக்கியம்.
Smallcap முதலீட்டின் நிஜம்
Smallcap ஃபண்டுகள் பொருளாதார மாற்றங்களுக்கு மிக எளிதில் பாதிக்கப்படக்கூடியவை. சந்தை மந்தமாக இருக்கும்போது, சிறிய நிறுவனங்களின் லாபம் கடுமையாக சரிந்துவிடும். இதனாலேயே, இந்த ஃபண்டுகளில் முதலீடு செய்பவர்கள் 7 முதல் 10 ஆண்டுகள் வரை பொறுமையாக இருக்க வேண்டும். குறுகிய கால லாபத்தை எதிர்பார்த்து நுழைந்தால், சந்தை வாலட்டைலிட்டி (Volatility) அதிகரிக்கும் போது நீங்கள் பெரும் நஷ்டத்தைச் சந்திக்க நேரிடும்.
தவிர்க்க வேண்டிய தவறுகள்
அதிக வருமானம் தருகிறது என்று புதிய ஃபண்டுகளைத் தேடி ஓடுவது, பழைய முதலீடுகளை விற்றுவிட்டு புதியவற்றில் நுழையும் 'தவறான சுழற்சிக்கு' (Performance Chasing) வழிவகுக்கும். இறுதியில் நீங்கள் பங்குகளின் உச்ச விலையில் (Peak) வாங்கி, குறைந்த விலையில் விற்கும் நிலைக்குத் தள்ளப்படுவீர்கள்.
என்ன செய்ய வேண்டும்?
மாற்றங்களைச் செய்யும் முன் உங்கள் ரிஸ்க் எடுக்கும் திறன் மற்றும் நீண்டகால நிதி இலக்குகளை மறுபரிசீலனை செய்யுங்கள். உங்கள் முதலீடு ஏற்கனவே உங்கள் இலக்கிற்கு ஏற்ப இருந்தால், சந்தையின் தற்காலிக ஏற்ற இறக்கங்களுக்கு பயந்து முடிவுகளை மாற்றாதீர்கள். ஃபண்ட் மேனேஜரின் கன்சிஸ்டன்ஸி (Consistency) மற்றும் சந்தை சரிவின் போது அந்த ஃபண்ட் எப்படி செயல்பட்டது என்பதை மட்டும் கவனியுங்கள்.