தற்போது, சிறுது தொழில் வங்கிகள் (Small Finance Banks) மூத்த குடிமக்களுக்கான ஃபிக்ஸட் டெபாசிட்களுக்கு (FD) **8.5%** வரை வட்டி வழங்குகின்றன. இது பெரிய பொதுத்துறை மற்றும் தனியார் வங்கிகள் வழங்குவதை விட மிக அதிகம். இந்த அதிக வருமானம் கவர்ச்சிகரமாக இருந்தாலும், இந்த சிறிய நிறுவனங்களின் ரிஸ்க் தன்மையையும் கருத்தில் கொள்ள வேண்டும்.
என்ன நடந்தது?
இந்தியாவில் உள்ள சிறுது தொழில் வங்கிகள் (SFBs) தற்போது மூத்த குடிமக்களுக்கு ஃபிக்ஸட் டெபாசிட்களில் (FDs) 8.50% வரை வட்டி அளிக்கின்றன. இது நாட்டின் பல பெரிய பொது மற்றும் தனியார் துறை வங்கிகள் வழங்கும் வட்டியை விட குறிப்பிடத்தக்க அளவு அதிகம். சமீபத்தில் பல பெரிய வங்கிகள் தங்கள் டெபாசிட் விகிதங்களைக் குறைத்துள்ளன.
ஓய்வு பெற்றவர்கள் மற்றும் வருமானத்தை மையமாகக் கொண்ட முதலீட்டாளர்களுக்கு, இந்த வட்டி விகித வித்தியாசம், சிறிய, சிறப்பு வங்கிகளின் அதிக வட்டி விகிதங்களுக்கும், பெரிய, நன்கு அறியப்பட்ட நிதி நிறுவனங்களின் பாதுகாப்பு உணர்வுக்கும் இடையில் ஒரு தேர்வை உருவாக்குகிறது.
ரிஸ்க் Vs வருமானம்
சிறுதொழில் வங்கிகள் ஏன் அதிக வட்டி விகிதங்களை வழங்குகின்றன என்பதை முதலீட்டாளர்கள் புரிந்து கொள்ள வேண்டும். இந்த வங்கிகள் பொதுவாக மைக்ரோ-எண்டர்பிரைசஸ், சிறு வணிகங்கள் மற்றும் பாரம்பரிய வங்கிச் சேவைகள் கிடைக்காத தனிநபர்களுக்கு கடன் வழங்குவதில் கவனம் செலுத்துகின்றன. தங்கள் கடன் புத்தகத்தை வளர்ப்பதற்கும், நிதி திரட்டுவதற்கும், அவை பெரும்பாலும் அதிக டெபாசிட் விகிதங்களை வழங்க வேண்டியிருக்கும்.
இருப்பினும், இந்த வணிக மாதிரி பெரிய பொது அல்லது தனியார் துறை வங்கிகளுடன் ஒப்பிடும்போது அதிக ரிஸ்க்குகளைக் கொண்டிருக்கலாம். பெரிய வங்கிகள் பெரும்பாலும் பன்முகப்படுத்தப்பட்ட கடன் போர்ட்ஃபோலியோக்கள், ஆழமான மூலதன இருப்புக்கள் மற்றும் பொருளாதார மந்தநிலைகளைத் தாங்கும் நீண்ட வரலாற்றைக் கொண்டுள்ளன. ஓய்வூதிய சேமிப்பை எங்கே வைப்பது என்பதைத் தேர்ந்தெடுக்கும்போது, அதிக வருமானத்திற்கான சாத்தியக்கூறுகளை, நிறுவனத்தின் கடன் ரிஸ்க் மற்றும் ஸ்திரத்தன்மையுடன் ஒப்பிட்டுப் பார்க்க வேண்டும்.
டெபாசிட் காப்பீட்டைப் புரிந்துகொள்ளுதல்
ஃபிக்ஸட் டெபாசிட்களைப் பார்க்கும் எந்தவொரு முதலீட்டாளருக்கும், டெபாசிட் இன்சூரன்ஸ் மற்றும் கிரெடிட் கேரண்டி கார்ப்பரேஷன் (DICGC) ஒரு முக்கிய பாதுகாப்பு வலையை வழங்குகிறது. இந்தியாவில், DICGC ஒரு டெபாசிட்டருக்கு, ஒரு வங்கிக்கு ₹5 லட்சம் வரை வங்கி டெபாசிட்களுக்கு காப்பீடு செய்கிறது. இதில் அசல் தொகை மற்றும் பெற்ற வட்டி இரண்டும் அடங்கும்.
குறைந்த வட்டியைப் பெற சிறிய வங்கிகளில் பணத்தை டெபாசிட் செய்ய முதலீட்டாளர் தேர்வு செய்தால், நிதி ஆலோசகர்கள் பின்பற்றும் ஒரு பொதுவான உத்தி, எந்தவொரு ஒரு வங்கியிலும் மொத்த முதலீட்டை ₹5 லட்சம் என்ற வரம்பிற்குக் கீழே வைத்திருப்பதாகும். பல நிறுவனங்களில் டெபாசிட்களைப் பிரிப்பதன் மூலம், முதலீட்டாளர்கள் தங்கள் மொத்த பாதுகாக்கப்பட்ட மூலதனம் இந்த அரசாங்க ஆதரவு திட்டத்தின் கீழ் பாதுகாக்கப்படுவதை உறுதிசெய்யலாம்.
வங்கிப் பிரிவுகளை ஒப்பிடுதல்
தற்போதைய வட்டி விகித சூழலில் ஒரு தெளிவான பிரிவு உள்ளது. பொதுத்துறை வங்கிகள் மற்றும் பெரிய தனியார் துறை வங்கிகள் பொதுவாக குறைந்த விகிதங்களை வழங்குகின்றன, பெரும்பாலும் 7% முதல் 7.5% வரை. வெளிநாட்டு வங்கிகள் இந்தியாவில் செயல்படுவது தற்போது குறைந்த டெபாசிட் வருமானத்தை வழங்குகின்றன.
இந்த விருப்பங்களை மதிப்பிடும் முதலீட்டாளர்கள், தலைப்பு வட்டி விகிதத்திற்கு அப்பால் பார்க்க வேண்டும். வங்கியின் சமீபத்திய கடன் மதிப்பீடு, சொத்துத் தரம் மற்றும் செயல்படாத சொத்துக்களை (NPAs) அவர்கள் எவ்வாறு நிர்வகிக்கிறார்கள் என்பதைச் சரிபார்ப்பது முக்கியம். ஒரு வங்கி போட்டி விகிதத்தை வழங்கலாம், ஆனால் அந்த நிறுவனத்தின் நிதி ஆரோக்கியம் நீண்ட கால மூலதனப் பாதுகாப்பிற்கு முதன்மையான காரணியாகும்.
முதலீட்டாளர்கள் எதைக் கண்காணிக்க வேண்டும்?
ஓய்வூதிய வருமானத்திற்காக ஃபிக்ஸட் டெபாசிட்களை நிர்வகிக்கும்போது, வட்டி விகிதத்தில் மட்டும் கவனம் செலுத்தக்கூடாது. முதலீட்டாளர்கள் பின்வருவனவற்றைக் கண்காணிக்க விரும்பலாம்:
- வங்கியின் நிதி ஆரோக்கியம்: லாப வரம்புகள் மற்றும் சொத்துத் தரம் (NPAs) குறித்த காலாண்டு முடிவுகளை மதிப்பாய்வு செய்வது வங்கியின் ஸ்திரத்தன்மை பற்றிய நுண்ணறிவை வழங்க முடியும்.
- கடன் மதிப்பீட்டு புதுப்பிப்புகள்: ஏஜென்சிகளிடமிருந்து ஏதேனும் கடன் மதிப்பீட்டு நடவடிக்கைகள் குறித்து கண்காணிக்கவும்.
- டெபாசிட் காப்பீட்டு வரம்பு: ₹5 லட்சம் DICGC கவர் ஒரே வங்கியில் உள்ள அனைத்து டெபாசிட்களின் (அசல் + வட்டி) மொத்தத்திற்கு பொருந்தும் என்பதை நினைவில் கொள்ளுங்கள்.