Whalesbook
ਫਲੈਕਸੀ-ਕੈਪ ਫੰਡ: ਇੱਕ ਲਚਕਦਾਰ ਨਿਵੇਸ਼ ਵਿਕਲਪ
ਫਲੈਕਸੀ-ਕੈਪ ਮਿਊਚਲ ਫੰਡ ਭਾਰਤ ਵਿੱਚ ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਲਈ ਦੌਲਤ ਬਣਾਉਣ ਲਈ ਇੱਕ ਪ੍ਰਸਿੱਧ ਸ਼੍ਰੇਣੀ ਬਣ ਗਏ ਹਨ। ਇਹ ਫੰਡ ਮੈਨੇਜਰਾਂ ਨੂੰ ਵੱਡੇ, ਮੱਧਮ ਅਤੇ ਛੋਟੇ-ਕੈਪ ਸ਼ੇਅਰਾਂ ਵਿੱਚ ਕਿਸੇ ਵੀ ਸਖ਼ਤ ਵੰਡ ਦੇ ਆਦੇਸ਼ਾਂ ਤੋਂ ਬਿਨਾਂ ਨਿਵੇਸ਼ ਕਰਨ ਦੀ ਮਹੱਤਵਪੂਰਨ ਲਚਕਤਾ ਪ੍ਰਦਾਨ ਕਰਦੇ ਹਨ। ਇਹ ਅਨੁਕੂਲਤਾ ਫੰਡ ਮੈਨੇਜਰਾਂ ਨੂੰ ਬਦਲਦੀਆਂ ਬਾਜ਼ਾਰ ਸਥਿਤੀਆਂ ਨੂੰ ਨੇਵੀਗੇਟ ਕਰਨ, ਮੁੱਲਾਂਕਣ ਦਾ ਲਾਭ ਉਠਾਉਣ ਅਤੇ ਮੌਕਿਆਂ ਨੂੰ ਗ੍ਰਹਿਣ ਕਰਨ ਦੀ ਆਗਿਆ ਦਿੰਦੀ ਹੈ, ਜੋ ਕਿ ਅਸਥਿਰ ਬਾਜ਼ਾਰ ਪੜਾਵਾਂ ਵਿੱਚ ਖਾਸ ਤੌਰ 'ਤੇ ਮੁੱਲਵਾਨ ਹੈ ਜਿੱਥੇ ਲੀਡਰਸ਼ਿਪ ਅਕਸਰ ਬਦਲਦੀ ਰਹਿੰਦੀ ਹੈ। ਇਸ ਲਚਕਤਾ ਨੇ ਇਸ ਸ਼੍ਰੇਣੀ ਵਿੱਚ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਦੀ ਰੁਚੀ ਨੂੰ ਵਧਾਇਆ ਹੈ.
ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਦੀ ਤੁਲਨਾ: ਲੰਪ ਸਮ ਨਿਵੇਸ਼
ਲੰਪ ਸਮ (lump sum) ਨਿਵੇਸ਼ਾਂ ਦੇ ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਦੇ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਦੀ ਜਾਂਚ ਕਰਦੇ ਸਮੇਂ, ਪਾਰਾਗ ਪਾਰਖ ਫਲੈਕਸੀ ਕੈਪ ਫੰਡ ਅਤੇ HDFC ਫਲੈਕਸੀ ਕੈਪ ਫੰਡ ਵਿਚਕਾਰ ਲੀਡਰਸ਼ਿਪ ਵੱਖ-ਵੱਖ ਨਿਵੇਸ਼ ਸਮੇਂ 'ਤੇ ਬਦਲਦੀ ਰਹਿੰਦੀ ਹੈ। 3 ਸਾਲਾਂ ਦੀ ਮਿਆਦ ਵਿੱਚ, ਪਾਰਾਗ ਪਾਰਖ ਫਲੈਕਸੀ ਕੈਪ ਫੰਡ ਨੇ 22.69% ਦਾ ਪ੍ਰਭਾਵਸ਼ਾਲੀ ਰਿਟਰਨ ਦਿੱਤਾ, ਜੋ HDFC ਫਲੈਕਸੀ ਕੈਪ ਫੰਡ (22.52%) ਤੋਂ ਥੋੜ੍ਹਾ ਅੱਗੇ ਹੈ। ਹਾਲਾਂਕਿ, 5 ਸਾਲਾਂ ਦੇ ਪੜਾਅ 'ਤੇ ਸਥਿਤੀ ਪਲਟ ਗਈ, ਜਿੱਥੇ HDFC ਫਲੈਕਸੀ ਕੈਪ ਫੰਡ ਨੇ 25.47% ਦੇ ਨਾਲ ਸਪੱਸ਼ਟ ਲੀਡ ਲਈ, ਜਦੋਂ ਕਿ ਪਾਰਾਗ ਪਾਰਖ ਦਾ 21.45% ਸੀ। ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਵਿੱਚ, 10 ਸਾਲਾਂ ਲਈ, ਪਾਰਾਗ ਪਾਰਖ ਫਲੈਕਸੀ ਕੈਪ ਫੰਡ ਨੇ 18.38% ਦੀ ਸਾਲਾਨਾ ਰਿਟਰਨ ਦੇ ਕੇ ਚੋਟੀ ਦਾ ਸਥਾਨ ਮੁੜ ਹਾਸਲ ਕੀਤਾ, ਜਦੋਂ ਕਿ HDFC ਫਲੈਕਸੀ ਕੈਪ ਫੰਡ ਨੇ 17.56% ਰਿਟਰਨ ਦਿੱਤਾ।
ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਦੀ ਤੁਲਨਾ: ਸਿਸਟਮੈਟਿਕ ਇਨਵੈਸਟਮੈਂਟ ਪਲਾਨ (SIPs)
ਸਿਸਟਮੈਟਿਕ ਇਨਵੈਸਟਮੈਂਟ ਪਲਾਨ (SIP) ਰਿਟਰਨ ਦਾ ਵਿਸ਼ਲੇਸ਼ਣ ਕਰਦੇ ਸਮੇਂ ਤਸਵੀਰ ਥੋੜੀ ਬਦਲ ਜਾਂਦੀ ਹੈ, ਖਾਸ ਕਰਕੇ ਛੋਟੇ ਸਮੇਂ ਲਈ। 3 ਸਾਲਾਂ ਦੀ SIP ਲਈ, HDFC ਫਲੈਕਸੀ ਕੈਪ ਫੰਡ 19.79% ਰਿਟਰਨ ਨਾਲ ਲੀਡਰ ਬਣ ਗਿਆ, ਜਿਸ ਨੇ ਪਾਰਾਗ ਪਾਰਖ ਫਲੈਕਸੀ ਕੈਪ ਫੰਡ (17.81%) ਨੂੰ ਪਿੱਛੇ ਛੱਡ ਦਿੱਤਾ। ਇਹ ਰੁਝਾਨ 5 ਸਾਲਾਂ ਦੀ SIP ਲਈ ਵੀ ਜਾਰੀ ਰਿਹਾ, ਜਿੱਥੇ HDFC ਫਲੈਕਸੀ ਕੈਪ ਫੰਡ ਨੇ 21.57% 'ਤੇ ਆਪਣੀ ਲੀਡ ਬਰਕਰਾਰ ਰੱਖੀ, ਪਾਰਾਗ ਪਾਰਖ ਦੇ 18.40% ਦੇ ਮੁਕਾਬਲੇ। ਹਾਲਾਂਕਿ, 10 ਸਾਲਾਂ ਦੀ SIP ਸਮੇਂ, ਪਾਰਾਗ ਪਾਰਖ ਫਲੈਕਸੀ ਕੈਪ ਫੰਡ ਨੇ 20.09% ਸਾਲਾਨਾ ਰਿਟਰਨ ਨਾਲ ਲੀਡ ਮੁੜ ਹਾਸਲ ਕੀਤੀ, ਜੋ HDFC ਫਲੈਕਸੀ ਕੈਪ ਫੰਡ (19.54%) ਤੋਂ ਥੋੜ੍ਹੀ ਜ਼ਿਆਦਾ ਹੈ। ਇਹ ਡੇਟਾ ਸੁਝਾਉਂਦਾ ਹੈ ਕਿ HDFC ਫਲੈਕਸੀ ਕੈਪ ਫੰਡ ਦਾ ਛੋਟਾ-ਦਰਮਿਆਨਾ ਸਮਾਂ SIP ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਵਧੇਰੇ ਮਜ਼ਬੂਤ ਹੈ, ਸ਼ਾਇਦ ਵਧੇਰੇ ਹਮਲਾਵਰ ਇਕੁਇਟੀ ਸਟਾਂਸ ਕਾਰਨ, ਜਦੋਂ ਕਿ ਪਾਰਾਗ ਪਾਰਖ ਫਲੈਕਸੀ ਕੈਪ ਫੰਡ ਦੀ ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਦੀ SIP ਸ਼ਕਤੀ ਉਸਦੇ ਅਨੁਸ਼ਾਸਿਤ ਪਹੁੰਚ ਨੂੰ ਦਰਸਾਉਂਦੀ ਹੈ।
ਪਾਰਾਗ ਪਾਰਖ ਫਲੈਕਸੀ ਕੈਪ ਫੰਡ: ਇੱਕ ਨੇੜਿਓਂ ਦੇਖੋ
PPFAS ਮਿਊਚਲ ਫੰਡ ਦੁਆਰਾ ਪ੍ਰਬੰਧਿਤ, ਪਾਰਾਗ ਪਾਰਖ ਫਲੈਕਸੀ ਕੈਪ ਫੰਡ, ਜੋ 24 ਮਈ, 2013 ਨੂੰ ਲਾਂਚ ਕੀਤਾ ਗਿਆ ਸੀ, ਨੇ ਆਪਣੀ ਸਥਿਰ, ਮੁੱਲ-ਕੇਂਦਰਿਤ ਨਿਵੇਸ਼ ਰਣਨੀਤੀ ਲਈ ਪ੍ਰਤਿਸ਼ਠਾ ਬਣਾਈ ਹੈ। ₹1,29,783 ਕਰੋੜ ਦੇ ਸੰਪਤੀ ਪ੍ਰਬੰਧਨ (AUM) ਨਾਲ, NIFTY 500 TRI ਦੇ ਮੁਕਾਬਲੇ ਇਸਦਾ ਸਾਲਾਨਾ ਰਿਟਰਨ 19.58% ਰਿਹਾ ਹੈ। ਇਸਦਾ ਖਰਚ ਅਨੁਪਾਤ (expense ratio) 