ਭਾਰਤ ਦੀ $105 ਟ੍ਰਿਲੀਅਨ ਸੰਪਤੀ ਤਬਦੀਲੀ: ਵਾਰਿਸ ਪਰਿਵਾਰਕ ਕਾਰੋਬਾਰ ਛੱਡ ਕੇ ਮਕਸਦ (Purpose) ਕਿਉਂ ਚੁਣ ਰਹੇ ਹਨ!
Overview
ਭਾਰਤ 2048 ਤੱਕ $105 ਟ੍ਰਿਲੀਅਨ ਤੋਂ ਵੱਧ ਦੀ ਸਭ ਤੋਂ ਵੱਡੀ ਸੰਪਤੀ ਤਬਦੀਲੀ ਲਈ ਤਿਆਰ ਹੋ ਰਿਹਾ ਹੈ। ਪਰ ਅਗਲੀ ਪੀੜ੍ਹੀ ਪਰਿਵਾਰਕ ਕਾਰੋਬਾਰ ਚਲਾਉਣ ਦੀ ਬਜਾਏ ਮਕਸਦ-ਅਧਾਰਿਤ ਸ਼ਮੂਲੀਅਤ ਨੂੰ ਤਰਜੀਹ ਦੇ ਰਹੀ ਹੈ, ਅਤੇ ਟੈਕ ਤੇ ਫਾਈਨਾਂਸ ਵਿੱਚ ਕਰੀਅਰ ਦੀ ਭਾਲ ਕਰ ਰਹੀ ਹੈ। ਪਰਿਵਾਰਕ ਦਫ਼ਤਰ (Family Offices) ਦੌਲਤ ਅਤੇ ਪਰਿਵਾਰਕ ਕਦਰਾਂ-ਕੀਮਤਾਂ ਨੂੰ ਸੁਰੱਖਿਅਤ ਰੱਖਣ ਲਈ ਪੇਸ਼ੇਵਰ ਸ਼ਾਸਨ (governance) ਅਤੇ ਪ੍ਰਬੰਧਨ (stewardship) ਤੇ ਪ੍ਰਭਾਵ ਨਿਵੇਸ਼ (impact investing) ਬਾਰੇ ਵਿਸ਼ੇਸ਼ ਸਿੱਖਿਆ ਨਾਲ ਅਨੁਕੂਲ ਹੋ ਰਹੇ ਹਨ।
ਭਾਰਤ ਦੀ ਆਗਾਮੀ $105 ਟ੍ਰਿਲੀਅਨ ਸੰਪਤੀ ਤਬਦੀਲੀ: ਇੱਕ ਪੀੜ੍ਹੀਗਤ ਮੋੜ
ਭਾਰਤ ਆਪਣੀ ਸਭ ਤੋਂ ਵੱਡੀ ਅੰਤਰ-ਪੀੜ੍ਹੀ ਸੰਪਤੀ ਤਬਦੀਲੀ ਦੇ ਕੰਢੇ 'ਤੇ ਹੈ, ਇੱਕ ਅਜਿਹੀ ਵਿਸ਼ਾਲ ਘਟਨਾ ਜਿਸ ਤੋਂ 2048 ਤੱਕ $105 ਟ੍ਰਿਲੀਅਨ ਤੋਂ ਵੱਧ ਦੀ ਉਮੀਦ ਹੈ। ਇਹ ਭਾਰੀ ਰਕਮ ਰਾਸ਼ਟਰੀ ਸੰਪਤੀ ਵਿੱਚ ਇੱਕ ਮਹੱਤਵਪੂਰਨ ਤਬਦੀਲੀ ਨੂੰ ਦਰਸਾਉਂਦੀ ਹੈ। ਹਾਲਾਂਕਿ, ਇਸ ਸੰਪਤੀ ਨੂੰ ਵਾਰਿਸ ਕਿਵੇਂ ਦੇਖਦੇ ਹਨ ਅਤੇ ਪ੍ਰਬੰਧਿਤ ਕਰਦੇ ਹਨ, ਇਸ ਵਿੱਚ ਇੱਕ ਡੂੰਘਾ ਬਦਲਾਅ ਆ ਰਿਹਾ ਹੈ।
