ਚੇਨਈ ਦੇ ਇੱਕ ਜੋੜੇ ਨੇ ਨੌਕਰੀ ਗੁਆਉਣ ਤੋਂ ਬਾਅਦ ਜਲਦ ਰਿਟਾਇਰਮੈਂਟ ਬਾਰੇ ਸੋਚ ਰਹੇ ਹਨ, ਜਿਨ੍ਹਾਂ ਕੋਲ ₹1.7 ਕਰੋੜ ਦਾ ਪੋਰਟਫੋਲੀਓ ਹੈ ਅਤੇ ਘਰ ਦਾ ਕੋਈ ਕਰਜ਼ਾ ਨਹੀਂ ਹੈ। ਉਨ੍ਹਾਂ ਦੇ ₹9 ਲੱਖ ਸਾਲਾਨਾ ਖਰਚਿਆਂ ਕਾਰਨ ਇੱਕ ਵੱਡੀ ਚੁਣੌਤੀ ਖੜ੍ਹੀ ਹੋ ਗਈ ਹੈ: ਕੀ ਇਹ ਰਕਮ ਬਿਨਾਂ ਸਰਗਰਮ ਆਮਦਨ ਦੇ ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਦੀ ਮਹਿੰਗਾਈ ਨੂੰ ਪਛਾੜ ਸਕਦੀ ਹੈ?
ਚੇਨਈ ਦਾ ਇੱਕ ਜੋੜਾ, ਜਿਨ੍ਹਾਂ ਦੀ ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਤੋਂ ਚੱਲ ਰਹੀ ਨੌਕਰੀ ਹਾਲ ਹੀ ਵਿੱਚ ਚਲੀ ਗਈ ਹੈ, ਇਸ ਸਮੇਂ ਇੱਕ ਅਜਿਹੇ ਵਿੱਤੀ ਮੋੜ 'ਤੇ ਖੜ੍ਹਾ ਹੈ ਜਿਸ ਦਾ ਸਾਹਮਣਾ ਅਕਸਰ ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਦੇ ਨਿਵੇਸ਼ਕ (Investors) ਕਰਦੇ ਹਨ। ਵਿੱਤੀ ਕੰਟੈਂਟ ਕ੍ਰਿਏਟਰ ਅਮਿਤ ਅਰੋੜਾ ਦੁਆਰਾ ਸਾਂਝੀ ਕੀਤੀ ਗਈ ਇਹ ਕੇਸ ਸਟੱਡੀ, ਸਿਰਫ਼ ਨਿਵੇਸ਼ੀ ਰਕਮ (Investment Corpus) 'ਤੇ ਨਿਰਭਰ ਰਹਿਣ ਦੀਆਂ ਅਸਲੀਅਤਾਂ ਨੂੰ ਉਜਾਗਰ ਕਰਦੀ ਹੈ। ₹1.7 ਕਰੋੜ ਦੇ ਕੁੱਲ ਪੋਰਟਫੋਲੀਓ ਅਤੇ ਘਰ ਦਾ ਕੋਈ ਕਰਜ਼ਾ ਨਾ ਹੋਣ ਕਾਰਨ, ਇਹ ਜੋੜਾ ਹੁਣ ਇਹ ਵਿਚਾਰ ਕਰ ਰਿਹਾ ਹੈ ਕਿ ਕੀ ਉਹਨਾਂ ਨੂੰ ਮੁੜ ਕੰਮ ਸ਼ੁਰੂ ਕਰਨਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ ਜਾਂ ਜਲਦ ਰਿਟਾਇਰਮੈਂਟ ਦੀ ਕੋਸ਼ਿਸ਼ ਕਰਨੀ ਚਾਹੀਦੀ ਹੈ।
ਪੋਰਟਫੋਲੀਓ ਦਾ ਵਿਸ਼ਲੇਸ਼ਣ
ਇਸ ਜੋੜੇ ਦੀ ਵਿੱਤੀ ਸੁਰੱਖਿਆ ਇੱਕ ਵਿਭਿੰਨਤਾ ਭਰਪੂਰ (Diversified) ਪੋਰਟਫੋਲੀਓ 'ਤੇ ਨਿਰਭਰ ਕਰਦੀ ਹੈ। ਉਨ੍ਹਾਂ ਦੀ ਸੰਪਤੀ ਵਿੱਚ ਸ਼ੇਅਰਾਂ (Equities) ਵਿੱਚ ₹45 ਲੱਖ, ਮਿਊਚਲ ਫੰਡਾਂ (Mutual Funds) ਵਿੱਚ ₹55 ਲੱਖ, ਡੈੱਬਟ ਇੰਸਟਰੂਮੈਂਟਸ (Debt Instruments) ਵਿੱਚ ₹25 ਲੱਖ, ਫਿਕਸਡ ਡਿਪਾਜ਼ਿਟਾਂ (Fixed