0.63% ਹੈ। ਮੁੱਖ ਜੋਖਮ ਅਤੇ ਰਿਟਰਨ ਮੈਟ੍ਰਿਕਸ ਇਸਦੀ ਤਾਕਤ ਦਰਸਾਉਂਦੇ ਹਨ: 8.42 ਦਾ ਸਟੈਂਡਰਡ ਡੇਵੀਏਸ਼ਨ (ਜੋ ਘੱਟ ਅਸਥਿਰਤਾ ਦਾ ਸੁਝਾਅ ਦਿੰਦਾ ਹੈ), 1.67 ਦਾ ਸ਼ਾਰਪ ਰੇਸ਼ੋ, 2.41 ਦਾ ਸੋਰਟੀਨੋ ਰੇਸ਼ੋ, ਅਤੇ 0.57 ਦਾ ਬੀਟਾ, ਜੋ ਇਸਦੇ ਬੈਂਚਮਾਰਕ ਤੋਂ ਕਾਫ਼ੀ ਘੱਟ ਅਸਥਿਰਤਾ ਦਰਸਾਉਂਦਾ ਹੈ। ਇਸਦਾ 8.96 ਦਾ ਅਲਫਾ, ਇਸਦੀ ਜੋਖਮ-ਅਨੁਕੂਲਿਤ ਰਿਟਰਨ ਪੈਦਾ ਕਰਨ ਦੀ ਯੋਗਤਾ ਨੂੰ ਹੋਰ ਉਜਾਗਰ ਕਰਦਾ ਹੈ। ਚੋਟੀ ਦੇ ਹੋਲਡਿੰਗਜ਼ ਵਿੱਚ HDFC ਬੈਂਕ (8.03%), ਪਾਵਰ ਗਰਿੱਡ ਕਾਰਪੋਰੇਸ਼ਨ ਆਫ ਇੰਡੀਆ (5.91%), ICICI ਬੈਂਕ (4.85%), ਬਜਾਜ ਹੋਲਡਿੰਗਜ਼ & ਇਨਵੈਸਟਮੈਂਟ (4.71%), ਅਤੇ ਕੋਲ ਇੰਡੀਆ (4.70%) ਸ਼ਾਮਲ ਹਨ, ਜੋ ਇੱਕ ਸੰਤੁਲਿਤ ਪੋਰਟਫੋਲੀਓ ਨੂੰ ਦਰਸਾਉਂਦਾ ਹੈ।
HDFC ਫਲੈਕਸੀ ਕੈਪ ਫੰਡ: ਇੱਕ ਸੰਖੇਪ ਜਾਣਕਾਰੀ
HDFC ਮਿਊਚਲ ਫੰਡ ਦਾ ਫਲੈਕਸੀ-ਕੈਪ ਉਤਪਾਦ, ਜੋ 1 ਜਨਵਰੀ, 2013 ਨੂੰ ਲਾਂਚ ਕੀਤਾ ਗਿਆ ਸੀ, ਆਪਣੀ ਸ਼੍ਰੇਣੀ ਦੇ ਸਭ ਤੋਂ ਵੱਡੇ ਫੰਡਾਂ ਵਿੱਚੋਂ ਇੱਕ ਹੈ, ਜਿਸਦਾ ₹94,069 ਕਰੋੜ ਦਾ ਸੰਪਤੀ ਪ੍ਰਬੰਧਨ (AUM) ਹੈ, ਅਤੇ ਇਸਦਾ ਖਰਚ ਅਨੁਪਾਤ 0.67% ਹੈ। NIFTY 500 TRI ਦੇ ਮੁਕਾਬਲੇ ਇਸਦਾ ਸ਼ੁਰੂਆਤ ਤੋਂ ਸਾਲਾਨਾ ਰਿਟਰਨ 16.96% ਹੈ। ਜੋਖਮ ਮੈਟ੍ਰਿਕਸ ਇਸਨੂੰ 'ਬਹੁਤ ਉੱਚ' ਜੋਖਮ ਸ਼੍ਰੇਣੀ ਵਿੱਚ ਰੱਖਦੇ ਹਨ, ਜਿਸ ਵਿੱਚ 10.52 ਦਾ ਸਟੈਂਡਰਡ ਡੇਵੀਏਸ਼ਨ, 1.32 ਦਾ ਸ਼ਾਰਪ ਰੇਸ਼ੋ, 2.31 ਦਾ ਸੋਰਟੀਨੋ ਰੇਸ਼ੋ, ਅਤੇ 0.78 ਦਾ ਬੀਟਾ ਹੈ। ਇਸਦਾ ਅਲਫਾ 6.99 ਹੈ। ਇਹ ਮੈਟ੍ਰਿਕਸ ਨਿਯੰਤਰਿਤ ਅਸਥਿਰਤਾ ਅਤੇ ਇਸਦੇ ਬੈਂਚਮਾਰਕ ਦੇ ਮੁਕਾਬਲੇ ਲਗਾਤਾਰ ਉੱਤਮ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਨੂੰ ਦਰਸਾਉਂਦੇ ਹਨ, ਜੋ ਇਸਦੇ ਮਜ਼ਬੂਤ 5-ਸਾਲ ਦੇ ਲੰਪ ਸਮ ਅਤੇ SIP ਰਿਟਰਨ ਨੂੰ ਸਮਝਾਉਂਦੇ ਹਨ। ਫੰਡ ਦਾ ਪੋਰਟਫੋਲੀਓ ਵਿੱਤੀ ਖੇਤਰ 'ਤੇ ਭਾਰੀ ਕੇਂਦ੍ਰਿਤ ਹੈ, ਜਿਸ ਵਿੱਚ ਚੋਟੀ ਦੇ ਹੋਲਡਿੰਗਜ਼ ICICI ਬੈਂਕ (9.45%), HDFC ਬੈਂਕ (8.78%), ਐਕਸਿਸ ਬੈਂਕ (7.35%), ਸਟੇਟ ਬੈਂਕ ਆਫ ਇੰਡੀਆ (4.58%), ਅਤੇ SBI ਲਾਈਫ ਇੰਸ਼ੋਰੈਂਸ (4.18%) ਹਨ, ਜੋ ਭਾਰਤ ਦੇ ਬੈਂਕਿੰਗ ਅਤੇ ਬੀਮਾ ਖੇਤਰਾਂ ਵਿੱਚ ਮਜ਼ਬੂਤ ਵਿਸ਼ਵਾਸ ਦਰਸਾਉਂਦੇ ਹਨ।
ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ ਕੀ ਯਾਦ ਰੱਖਣਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ
ਭਾਵੇਂ ਕਿ ਦੋਵਾਂ ਫੰਡਾਂ ਨੇ ਪ੍ਰਸ਼ੰਸਾਯੋਗ ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਦਾ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਦਿਖਾਇਆ ਹੈ, ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ ਸਿਰਫ਼ ਪਿਛਲੇ ਰਿਟਰਨਾਂ ਦੇ ਆਧਾਰ 'ਤੇ ਫੰਡ ਚੁਣਨ ਤੋਂ ਬਚਣ ਦੀ ਸਲਾਹ ਦਿੱਤੀ ਜਾਂਦੀ ਹੈ, ਕਿਉਂਕਿ ਇਹ ਭਵਿੱਖ ਦੇ ਨਤੀਜਿਆਂ ਦੀ ਗਰੰਟੀ ਨਹੀਂ ਦਿੰਦੇ ਹਨ। ਇੱਕ ਵਿਆਪਕ ਮੁਲਾਂਕਣ ਵਿੱਚ ਜੋਖਮ ਮੈਟ੍ਰਿਕਸ, ਪੋਰਟਫੋਲੀਓ ਨਿਰਮਾਣ, ਫੰਡ ਦੀ ਰਣਨੀਤੀ, ਖਰਚ ਅਨੁਪਾਤ (expense ratios), ਬਾਜ਼ਾਰ ਚੱਕਰਾਂ ਵਿੱਚ ਇਕਸਾਰਤਾ, ਅਤੇ ਨਿੱਜੀ ਜੋਖਮ ਸਹਿਣਸ਼ੀਲਤਾ ਅਤੇ ਵਿੱਤੀ ਟੀਚਿਆਂ ਨਾਲ ਅਨੁਕੂਲਤਾ ਸ਼ਾਮਲ ਹੋਣੀ ਚਾਹੀਦੀ ਹੈ। ਫਲੈਕਸੀ-ਕੈਪ ਫੰਡ ਸਮਝਦਾਰੀ ਨਾਲ ਚੁਣੇ ਜਾਣ 'ਤੇ ਸ਼ਕਤੀਸ਼ਾਲੀ ਧਨ ਸਿਰਜਣਹਾਰ ਹੋ ਸਕਦੇ ਹਨ।