ਇਹ ਰਵਾਇਤੀ ਉਮੀਦ ਕਿ ਵਾਰਿਸ ਪਰਿਵਾਰਕ ਉੱਦਮਾਂ ਨੂੰ ਸੁਚਾਰੂ ਢੰਗ ਨਾਲ ਸੰਭਾਲ ਲੈਣਗੇ, ਹੁਣ ਮੱਧਮ ਪੈ ਰਹੀ ਹੈ। ਇਸ ਦੀ ਬਜਾਏ, ਅਗਲੀ ਪੀੜ੍ਹੀ ਮਕਸਦ-ਅਧਾਰਿਤ ਸ਼ਮੂਲੀਅਤ ਲਈ ਇੱਕ ਸਪੱਸ਼ਟ ਤਰਜੀਹ ਦਿਖਾ ਰਹੀ ਹੈ, ਅਤੇ ਆਪਣੀ ਵਿਰਾਸਤੀ ਸੰਪਤੀ ਨੂੰ ਆਪਣੇ ਨਿੱਜੀ ਮੁੱਲਾਂ ਅਤੇ ਵਿਸ਼ਵਵਿਆਪੀ ਚੇਤਨਾ ਨਾਲ ਜੋੜਨ ਦੀ ਕੋਸ਼ਿਸ਼ ਕਰ ਰਹੀ ਹੈ।
ਬਦਲਦੀ ਤਰਜੀਹਾਂ: ਅਗਲੀ ਪੀੜ੍ਹੀ ਵੱਖਰੀ ਕਿਉਂ ਹੈ
LGT ਵੈਲਥ ਇੰਡੀਆ ਵਿਖੇ ਮੈਨੇਜਿੰਗ ਡਾਇਰੈਕਟਰ – ਹੈੱਡ, ਵੈਲਥ ਪਲੈਨਿੰਗ & ਫੈਮਿਲੀ ਸਲਿਊਸ਼ਨਜ਼, ਪੂਨਮ ਮਿਰਚੰਦਨੀ, ਇਸ ਤਬਦੀਲੀ ਨੂੰ ਉਜਾਗਰ ਕਰਦੇ ਹੋਏ ਕਹਿੰਦੀ ਹੈ, “ਭਾਰਤ ਦੀ ਅਗਲੀ ਪੀੜ੍ਹੀ ਡਿਜੀਟਲ ਮੁਹਾਰਤ, ਵਿਸ਼ਵਵਿਆਪੀ ਐਕਸਪੋਜ਼ਰ, ਅਤੇ ਪੂੰਜੀ ਨੂੰ ਜ਼ਮੀਰ ਨਾਲ ਜੋੜਨ ਦੀ ਡੂੰਘੀ ਇੱਛਾ ਨਾਲ ਅੱਗੇ ਆ ਰਹੀ ਹੈ।” ਬਹੁਤ ਸਾਰੇ ਵਾਰਿਸ ਹੁਣ ਟੈਕਨਾਲੋਜੀ, ਵਿੱਤ ਅਤੇ ਰਚਨਾਤਮਕ ਉਦਯੋਗਾਂ ਵਰਗੇ ਗਤੀਸ਼ੀਲ ਖੇਤਰਾਂ ਵਿੱਚ ਕਰੀਅਰ ਚੁਣ ਰਹੇ ਹਨ, ਜੋ ਉਨ੍ਹਾਂ ਦੇ ਪੁਰਖਿਆਂ ਦੇ ਸਥਾਪਿਤ ਮਾਰਗਾਂ ਤੋਂ ਵੱਖਰੇ ਹਨ। ਇਹ ਅੰਤਰ ਦੌਲਤ ਦੀ ਸੰਭਾਲ ਅਤੇ ਵਿਕਾਸ ਲਈ ਮਹੱਤਵਪੂਰਨ ਚੁਣੌਤੀਆਂ ਅਤੇ ਵਿਲੱਖਣ ਮੌਕੇ ਦੋਵੇਂ ਲਿਆਉਂਦਾ ਹੈ।
