அப்போலோ ஹாஸ்பிடல்ஸ் ஸ்டாக் திடீர் உயர்வு? அனலிஸ்ட் ₹9,300 இலக்குடன் 'BUY' கால் அறிவிப்பு! 🚀

Brokerage Reports

|

Updated on 13 Nov 2025, 08:21 am

அப்போலோ ஹாஸ்பிடல்ஸ், ₹9.4 பில்லியன் (15% YoY வளர்ச்சி) ஒருங்கிணைந்த EBITDA-வை பதிவு செய்துள்ளது, இது எதிர்பார்ப்புகளுக்கு ஏறக்குறைய இணையாக இருந்தது. குறிப்பிட்ட இழப்புகள் மற்றும் செலவினங்களுக்காக சரிசெய்யப்பட்ட பிறகு, EBITDA ₹10.7 பில்லியன் (12% YoY வளர்ச்சி) ஆக இருந்தது. ஹெல்த்கோவின் பங்கை அட்வென்ட் நிறுவனத்திற்கு விற்பனை செய்ததும், கீமெட் உடனான அதன் இணைப்பும், ஒரு ஒருங்கிணைந்த பார்மசி மற்றும் டிஜிட்டல் ஹெல்த் தளத்தை உருவாக்குவதற்கான நேர்மறையான படிகளாகக் கருதப்படுகின்றன. அப்போலோ ஹெல்த்கோ சிறப்பாக செயல்பட்டு வருகிறது, மேலும் அதன் டிஜிட்டல் பிரிவு அடுத்த 2-3 காலாண்டுகளில் EBITDA பிரேக்ஈவனை அடையும் என்று எதிர்பார்க்கப்படுகிறது. நிறுவனத்தின் 24x7 பார்மசி வணிகம் மற்றும் டெலிஹெல்த் வணிகத்தை ஒரு புதிய, தனித்தனியாக பட்டியலிடப்படும் நிறுவனமாக (NewCo) பிரிக்கும் திட்டங்களை நிர்வாகம் அறிவித்துள்ளது. இதன் நோக்கம், பார்மசி மற்றும் டிஜிட்டல் சுகாதாரத் துறையில் ஒரு மையப்படுத்தப்பட்ட, அதிக வளர்ச்சி கொண்ட, நுகர்வோர் சார்ந்த தளத்தை உருவாக்குவதன் மூலம் பங்குதாரர்களின் மதிப்பை அதிகரிப்பதாகும். FY27 க்குள் இணைக்கப்பட்ட நிறுவனத்திற்கு ₹17.5 பில்லியன் EBITDA-வை நிர்வாகம் கணித்துள்ளது. பிராபுதாஸ் லில்லாதர் FY25 முதல் FY28 வரை 26% EBITDA CAGR-ஐ கணித்துள்ளார். தரகு நிறுவனம், மருத்துவமனைகள் மற்றும் ஆஃப்லைன் பார்மசி வணிகங்களுக்கு 30x EV/EBITDA மல்டிபிள் மற்றும் 24/7 வணிகத்திற்கு 1x விற்பனை மல்டிபிள் பயன்படுத்தி, ₹9,300 இலக்கு விலையுடன் 'BUY' ரேட்டிங்கை பராமரிக்கிறது. இந்த மூலோபாய நகர்வுகள், குறிப்பாக பிரிப்பு (demerger), சிறப்பு நிறுவனங்களை உருவாக்கும் என்று எதிர்பார்க்கப்படுகிறது, இது உயர் மதிப்பீடுகளுக்கு வழிவகுக்கும் மற்றும் பல்வேறு வணிகப் பிரிவுகளில் முதலீட்டாளர்களின் கவனத்தை மேம்படுத்தும். 'BUY' ரேட்டிங் மற்றும் அதிக இலக்கு விலை ஆகியவை தரகு நிறுவனத்திடமிருந்து வலுவான நேர்மறையான உணர்வை சுட்டிக்காட்டுகின்றன.