ELSS Funds: 2026 ਵਿੱਚ ਟੈਕਸ ਬਚਾਓ, ਕਰੋੜਾਂ ਕਮਾਓ! 10 ਸਾਲਾਂ ਵਿੱਚ **21%** ਤੱਕ ਦਾ ਧਮਾਕੇਦਾਰ CAGR!

2026 ਵਿੱਚ ਟੈਕਸ ਬਚਾਉਣ ਲਈ ELSS Funds (Equity Linked Savings Schemes) ਇੱਕ ਵਾਰ ਫਿਰ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਦੀ ਪਹਿਲੀ ਪਸੰਦ ਬਣ ਗਏ ਹਨ। ਇਨ੍ਹਾਂ ਫੰਡਾਂ ਦਾ ਸਭ ਤੋਂ ਵੱਡਾ ਫਾਇਦਾ ਇਹ ਹੈ ਕਿ ਇਹ ਤੁਹਾਨੂੰ ਸੈਕਸ਼ਨ 80C ਤਹਿਤ ਟੈਕਸ ਵਿੱਚ ਛੋਟ ਦਿੰਦੇ ਹਨ, ਜਿਸਦੀ ਸਾਲਾਨਾ ਸੀਮਾ ₹1.5 ਲੱਖ ਹੈ। ਪਰ ਇਸ ਤੋਂ ਵੀ ਵੱਡੀ ਗੱਲ ਇਹ ਹੈ ਕਿ ਇਹ ਫੰਡ ਇਕੁਇਟੀ ਮਾਰਕੀਟ ਵਿੱਚ ਨਿਵੇਸ਼ ਕਰਕੇ ਤੁਹਾਡੇ ਪੈਸੇ ਨੂੰ ਵਧਾਉਣ ਦਾ ਮੌਕਾ ਵੀ ਦਿੰਦੇ ਹਨ। ਹਾਲ ਹੀ ਵਿੱਚ ਕੀਤੇ ਗਏ ਇੱਕ ਵਿਸ਼ਲੇਸ਼ਣ ਵਿੱਚ ਸਾਹਮਣੇ ਆਇਆ ਹੈ ਕਿ ਵੱਖ-ਵੱਖ ELSS ਫੰਡਾਂ ਦੇ 10 ਸਾਲਾਂ ਦੇ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਵਿੱਚ ਕਾਫੀ ਫਰਕ ਹੈ, ਜਿੱਥੇ ਕੁਝ ਫੰਡਾਂ ਨੇ 18.04% ਦਾ CAGR ਦਿੱਤਾ ਹੈ, ਉੱਥੇ ਹੀ ਕੁਝ ਨੇ 21.51% ਤੱਕ ਦਾ ਸ਼ਾਨਦਾਰ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਕੀਤਾ ਹੈ। ਇਹ ਫਰਕ ਫੰਡ ਦੀ ਐਸੇਟ ਐਲੋਕੇਸ਼ਨ (Asset Allocation), ਮਾਰਕੀਟ ਕੈਪ 'ਤੇ ਫੋਕਸ, ਪੋਰਟਫੋਲੀਓ ਦੀ ਇਕਾਗਰਤਾ (Portfolio Concentration) ਅਤੇ ਸਭ ਤੋਂ ਮਹੱਤਵਪੂਰਨ, ਇਸਦੇ ਖਰਚੇ (Cost Structures) ਕਾਰਨ ਆਉਂਦਾ ਹੈ।