ਫੈਮਿਲੀ ਆਫਿਸ ਨਵੀਆਂ ਮੰਗਾਂ ਅਨੁਸਾਰ ਢਲ ਰਹੇ ਹਨ
ਇਸ ਦੇ ਜਵਾਬ ਵਿੱਚ, ਭਾਰਤ ਦੇ ਫੈਮਿਲੀ ਆਫਿਸ ਇੱਕ ਮਹੱਤਵਪੂਰਨ ਪਰਿਵਰਤਨ ਦਾ ਅਨੁਭਵ ਕਰ ਰਹੇ ਹਨ। ਉਹ ਮਾਲਕ-ਸੰਚਾਲਿਤ ਮਾਡਲਾਂ ਤੋਂ ਵਧੇਰੇ ਪੇਸ਼ੇਵਰ ਢਾਂਚੇ ਵੱਲ ਵਧ ਰਹੇ ਹਨ। ਇਸ ਵਿਕਾਸ ਵਿੱਚ ਬਾਹਰੀ ਅਧਿਕਾਰੀਆਂ ਨੂੰ ਲਿਆਉਣਾ, ਸੁਤੰਤਰ ਬੋਰਡ ਸਥਾਪਤ ਕਰਨਾ ਅਤੇ ਰਸਮੀ ਸ਼ਾਸਨ ਸਾਧਨਾਂ ਨੂੰ ਲਾਗੂ ਕਰਨਾ ਸ਼ਾਮਲ ਹੈ।
ਫੈਮਿਲੀ ਸੰਵਿਧਾਨ, ਨਿਵੇਸ਼ ਚਾਰਟਰ ਅਤੇ ਵਿਆਪਕ ਉੱਤਰਾਧਿਕਾਰ ਢਾਂਚੇ ਵਰਗੇ ਸਾਧਨ ਆਮ ਬਣ ਰਹੇ ਹਨ। ਲਾਈਟਹਾਊਸ ਕੈਂਟਨ ਦੇ ਐਗਜ਼ੀਕਿਊਟਿਵ ਡਾਇਰੈਕਟਰ – ਹੈੱਡ ਆਫ਼ ਇਨਵੈਸਟਮੈਂਟਸ ਇੰਡੀਆ, ਪ੍ਰਦੀਪ ਗੁਪਤਾ, ਸਮਝਾਉਂਦੇ ਹਨ, “ਇਹ ਕਦਮ ਇਹ ਯਕੀਨੀ ਬਣਾਉਂਦੇ ਹਨ ਕਿ ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਅਨੁਸ਼ਾਸਿਤ ਅਤੇ ਪਾਰਦਰਸ਼ੀ ਰਹੇ, ਭਾਵੇਂ ਵਾਰਿਸ ਹੱਥੀਂ ਸ਼ਾਮਲ ਨਹੀਂ ਹੋਣਾ ਚਾਹੁੰਦੇ।”
ਸੰਗਠਿਤ ਸਿੱਖਿਆ ਵੀ ਇਸ ਅਨੁਕੂਲਤਾ ਦਾ ਇੱਕ ਹੋਰ ਥੰਮ ਹੈ। ਮਿਰਚੰਦਾਨੀ ਨੋਟ ਕਰਦੇ ਹਨ ਕਿ ਪ੍ਰਮੁੱਖ ਫੈਮਿਲੀ ਆਫਿਸ ਵਾਰਿਸਾਂ ਨੂੰ ‘ਵੈਲਥ ਵਿਦ ਵਿਜ਼ਡਮ’ ਅਕੈਡਮੀਆਂ ਵਰਗੇ ਪ੍ਰੋਗਰਾਮਾਂ ਵਿੱਚ ਦਾਖਲ ਕਰ ਰਹੇ ਹਨ। ਇਹ ਅਕੈਡਮੀਆਂ ਕੇਵਲ ਮਾਲਕੀ ਦੇ ਸਿਧਾਂਤਾਂ ਤੋਂ ਪਰੇ ਜਾ ਕੇ ਨਿਵੇਸ਼, ਮਕਸਦ-ਅਧਾਰਿਤ ਨਿਵੇਸ਼ ਅਤੇ ਪ੍ਰਬੰਧਨ (stewardship) ਨੂੰ ਕਵਰ ਕਰਦੀਆਂ ਹਨ। ਵਾਟਰਫੀਲਡ ਐਡਵਾਈਜ਼ਰਜ਼ ਦੀ ਮੈਨੇਜਿੰਗ ਡਾਇਰੈਕਟਰ ਅਤੇ ਹੈੱਡ – ਫੈਮਿਲੀ ਗਵਰਨੈਂਸ, ਤਨਵੀ ਸਾਵਲਾ, ਇਹ ਵੀ ਜੋੜਦੀ ਹੈ ਕਿ ਤਿਆਰ ਕੀਤੀ ਗਈ ਵਿੱਤੀ ਸਿੱਖਿਆ ਪ੍ਰਬੰਧਨ (stewardship) ਦੀ ਮਾਨਸਿਕਤਾ ਪੈਦਾ ਕਰਦੀ ਹੈ, ਜੋ ਪਰਿਵਾਰਕ ਮੁੱਲਾਂ ਨਾਲ ਮੇਲ ਖਾਂਦੀ ਜ਼ਿੰਮੇਵਾਰ ਵਿੱਤੀ ਵਿਹਾਰ ਨੂੰ ਉਤਸ਼ਾਹਿਤ ਕਰਦੀ ਹੈ।
ਵਿਕਲਪਕ ਵਿਰਾਸਤੀ ਮਾਡਲ ਉਭਰ ਰਹੇ ਹਨ
ਕਾਰਜਕਾਰੀ ਭੂਮਿਕਾਵਾਂ ਵਿੱਚ ਸ਼ਾਮਲ ਨਾ ਹੋਣ ਵਾਲੇ ਵਾਰਿਸਾਂ ਨੂੰ ਸ਼ਾਮਲ ਕਰਨ ਲਈ, ਪਰਿਵਾਰ ਵੱਧ ਤੋਂ ਵੱਧ ਟਰੱਸਟ, ਫਾਊਂਡੇਸ਼ਨਾਂ ਅਤੇ ਪਰਉਪਕਾਰੀ ਵਾਹਨਾਂ ਦੀ ਵਰਤੋਂ ਕਰ ਰਹੇ ਹਨ। ਇਹ ਵਿਕਲਪਕ ਢਾਂਚੇ ਰੋਜ਼ਾਨਾ ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਵਿੱਚ ਸਿੱਧੀ ਸ਼ਮੂਲੀਅਤ ਦੀ ਮੰਗ ਕੀਤੇ ਬਿਨਾਂ ਮਜ਼ਬੂਤ ਦੇਖਰੇਖ ਅਤੇ ਮਕਸਦ ਦੀ ਸਪੱਸ਼ਟ ਭਾਵਨਾ ਪ੍ਰਦਾਨ ਕਰਦੇ ਹਨ।
ਗੁਪਤਾ ਅੱਗੇ ਦੱਸਦੇ ਹਨ, “ਇਹ ਵਿਰਾਸਤ ਅਤੇ ਮੁੱਲਾਂ ਨੂੰ ਜਾਰੀ ਰੱਖਣ ਦੀ ਆਗਿਆ ਦਿੰਦੇ ਹਨ, ਭਾਵੇਂ ਕਿ ਅਗਲੀ ਪੀੜ੍ਹੀ ਦੇ ਕਰੀਅਰ ਮਾਰਗ ਕਿਤੇ ਹੋਰ ਹੋਣ।” ਸੰਗਠਿਤ ਪਰਉਪਕਾਰ, ਵੈਂਚਰ ਪਰਉਪਕਾਰ ਅਤੇ ਡੋਨਰ-ਐਡਵਾਈਜ਼ਡ ਫੰਡ ਦੀ ਵਰਤੋਂ ਪਰਿਵਾਰਕ ਦੌਲਤ ਨੂੰ ਸੁਰੱਖਿਅਤ ਰੱਖਦੇ ਹੋਏ ਮਾਪਣਯੋਗ ਸਮਾਜਿਕ ਪ੍ਰਭਾਵ ਪੈਦਾ ਕਰਨ ਲਈ ਵੀ ਕੀਤੀ ਜਾ ਰਹੀ ਹੈ।
