Whalesbook
ਫਰੰਟ-ਰਨਿੰਗ ਕੇਸ ਵਿੱਚ SEBI ਵੱਲੋਂ ਸਖ਼ਤ ਜੁਰਮਾਨੇ
ਸਕਿਓਰਿਟੀਜ਼ ਐਂਡ ਐਕਸਚੇਂਜ ਬੋਰਡ ਆਫ ਇੰਡੀਆ (SEBI) ਨੇ ਇੱਕ ਵੱਡੇ ਫਰੰਟ-ਰਨਿੰਗ ਕੇਸ ਵਿੱਚ 12 ਸੰਸਥਾਵਾਂ ਨੂੰ ਸਕਿਓਰਿਟੀਜ਼ ਮਾਰਕੀਟ ਤੋਂ ਪੰਜ ਸਾਲਾਂ ਲਈ ਪਾਬੰਦੀ ਲਗਾ ਦਿੱਤੀ ਹੈ, ਅਤੇ ਕੁੱਲ 90 ਲੱਖ ਰੁਪਏ ਦਾ ਜੁਰਮਾਨਾ ਲਗਾਇਆ ਹੈ। ਰੈਗੂਲੇਟਰ ਨੇ 1.07 ਕਰੋੜ ਰੁਪਏ ਦੇ ਗੈਰ-ਕਾਨੂੰਨੀ ਮੁਨਾਫੇ ਨੂੰ 12% ਸਾਲਾਨਾ ਵਿਆਜ ਸਮੇਤ, 45 ਦਿਨਾਂ ਦੇ ਅੰਦਰ ਵਾਪਸ ਕਰਨ ਦਾ ਵੀ ਹੁਕਮ ਦਿੱਤਾ ਹੈ।
ਸਕੀਮ ਦਾ ਖੁਲਾਸਾ
ਜਾਂਚ ਵਿੱਚ ਖੁਲਾਸਾ ਹੋਇਆ ਕਿ "ਬਿੱਗ ਕਲਾਇੰਟ" (Big client) ਵਜੋਂ ਪਛਾਣੇ ਗਏ, ਮੰਗਲ ਕੇਸ਼ਵ ਫਾਈਨੈਂਸ਼ੀਅਲ ਸਰਵਿਸਿਜ਼ ਦੇ ਚੇਅਰਮੈਨ ਅਤੇ ਮੈਨੇਜਿੰਗ ਡਾਇਰੈਕਟਰ ਪਰੇਸ਼ ਐਨ. ਭਗਤ, ਨੇ ਡੀਲਰਾਂ ਆਸ਼ੀਸ਼ ਐਸ. ਪਾਰੇਖ ਅਤੇ ਰਾਜੇਸ਼ ਜੋਸ਼ੀ ਨਾਲ ਆਪਣੇ ਆਉਣ ਵਾਲੇ ਵੱਡੇ ਆਰਡਰਾਂ ਬਾਰੇ ਗੈਰ-ਜਨਤਕ ਜਾਣਕਾਰੀ (NPI) ਸਾਂਝੀ ਕੀਤੀ ਸੀ। ਪਾਰੇਖ ਅਤੇ ਜੋਸ਼ੀ ਨੇ ਬਾਅਦ ਵਿੱਚ ਇਹ ਗੁਪਤ ਡਾਟਾ ਨਗੇਂਦਰ ਐਸ. ਦੂਬੇ ਅਤੇ ਚਿਰਾਗ ਅਤੁੱਲ ਪਿਠਾਡੀਆ ਨੂੰ ਲੀਕ ਕਰ ਦਿੱਤਾ।
ਗੈਰ-ਕਾਨੂੰਨੀ ਤੌਰ 'ਤੇ ਕੀਤੇ ਗਏ ਵਪਾਰ
ਦੂਬੇ ਅਤੇ ਪਿਠਾਡੀਆ ਨੇ ਇਸ NPI ਦੀ ਵਰਤੋਂ ਕਰਕੇ, ਬਿੱਗ ਕਲਾਇੰਟ ਦੇ ਆਰਡਰ ਲਾਗੂ ਹੋਣ ਤੋਂ ਪਹਿਲਾਂ, "ਫਰੰਟ-ਰਨਰ" (front-runners) ਕਹੀਆਂ ਜਾਣ ਵਾਲੀਆਂ ਸੰਬੰਧਿਤ ਸੰਸਥਾਵਾਂ ਦੇ ਖਾਤਿਆਂ ਵਿੱਚ ਵਪਾਰ (ਟ੍ਰੇਡ) ਕੀਤੇ। SEBI ਦੇ ਹੋਲ-ਟਾਈਮ ਮੈਂਬਰ ਕਮਲੇਸ਼ ਸੀ. ਵਰਸ਼ਣੇ ਨੇ ਅੰਤਿਮ ਆਦੇਸ਼ ਵਿੱਚ ਕਿਹਾ ਕਿ ਇਹ ਵਪਾਰ ਸਪੱਸ਼ਟ ਤੌਰ 'ਤੇ ਬਿੱਗ ਕਲਾਇੰਟ ਦੇ ਆਉਣ ਵਾਲੇ ਆਰਡਰਾਂ ਨੂੰ ਫਰੰਟ-ਰਨ ਕਰਨ ਲਈ ਤਿਆਰ ਕੀਤੇ ਗਏ ਸਨ, ਜਿਸ ਵਿੱਚ ਫਰੰਟ-ਰਨਰਾਂ ਅਤੇ ਜਾਣਕਾਰੀ ਲਿਜਾਣ ਵਾਲਿਆਂ ਵਿਚਕਾਰ ਸਾਜ਼ਿਸ਼ ਸ਼ਾਮਲ ਸੀ।