ਪ੍ਰਭਾਵ
ਇਹ ਖ਼ਬਰ ਸਿੱਧੇ ਤੌਰ 'ਤੇ ਉਨ੍ਹਾਂ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ ਪ੍ਰਭਾਵਿਤ ਕਰਦੀ ਹੈ ਜੋ ਫਲੈਕਸੀ-ਕੈਪ ਮਿਊਚਲ ਫੰਡਾਂ 'ਤੇ ਵਿਚਾਰ ਕਰ ਰਹੇ ਹਨ ਜਾਂ ਪਹਿਲਾਂ ਹੀ ਨਿਵੇਸ਼ ਕਰ ਚੁੱਕੇ ਹਨ, ਜੋ ਪੋਰਟਫੋਲੀਓ ਸਮੀਖਿਆ ਅਤੇ ਫੰਡ ਚੋਣ ਲਈ ਡਾਟਾ-ਆਧਾਰਿਤ ਸੂਝ ਪ੍ਰਦਾਨ ਕਰਦੀ ਹੈ। ਇਹ ਫੰਡ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਦੀ ਗਤੀਸ਼ੀਲ ਪ੍ਰਕਿਰਤੀ ਨੂੰ ਉਜਾਗਰ ਕਰਦਾ ਹੈ ਅਤੇ ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਦੇ ਦ੍ਰਿਸ਼ਟੀਕੋਣ ਅਤੇ ਜੋਖਮ ਮੁਲਾਂਕਣ ਦੇ ਮਹੱਤਵ ਨੂੰ ਮਜ਼ਬੂਤ ਕਰਦਾ ਹੈ। ਇਹ ਤੁਲਨਾ ਫਲੈਕਸੀ-ਕੈਪ ਸ਼੍ਰੇਣੀ ਵਿੱਚ ਫੰਡ ਫਲੋ ਨੂੰ ਪ੍ਰਭਾਵਿਤ ਕਰ ਸਕਦੀ ਹੈ, ਜੋ ਚਰਚਾ ਕੀਤੇ ਗਏ ਫੰਡਾਂ ਅਤੇ ਉਨ੍ਹਾਂ ਦੇ ਸਾਥੀਆਂ ਦੀ ਪ੍ਰਬੰਧਿਤ ਸੰਪਤੀਆਂ ਨੂੰ ਲਾਭ ਪਹੁੰਚਾ ਸਕਦੀ ਹੈ ਜਾਂ ਪ੍ਰਭਾਵਿਤ ਕਰ ਸਕਦੀ ਹੈ। ਇਹ ਵਿਸ਼ਲੇਸ਼ਣ ਭਾਰਤ ਵਿੱਚ ਵਿਅਕਤੀਗਤ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ, ਵਿੱਤੀ ਸਲਾਹਕਾਰਾਂ ਅਤੇ ਸੰਪਤੀ ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਕੰਪਨੀਆਂ ਲਈ ਸੰਬੰਧਿਤ ਹੈ। ਪ੍ਰਭਾਵ ਰੇਟਿੰਗ: 7/10
ਔਖੇ ਸ਼ਬਦਾਂ ਦੀ ਵਿਆਖਿਆ