ਮੁੱਖ ਫੰਡਾਂ ਦਾ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਅਤੇ ਵਿਸ਼ਲੇਸ਼ਣ

• The Bank of India ELSS Tax Saver Fund Direct Plan: ਇਹ ਫੰਡ, ਜਿਸ ਦਾ ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਅਧੀਨ ਜਾਇਦਾਦ (AUM) ₹1,402 ਕਰੋੜ ਹੈ, ਨੇ 10 ਸਾਲਾਂ ਵਿੱਚ 18.04% ਦਾ CAGR ਹਾਸਲ ਕੀਤਾ ਹੈ। ਇਸ ਵਿੱਚ 94.82% ਇਕੁਇਟੀ ਵਿੱਚ ਨਿਵੇਸ਼ ਹੈ, ਜੋ ਕਿ ਲਾਰਜ-ਕੈਪ (62.46%), ਮਿਡ-ਕੈਪ (16.81%) ਅਤੇ ਸਮਾਲ-ਕੈਪ (20.73%) ਸ਼ੇਅਰਾਂ ਵਿੱਚ ਵੰਡਿਆ ਹੋਇਆ ਹੈ। ਹਾਲਾਂਕਿ, ਇਸ ਦਾ ਐਕਸਪੈਂਸ ਰੇਸ਼ੀਓ (Expense Ratio) 0.89% ਕੁਝ ਹੋਰ ਫੰਡਾਂ ਨਾਲੋਂ ਜ਼ਿਆਦਾ ਹੈ।
• DSP ELSS Tax Saver Fund Direct Plan: ₹17,609 ਕਰੋੜ AUM ਵਾਲੇ ਇਸ ਫੰਡ ਨੇ 10 ਸਾਲਾਂ ਵਿੱਚ 18.28% ਦਾ CAGR ਦਰਜ ਕੀਤਾ ਹੈ। ਇਸ ਨੇ 98.71% ਇਕੁਇਟੀ ਵਿੱਚ ਨਿਵੇਸ਼ ਬਰਕਰਾਰ ਰੱਖਿਆ ਹੈ ਅਤੇ ਇਸ ਗਰੁੱਪ ਵਿੱਚ ਸਭ ਤੋਂ ਉੱਚਾ ਸ਼ਾਰਪ ਰੇਸ਼ੀਓ (Sharpe Ratio) 1.06 ਵੀ ਹਾਸਲ ਕੀਤਾ ਹੈ, ਜੋ ਕਿ ਬਿਹਤਰ ਰਿਸਕ-ਐਡਜਸਟਡ ਰਿਟਰਨ (Risk-Adjusted Returns) ਦਾ ਸੰਕੇਤ ਦਿੰਦਾ ਹੈ। ਇਸਦਾ ਐਕਸਪੈਂਸ ਰੇਸ਼ੀਓ 0.74% ਕਾਫੀ ਮੁਕਾਬਲੇਬਾਜ਼ ਹੈ।
• Mirae Asset ELSS Tax Saver Fund Direct Plan: ਇਸ ਰਿਵਿਊ ਵਿੱਚ ਸਭ ਤੋਂ ਵੱਡਾ ਫੰਡ, ਜਿਸ ਦਾ AUM ₹27,196 ਕਰੋੜ ਹੈ, ਨੇ 10 ਸਾਲਾਂ ਵਿੱਚ 19.82% ਦਾ CAGR ਦਿੱਤਾ ਹੈ। ਇਸ ਦਾ ਐਕਸਪੈਂਸ ਰੇਸ਼ੀਓ ਸਭ ਤੋਂ ਘੱਟ 0.58% ਹੈ, ਜੋ ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਤੱਕ ਚੰਗੀ ਕੰਪਾਊਂਡਿੰਗ (Compounding) ਲਈ ਇੱਕ ਮਹੱਤਵਪੂਰਨ ਕਾਰਕ ਹੈ। ਇਸ ਵਿੱਚ 98.88% ਇਕੁਇਟੀ ਐਕਸਪੋਜ਼ਰ (Equity Exposure) ਹੈ, ਜੋ ਮੁੱਖ ਤੌਰ 'ਤੇ ਲਾਰਜ-ਕੈਪ ਸ਼ੇਅਰਾਂ 'ਤੇ ਕੇਂਦਰਿਤ ਹੈ।
• Motilal Oswal ELSS Tax Saver Fund Direct Plan: ਇਸ ਫੰਡ ਨੇ 10 ਸਾਲਾਂ ਵਿੱਚ 18.47% ਦਾ CAGR ਦਿਖਾਇਆ ਹੈ। ਇਸਦੀ ਵੋਲੈਟਿਲਿਟੀ (Volatility) ਸਪੱਸ਼ਟ ਹੈ, ਜਿਸ ਵਿੱਚ ਸਾਲਾਨਾ ਸਭ ਤੋਂ ਵਧੀਆ ਰਿਟਰਨ 84.45% ਅਤੇ ਸਭ ਤੋਂ ਮਾੜਾ ਰਿਟਰਨ -27.18% ਰਿਹਾ ਹੈ, ਜੋ ਇੱਕ ਹੋਰ ਐਗਰੈਸਿਵ (Aggressive) ਨੀਤੀ ਵੱਲ ਇਸ਼ਾਰਾ ਕਰਦਾ ਹੈ।
• Quant ELSS Tax Saver Fund Direct Plan: ਇਹ ਫੰਡ ਸਭ ਤੋਂ ਵਧੀਆ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਕਰਨ ਵਾਲਾ ਰਿਹਾ ਹੈ, ਜਿਸ ਨੇ 10 ਸਾਲਾਂ ਵਿੱਚ 21.51% ਦਾ ਸ਼ਾਨਦਾਰ CAGR ਦਰਜ ਕੀਤਾ ਹੈ। ₹12,403 ਕਰੋੜ AUM ਅਤੇ 0.75% ਐਕਸਪੈਂਸ ਰੇਸ਼ੀਓ ਦੇ ਨਾਲ, ਇਸਦਾ ਪੋਰਟਫੋਲੀਓ ਮੁੱਖ ਤੌਰ 'ਤੇ ਲਾਰਜ-ਕੈਪ ਸਟਾਕਾਂ (87.61%) 'ਤੇ ਕੇਂਦਰਿਤ ਹੈ, ਅਤੇ ਇਸਦਾ ਪੋਰਟਫੋਲੀਓ ਟਰਨਓਵਰ (Portfolio Turnover) 132% ਹੈ।