ਰੈਗੂਲੇਟਰੀ ਕਾਰਵਾਈ ਅਤੇ ਉਲੰਘਣਾਵਾਂ
ਸ਼ਾਮਲ ਫਰੰਟ-ਰਨਰਾਂ ਵਿੱਚ ਦੀਪਾ ਆਸ਼ੀਸ਼ ਪਾਰੇਖ, ਕਸ਼ਮੀਰਾ ਜੋਸ਼ੀ, ਨਿਖਿਲ ਹਿਰਚੰਦ ਜੈਨ, ਨਿਖਿਲ ਹਿਰਚੰਦ ਜੈਨ HUF, ਅਲਪੇਸ਼ ਹਿਰਚੰਦ ਜੈਨ HUF, ਨਗੇਂਦਰ ਐਸ. ਦੂਬੇ HUF, ਅਤੇ ਮਰਹੂਮ ਸੁਸ਼ਮਾ ਨਗੇਂਦਰ ਦੂਬੇ (ਉਹਨਾਂ ਦੇ ਕਾਨੂੰਨੀ ਵਾਰਸਾਂ ਜਗਰੂਤੀ ਅਤੁੱਲ ਪਿਠਾਡੀਆ ਅਤੇ ਸਾਹਿਲ ਅਤੁੱਲ ਪਿਠਾਡੀਆ ਰਾਹੀਂ) ਸ਼ਾਮਲ ਹਨ। SEBI ਨੇ NPI 'ਤੇ ਆਧਾਰਿਤ ਵਪਾਰ ਨੂੰ ਧੋਖਾਧੜੀ, ਮੈਨੀਪੁਲੇਟਿਵ ਅਤੇ ਅਨੁਚਿਤ ਵਪਾਰਕ ਪ੍ਰਥਾ ਮੰਨਿਆ, ਜੋ ਕਿ ਧੋਖਾਧੜੀ ਅਤੇ ਮੈਨੀਪੁਲੇਟਿਵ ਪ੍ਰੈਕਟਿਸਿਸ (PFUTP) ਨਿਯਮਾਂ ਦੀ ਸਿੱਧੀ ਉਲੰਘਣਾ ਹੈ।
ਪਾਬੰਦੀਆਂ ਅਤੇ ਸਮਾਂ-ਸੀਮਾ
ਸਾਰੀਆਂ ਸ਼ਾਮਲ ਸੰਸਥਾਵਾਂ (ਨੋਟਿਸ ਨੰ. 1-13) ਨੂੰ SEBI ਦੇ ਅੰਤਰਿਮ ਆਦੇਸ਼ ਦੀ ਮਿਤੀ, 26 ਦਸੰਬਰ, 2022 ਤੋਂ ਪੰਜ ਸਾਲਾਂ ਤੱਕ ਸਕਿਓਰਿਟੀਜ਼ ਵਿੱਚ ਵਪਾਰ ਕਰਨ ਤੋਂ ਪਾਬੰਦ ਕੀਤਾ ਗਿਆ ਹੈ। ਕਸ਼ਮੀਰਾ ਜੋਸ਼ੀ ਅਤੇ ਰਾਜੇਸ਼ ਜੋਸ਼ੀ ਨੂੰ ਵੀ ਪੰਜ ਸਾਲਾਂ ਦੀ ਵਪਾਰ ਪਾਬੰਦੀ ਲੱਗੀ ਹੈ। ਆਸ਼ੀਸ਼ ਪਾਰੇਖ, ਨਗੇਂਦਰ ਦੂਬੇ ਅਤੇ ਚਿਰਾਗ ਪਿਠਾਡੀਆ ਨੂੰ ਚਾਰ ਸਾਲਾਂ ਲਈ SEBI-ਰਜਿਸਟਰਡ ਵਿਚੋਲਿਆਂ ਜਾਂ ਕੰਪਨੀਆਂ ਨਾਲ ਜੁੜਨ ਤੋਂ ਪਾਬੰਦ ਕੀਤਾ ਗਿਆ ਹੈ। ਇਹ ਜਾਂਚ ਨੈਸ਼ਨਲ ਸਟਾਕ ਐਕਸਚੇਂਜ (NSE) ਦੁਆਰਾ ਸ਼ੱਕੀ ਫਰੰਟ-ਰਨਿੰਗ ਗਤੀਵਿਧੀਆਂ ਬਾਰੇ ਇੱਕ ਮੁੱਢਲੀ ਰਿਪੋਰਟ ਤੋਂ ਸ਼ੁਰੂ ਹੋਈ ਸੀ।