ਉੱਤਰਾਧਿਕਾਰ ਵਿੱਚ ਆਮ ਗਲਤੀਆਂ ਤੋਂ ਬਚਣਾ
ਮਾਹਰ ਆਮ ਗਲਤੀਆਂ ਤੋਂ ਸੁਚੇਤ ਕਰਦੇ ਹਨ ਜੋ ਦੌਲਤ ਅਤੇ ਪਰਿਵਾਰਕ ਸ਼ਾਂਤੀ ਨੂੰ ਖ਼ਤਰੇ ਵਿੱਚ ਪਾ ਸਕਦੀਆਂ ਹਨ। ਉੱਤਰਾਧਿਕਾਰ ਦੀਆਂ ਚਰਚਾਵਾਂ ਵਿੱਚ ਦੇਰੀ ਕਰਨਾ ਇੱਕ ਪ੍ਰਮੁੱਖ ਚਿੰਤਾ ਹੈ, ਜਿਵੇਂ ਕਿ ਅਣਇੱਛਤ ਵਾਰਿਸਾਂ ਨੂੰ ਉਨ੍ਹਾਂ ਕਾਰਜਕਾਰੀ ਭੂਮਿਕਾਵਾਂ ਵਿੱਚ ਧੱਕਣਾ ਜੋ ਉਹ ਨਹੀਂ ਭਰਨਾ ਚਾਹੁੰਦੇ।
ਕੈਪੀਟਲ ਲੀਗ ਵਿੱਚ ਪਾਰਟਨਰ, ਰਾਜੁਲ ਕੋਠਾਰੀ, ਚੇਤਾਵਨੀ ਦਿੰਦੇ ਹਨ, “ਅਸਪਸ਼ਟ ਭੂਮਿਕਾਵਾਂ, ਦੇਰ ਨਾਲ ਪੇਸ਼ੇਵਰੀਕਰਨ, ਅਤੇ ਅਣਇੱਛਤ ਵਾਰਿਸਾਂ ਨੂੰ ਨਿਸ਼ਕਿਰਿਆ ਲਾਭਪਾਤਰੀਆਂ ਵਜੋਂ ਮੰਨਣਾ ਵਿਰੋਧ ਅਤੇ ਦੌਲਤ ਦੇ ਖਾਤਮੇ ਵੱਲ ਲੈ ਜਾ ਸਕਦਾ ਹੈ।” ਇਹਨਾਂ ਜੋਖਮਾਂ ਨੂੰ ਘਟਾਉਣ ਲਈ, ਸ਼ੁਰੂਆਤੀ ਅਤੇ ਪਾਰਦਰਸ਼ੀ ਸੰਚਾਰ ਬਹੁਤ ਮਹੱਤਵਪੂਰਨ ਹੈ।
ਵੱਡੀ ਤਸਵੀਰ: ਜ਼ਿੰਮੇਵਾਰ ਸੰਭਾਲਕਾਂ ਦਾ ਵਿਕਾਸ
ਇਹਨਾਂ ਰਣਨੀਤੀਆਂ ਦੀ ਸਫਲਤਾਪੂਰਵਕ ਲਾਗੂਕਰਨ ਵਾਰਿਸਾਂ ਨੂੰ ਨਿਸ਼ਕਿਰਿਆ ਪ੍ਰਾਪਤਕਰਤਾਵਾਂ ਤੋਂ ਪਰਿਵਾਰਕ ਦੌਲਤ ਦੇ ਸਮਰੱਥ, ਜ਼ਿੰਮੇਵਾਰ ਸੰਭਾਲਕਾਂ ਵਿੱਚ ਬਦਲ ਦਿੰਦਾ ਹੈ। ਪੇਸ਼ੇਵਰ ਪ੍ਰਬੰਧਨ, ਵਿਭਿੰਨ ਨਿਵੇਸ਼ ਪੋਰਟਫੋਲਿਓ ਅਤੇ ਨਵੀਨਤਾਕਾਰੀ ਵਿਰਾਸਤੀ ਢਾਂਚਿਆਂ ਨੂੰ ਏਕੀਕ੍ਰਿਤ ਕਰਕੇ, ਪਰਿਵਾਰ ਆਪਣੀਆਂ ਜਾਇਦਾਦਾਂ ਨੂੰ ਪ੍ਰਭਾਵਸ਼ਾਲੀ ਢੰਗ ਨਾਲ ਸੁਰੱਖਿਅਤ ਕਰ ਸਕਦੇ ਹਨ। ਇਹ ਪਹੁੰਕ ਅਗਲੀ ਪੀੜ੍ਹੀ ਨੂੰ ਉਹਨਾਂ ਦੀਆਂ ਨਿੱਜੀ ਮਹੱਤਵਕਾਂਖਾਵਾਂ ਨੂੰ ਪੂਰਾ ਕਰਨ ਅਤੇ ਪਰਿਵਾਰ ਦੇ ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਦੇ ਦ੍ਰਿਸ਼ਟੀਕੋਣ ਵਿੱਚ ਯੋਗਦਾਨ ਪਾਉਣ ਲਈ ਵੀ ਸ਼ਕਤੀ ਪ੍ਰਦਾਨ ਕਰਦੀ ਹੈ।
ਸਾਵਲਾ ਇਸ ਗੱਲ 'ਤੇ ਜ਼ੋਰ ਦਿੰਦੀ ਹੈ, “ਭਾਵੇਂ ਉਹ ਕਦੇ ਵੀ ਕਾਰਜਕਾਰੀ ਭੂਮਿਕਾਵਾਂ ਨਾ ਨਿਭਾਉਣ, ਫਿਰ ਵੀ ਵਾਰਿਸ ਜਾਇਦਾਦਾਂ ਦੀ ਰੱਖਿਆ ਕਰਨ ਅਤੇ ਪਰਿਵਾਰ ਦੇ ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਦੇ ਦ੍ਰਿਸ਼ਟੀਕੋਣ ਵਿੱਚ ਯੋਗਦਾਨ ਪਾਉਣ ਲਈ ਤਿਆਰ ਹਨ।” ਇਸ ਤਰ੍ਹਾਂ, ਭਾਰਤ ਦੇ ਫੈਮਿਲੀ ਆਫਿਸ ਸਿਰਫ ਦੌਲਤ ਦਾ ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਨਹੀਂ ਕਰ ਰਹੇ ਹਨ; ਉਹ ਸਰਗਰਮੀ ਨਾਲ ਅਗਲੀ ਪੀੜ੍ਹੀ ਅਤੇ ਉਨ੍ਹਾਂ ਦੀ ਵਿਰਾਸਤੀ ਸੰਪਤੀ ਵਿਚਕਾਰ ਭਵਿੱਖ ਦੀ ਆਪਸੀ ਗੱਲਬਾਤ ਨੂੰ ਆਕਾਰ ਦੇ ਰਹੇ ਹਨ, ਜਿਸ ਨਾਲ ਵਿਰਾਸਤੀ ਸੁਰੱਖਿਆ ਅਤੇ ਮਕਸਦ-ਅਧਾਰਿਤ ਸ਼ਮੂਲੀਅਤ ਦੋਵੇਂ ਯਕੀਨੀ ਬਣਦੀਆਂ ਹਨ।