ਨਿਵੇਸ਼ ਦੀ ਰਣਨੀਤੀ ਅਤੇ ਟੈਕਸ ਦੇ ਨਿਯਮ

2026 ਲਈ ਪ੍ਰਚਲਿਤ ਪੁਰਾਣੇ ਟੈਕਸ ਨਿਯਮਾਂ (Old Tax Regime) ਤਹਿਤ, ELSS Funds ਸੈਕਸ਼ਨ 80C ਦੇ ਤਹਿਤ ਸਾਲਾਨਾ ₹1.5 ਲੱਖ ਤੱਕ ਦੀ ਟੈਕਸ ਕਟੌਤੀ ਪ੍ਰਦਾਨ ਕਰਦੇ ਹਨ। ਸਾਰੇ ਸੈਕਸ਼ਨ 80C ਯੋਗ ਸਾਧਨਾਂ ਵਿੱਚੋਂ ਇਹ ਸਿਰਫ 3 ਸਾਲਾਂ ਦੀ ਲਾਜ਼ਮੀ ਲਾਕ-ਇਨ ਪੀਰੀਅਡ (Lock-in Period) ਦੇ ਨਾਲ ਆਉਂਦੇ ਹਨ, ਜੋ ਇਨ੍ਹਾਂ ਨੂੰ ਹੋਰ ਵੀ ਆਕਰਸ਼ਕ ਬਣਾਉਂਦਾ ਹੈ। ਇਹ ਵਿਸ਼ਲੇਸ਼ਣ ਸਪੱਸ਼ਟ ਤੌਰ 'ਤੇ ਸੁਝਾਅ ਦਿੰਦਾ ਹੈ ਕਿ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ ਸਿਰਫ ਟੈਕਸ ਲਾਭਾਂ ਤੋਂ ਅੱਗੇ ਦੇਖਣਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ। ਉਨ੍ਹਾਂ ਨੂੰ ਫੰਡ ਦੀ ਐਲੋਕੇਸ਼ਨ ਰਣਨੀਤੀ, ਐਕਸਪੈਂਸ ਰੇਸ਼ੀਓ ਅਤੇ ਰਿਟਰਨ ਦੀ ਇਤਿਹਾਸਕ ਇਕਸਾਰਤਾ 'ਤੇ ਧਿਆਨ ਦੇਣਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ, ਕਿਉਂਕਿ ਇਹ ਕਾਰਕ ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਵਿੱਚ ਦੌਲਤ ਵਧਾਉਣ ਵਿੱਚ ਅਹਿਮ ਭੂਮਿਕਾ ਨਿਭਾਉਂਦੇ ਹਨ।