ਫਲੈਕਸੀ-ਕੈਪ ਫੰਡ: ਇੱਕ ਕਿਸਮ ਦਾ ਮਿਊਚਲ ਫੰਡ ਜੋ ਵੱਡੇ, ਮੱਧਮ ਅਤੇ ਛੋਟੇ ਮਾਰਕੀਟ ਕੈਪੀਟਲਾਈਜ਼ੇਸ਼ਨ ਦੇ ਸ਼ੇਅਰਾਂ ਵਿੱਚ ਕਿਸੇ ਵੀ ਖਾਸ ਸੀਮਾ ਦੇ ਬਿਨਾਂ ਨਿਵੇਸ਼ ਕਰ ਸਕਦਾ ਹੈ। ਇਹ ਲਚਕਤਾ ਫੰਡ ਮੈਨੇਜਰ ਨੂੰ ਬਾਜ਼ਾਰ ਦੇ ਮੌਕਿਆਂ ਦੇ ਆਧਾਰ 'ਤੇ ਨਿਵੇਸ਼ਾਂ ਨੂੰ ਗਤੀਸ਼ੀਲ ਰੂਪ ਵਿੱਚ ਬਦਲਣ ਦੀ ਆਗਿਆ ਦਿੰਦੀ ਹੈ।
ਲੰਪ ਸਮ ਨਿਵੇਸ਼ (Lumpsum Investment): ਇੱਕ ਵਾਰ ਵਿੱਚ ਇੱਕ ਵੱਡੀ ਰਕਮ ਦਾ ਨਿਵੇਸ਼ ਕਰਨਾ, ਸਮੇਂ-ਸਮੇਂ 'ਤੇ ਛੋਟੀਆਂ ਰਕਮਾਂ ਦਾ ਨਿਵੇਸ਼ ਕਰਨ ਦੇ ਉਲਟ।
ਸਿਸਟਮੈਟਿਕ ਇਨਵੈਸਟਮੈਂਟ ਪਲਾਨ (SIP): ਇੱਕ ਨਿਸ਼ਚਿਤ ਰਕਮ ਨੂੰ ਮਿਊਚਲ ਫੰਡ ਵਿੱਚ ਨਿਯਮਤ ਅੰਤਰਾਲ (ਆਮ ਤੌਰ 'ਤੇ ਮਾਸਿਕ) 'ਤੇ ਨਿਵੇਸ਼ ਕਰਨ ਦਾ ਇੱਕ ਤਰੀਕਾ।
ਸਾਲਾਨਾ ਰਿਟਰਨ (Annualised Return): ਇੱਕ ਸਾਲ ਤੋਂ ਵੱਧ ਸਮੇਂ ਲਈ ਕੀਤੇ ਗਏ ਨਿਵੇਸ਼ ਦਾ ਔਸਤ ਸਾਲਾਨਾ ਰਿਟਰਨ।
ਬੈਂਚਮਾਰਕ (Benchmark): ਇੱਕ ਮਿਆਰੀ ਜਾਂ ਸੂਚਕਾਂਕ (ਜਿਵੇਂ ਕਿ NIFTY 500 TRI) ਜਿਸਦੇ ਮੁਕਾਬਲੇ ਮਿਊਚਲ ਫੰਡ ਜਾਂ ਨਿਵੇਸ਼ ਦੇ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਨੂੰ ਮਾਪਿਆ ਜਾਂਦਾ ਹੈ।
AUM (ਸੰਪਤੀ ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਅਧੀਨ - Assets Under Management): ਇੱਕ ਮਿਊਚਲ ਫੰਡ ਕੰਪਨੀ ਦੁਆਰਾ ਪ੍ਰਬੰਧਿਤ ਸਾਰੀਆਂ ਸੰਪਤੀਆਂ ਦਾ ਕੁੱਲ ਬਾਜ਼ਾਰ ਮੁੱਲ।
ਖਰਚ ਅਨੁਪਾਤ (Expense Ratio): ਫੰਡ ਦਾ ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਕਰਨ ਲਈ ਮਿਊਚਲ ਫੰਡ ਕੰਪਨੀ ਦੁਆਰਾ ਵਸੂਲਿਆ ਜਾਣ ਵਾਲਾ ਸਾਲਾਨਾ ਫੀਸ, ਜੋ ਫੰਡ ਦੀ ਸੰਪਤੀ ਦਾ ਪ੍ਰਤੀਸ਼ਤ ਹੁੰਦਾ ਹੈ।
