HSBC Multi Cap Fund: ₹10,000 SIP ₹4.39 லட்சமாக உயர்ந்தது! 3 வருடத்தில் அசத்தும் மியூச்சுவல் ஃபண்ட்

MUTUAL-FUNDS
Whalesbook Logo
AuthorPooja Singh|Published at:
HSBC Multi Cap Fund: ₹10,000 SIP ₹4.39 லட்சமாக உயர்ந்தது! 3 வருடத்தில் அசத்தும் மியூச்சுவல் ஃபண்ட்
Overview

சந்தை ஏற்ற இறக்கங்களுக்கு மத்தியிலும், HSBC Multi Cap Fund அதன் முதலீட்டாளர்களுக்கு சிறப்பான லாபத்தை அள்ளித் தந்துள்ளது. ஜனவரி 2023-ல் இருந்து மாதாமாதம் **₹10,000** SIP செய்திருந்தால், இன்று அது **₹4.39 லட்சம்** ஆக வளர்ந்துள்ளது. இதன் XIRR **13.41%** ஆக உள்ளது. இது அதன் பெஞ்ச்மார்க் குறியீடுகளையும் விட சிறப்பானதாகும்.

இந்த ஃபண்ட் தொடங்கப்பட்ட 3 ஆண்டுகளில், 22.56% காம்பவுண்ட் ஆனுவல் கிரோத் ரேட் (CAGR) பெற்றுள்ளது. இது அதன் பெஞ்ச்மார்க் குறியீடுகளான NIFTY 500 Multicap 50:25:25 TRI (19.01% CAGR) மற்றும் Nifty 50 TRI (14.10% CAGR) ஆகியவற்றையும் விஞ்சியுள்ளது. ஃபண்டின் சொத்து மேலாண்மை (AUM) ₹5,176.73 கோடியாக உயர்ந்துள்ளது.

இந்த வலுவான வளர்ச்சிக்கு, அதன் டிசிப்ளின் Multi-cap அணுகுமுறை முக்கிய காரணம். அதாவது, லார்ஜ்-கேப், மிட்-கேப், ஸ்மால்-கேப் என ஒவ்வொரு பிரிவிலும் குறைந்தது 25% நிதியை கட்டாயம் முதலீடு செய்ய வேண்டும் என்ற விதிமுறை. அதோடு, 'Growth at a Reasonable Price' (GARP) என்ற முறையையும் பின்பற்றுவதால், சந்தை ஏற்ற இறக்கங்களிலும் சிறப்பாக செயல்படுகிறது.

இந்திய மியூச்சுவல் ஃபண்ட் துறையில், ICICI Prudential Multicap Fund சுமார் 19.91-21.09% CAGR-ம், Nippon India Multi Cap Fund சுமார் 25.65% CAGR-ம், SBI Multicap Fund சுமார் 17.06-18.23% CAGR-ம் பதிவு செய்துள்ளன. இந்த சூழலில், HSBC Multi Cap Fund-ன் 22.56% CAGR போட்டித்தன்மை வாய்ந்தது. இந்திய பங்குச்சந்தை, குறிப்பாக 2024-2025 காலகட்டத்தில், ஸ்மால் கேப் மற்றும் மிட் கேப் செக்மென்ட்கள் வலுவான வளர்ச்சியை கண்டன. ஒட்டுமொத்த சந்தையின் வளர்ச்சி மற்றும் முதலீட்டாளர்களின் ஆர்வம், இந்த Multi-cap ஃபண்டுகளுக்கு சாதகமாக அமைந்துள்ளது.

இருப்பினும், இந்த ஃபண்ட் 'மிக அதிக ரிஸ்க்' வகைப்பாட்டில் உள்ளது என்பதை முதலீட்டாளர்கள் கவனிக்க வேண்டும். இதன் எக்ஸ்பென்ஸ் ரேஷியோ (Expense Ratio) 1.84% ஆக உள்ளது. இது Invesco India Multicap Fund (0.66%) போன்ற சில போட்டியாளர்களை விட அதிகமாகும். மேலும், ஒவ்வொரு மார்க்கெட் கேப் பிரிவிலும் 25% கட்டாயம் முதலீடு செய்ய வேண்டும் என்ற விதிமுறை, ஃபண்ட் மேலாளரின் முடிவெடுக்கும் திறனை ஓரளவு கட்டுப்படுத்துகிறது. சந்தை சிறப்பாகச் செயல்படும் செக்மென்ட்களில் அதிக முதலீடு செய்யவும், அல்லது வீழ்ச்சியின் போது அந்த செக்மென்ட்களில் இருந்து வெளியேறவும் இது சில நேரங்களில் தடையாக இருக்கலாம். இந்த ஃபண்டிற்கு 3 வருட வரலாறு மட்டுமே உள்ளதால், நீண்ட கால சந்தை சுழற்சிகளை தாங்கி நிற்கும் திறன், பல வருட வரலாற்றைக் கொண்ட பழைய ஃபண்டுகளுடன் ஒப்பிடும்போது குறைவாகவே மதிப்பிடப்பட்டுள்ளது.

இந்திய பங்குச்சந்தை எதிர்காலம் நம்பிக்கைக்குரியதாக உள்ளது. GDP வளர்ச்சி மற்றும் பல்வேறு துறைகளின் விரிவாக்கம் எதிர்பார்க்கப்படுகிறது. Multi-cap ஃபண்டுகள், நீண்ட கால நோக்கில் செல்வத்தை பெருக்க விரும்புவோருக்கும், சந்தை ஏற்ற இறக்கங்களைத் தாங்கக்கூடியவர்களுக்கும் ஏற்றவை. HSBC-ன் டிசிப்ளின் முதலீட்டு அணுகுமுறை, நீண்ட கால முதலீட்டாளர்களுக்கு உகந்ததாக அமைகிறது. ஆனால், முதலீட்டாளர்கள் ஃபண்டின் 'மிக அதிக ரிஸ்க்' தன்மை, அதிக எக்ஸ்பென்ஸ் ரேஷியோ ஆகியவற்றை அதன் செயல்பாட்டுடன் ஒப்பிட்டுப் பார்க்க வேண்டும். கடந்த கால வருவாய் எதிர்காலத்திற்கு உத்தரவாதம் அளிக்காது என்பதையும், சந்தை ஏற்ற இறக்கங்கள் எப்போதும் இருக்கும் என்பதையும் நினைவில் கொள்ள வேண்டும்.

Disclaimer:This content is for educational and informational purposes only and does not constitute investment, financial, or trading advice, nor a recommendation to buy or sell any securities. Readers should consult a SEBI-registered advisor before making investment decisions, as markets involve risk and past performance does not guarantee future results. The publisher and authors accept no liability for any losses. Some content may be AI-generated and may contain errors; accuracy and completeness are not guaranteed. Views expressed do not reflect the publication’s editorial stance.