ਸਟੈਂਡਰਡ ਡੇਵੀਏਸ਼ਨ (Standard Deviation): ਇੱਕ ਅੰਕੜਾ ਮਾਪ ਜੋ ਇਹ ਦੱਸਦਾ ਹੈ ਕਿ ਡਾਟਾ ਦਾ ਇੱਕ ਸਮੂਹ ਆਪਣੇ ਔਸਤ ਤੋਂ ਕਿੰਨਾ ਖਿੰਡਿਆ ਹੋਇਆ ਹੈ। ਵਿੱਤ ਵਿੱਚ, ਇਹ ਇੱਕ ਨਿਵੇਸ਼ ਦੇ ਰਿਟਰਨ ਦੀ ਅਸਥਿਰਤਾ ਨੂੰ ਮਾਪਦਾ ਹੈ।
ਸ਼ਾਰਪ ਰੇਸ਼ੋ (Sharpe Ratio): ਜੋਖਮ-ਅਨੁਕੂਲਿਤ ਰਿਟਰਨ ਦਾ ਮਾਪ। ਇਹ ਅਸਥਿਰਤਾ ਨੂੰ ਧਿਆਨ ਵਿੱਚ ਰੱਖਦੇ ਹੋਏ, ਪ੍ਰਤੀ ਯੂਨਿਟ ਜੋਖਮ 'ਤੇ ਕਿੰਨਾ ਵਾਧੂ ਰਿਟਰਨ ਪੈਦਾ ਕੀਤਾ ਗਿਆ ਸੀ, ਇਹ ਦਰਸਾਉਂਦਾ ਹੈ।
ਸੋਰਟੀਨੋ ਰੇਸ਼ੋ (Sortino Ratio): ਸ਼ਾਰਪ ਰੇਸ਼ੋ ਦੇ ਸਮਾਨ, ਪਰ ਇਹ ਸਿਰਫ਼ ਨਕਾਰਾਤਮਕ ਅਸਥਿਰਤਾ (ਨੁਕਸਾਨ ਦਾ ਜੋਖਮ) 'ਤੇ ਵਿਚਾਰ ਕਰਦਾ ਹੈ, ਇਸਨੂੰ ਨੁਕਸਾਨ ਬਾਰੇ ਚਿੰਤਤ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਲਈ ਇੱਕ ਹੋਰ ਵਿਸ਼ੇਸ਼ ਮਾਪ ਬਣਾਉਂਦਾ ਹੈ।
ਬੀਟਾ (Beta): ਸਮੁੱਚੇ ਬਾਜ਼ਾਰ ਦੇ ਮੁਕਾਬਲੇ ਸਟਾਕ ਜਾਂ ਫੰਡ ਦੀ ਅਸਥਿਰਤਾ ਦਾ ਮਾਪ। 1 ਦਾ ਬੀਟਾ ਮਤਲਬ ਹੈ ਕਿ ਸੁਰੱਖਿਆ ਬਾਜ਼ਾਰ ਨਾਲ ਚਲਦੀ ਹੈ; 1 ਤੋਂ ਘੱਟ ਬੀਟਾ ਮਤਲਬ ਹੈ ਕਿ ਇਹ ਘੱਟ ਅਸਥਿਰ ਹੈ; 1 ਤੋਂ ਵੱਧ ਬੀਟਾ ਮਤਲਬ ਹੈ ਕਿ ਇਹ ਵਧੇਰੇ ਅਸਥਿਰ ਹੈ।
ਅਲਫਾ (Alpha): ਇੱਕ ਬੈਂਚਮਾਰਕ ਸੂਚਕਾਂਕ ਦੇ ਮੁਕਾਬਲੇ ਨਿਵੇਸ਼ ਦੇ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਦਾ ਮਾਪ। ਸਕਾਰਾਤਮਕ ਅਲਫਾ ਦਰਸਾਉਂਦਾ ਹੈ ਕਿ ਫੰਡ ਨੇ ਜੋਖਮ-ਅਨੁਕੂਲਿਤ ਆਧਾਰ 'ਤੇ ਆਪਣੇ ਬੈਂਚਮਾਰਕ ਤੋਂ ਬਿਹਤਰ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਕੀਤਾ ਹੈ।