Deposits) ਵਿੱਚ ₹25 ਲੱਖ, ਅਤੇ ਗੋਲਡ ETFs (Gold ETFs) ਵਿੱਚ ₹12 ਲੱਖ ਸ਼ਾਮਲ ਹਨ। ਕਿਉਂਕਿ ਉਨ੍ਹਾਂ ਕੋਲ ਆਪਣਾ ਘਰ ਹੈ, ਇਸ ਲਈ ਮਹੀਨਾਵਾਰ ਕਿਰਾਏ ਜਾਂ ਹੋਮ ਲੋਨ ਦੀ ਵਿਆਜ ਅਦਾ ਕਰਨ ਦਾ ਬੋਝ ਖਤਮ ਹੋ ਗਿਆ ਹੈ। ਇਸ ਨਾਲ ਉਹ ਲਗਭਗ ₹9 ਲੱਖ ਦੇ ਸਾਲਾਨਾ ਖਰਚੇ ਨਾਲ ਆਪਣੀ ਮੌਜੂਦਾ ਜੀਵਨ ਸ਼ੈਲੀ ਦਾ ਪ੍ਰਬੰਧ ਕਰ ਸਕਦੇ ਹਨ।
ਮਹਿੰਗਾਈ ਦਾ ਖ਼ਤਰਾ
ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਦੀ ਰਿਟਾਇਰਮੈਂਟ ਯੋਜਨਾ ਲਈ ਸਭ ਤੋਂ ਵੱਡਾ ਖ਼ਤਰਾ ਮਹਿੰਗਾਈ (Inflation) ਹੈ, ਜੋ ਸਮੇਂ ਦੇ ਨਾਲ ਖਰੀਦ ਸ਼ਕਤੀ (Purchasing Power) ਨੂੰ ਘਟਾਉਂਦੀ ਹੈ। ਹਾਲਾਂਕਿ ₹9 ਲੱਖ ਅੱਜ ਉਨ੍ਹਾਂ ਦੀਆਂ ਜ਼ਰੂਰਤਾਂ ਨੂੰ ਪੂਰਾ ਕਰ ਸਕਦਾ ਹੈ, ਪਰ ਸਿਹਤ ਸੰਭਾਲ (Healthcare), ਰੋਜ਼ਾਨਾ ਜੀਵਨ, ਅਤੇ ਆਵਾਜਾਈ (Transportation) ਦੇ ਖਰਚੇ ਅਗਲੇ ਤਿੰਨ ਤੋਂ ਚਾਰ ਦਹਾਕਿਆਂ ਵਿੱਚ ਲਾਜ਼ਮੀ ਤੌਰ 'ਤੇ ਵਧਣਗੇ। ਨਿਵੇਸ਼ਕ ਅਕਸਰ ਇਸ ਗੱਲ ਨੂੰ ਨਜ਼ਰਅੰਦਾਜ਼ ਕਰਦੇ ਹਨ ਕਿ ਇੱਕ ਸਥਿਰ ਤਨਖਾਹ ਮਹਿੰਗਾਈ ਦੇ ਵਿਰੁੱਧ ਇੱਕ ਹੇਜ (Hedge) ਵਜੋਂ ਕੰਮ ਕਰਦੀ ਹੈ; ਇਸ ਤੋਂ ਬਿਨਾਂ, ਨਿਵੇਸ਼ੀ ਪੋਰਟਫੋਲੀਓ ਨੂੰ ਨਾ ਸਿਰਫ਼ ਮੌਜੂਦਾ ਖਰਚਿਆਂ ਨੂੰ ਪੂਰਾ ਕਰਨ ਲਈ ਕਾਫ਼ੀ ਰਿਟਰਨ (Returns) ਪੈਦਾ ਕਰਨ ਦੀ ਲੋੜ ਹੁੰਦੀ ਹੈ, ਸਗੋਂ ਮਹਿੰਗਾਈ ਤੋਂ ਅੱਗੇ ਪੂੰਜੀ ਵਧਾਉਣ ਲਈ ਕਾਫ਼ੀ ਵਾਧੂ (Surplus) ਵੀ ਪੈਦਾ ਕਰਨਾ ਪੈਂਦਾ ਹੈ।
ਰਣਨੀਤੀ ਦਾ ਪ੍ਰਬੰਧਨ
ਇਸ ਦਾ ਹੱਲ ਕਰਨ ਲਈ, ਇਹ ਜੋੜਾ ਇੱਕ ਅਜਿਹੀ ਰਣਨੀਤੀ 'ਤੇ ਵਿਚਾਰ ਕਰ ਰਿਹਾ ਹੈ ਜਿਸ ਵਿੱਚ ਉਹ ਆਪਣੀ ਸਾਲਾਨਾ ਨਿਵੇਸ਼ ਆਮਦਨ ਦਾ ਸਿਰਫ਼ 35% ਤੋਂ 40% ਹੀ ਵਰਤਣਗੇ। ਬਾਕੀ ਹਿੱਸਾ ਮੁੜ ਨਿਵੇਸ਼ (Reinvested) ਕੀਤਾ ਜਾਵੇਗਾ। ਇਸ ਪਹੁੰਚ ਦਾ ਉਦੇਸ਼ ਇਹ ਯਕੀਨੀ ਬਣਾਉਣਾ ਹੈ ਕਿ ਕੁੱਲ ਰਕਮ (Corpus) ਵਧਦੀ ਰਹੇ, ਜਿਸ ਨਾਲ ਭਵਿੱਖ ਵਿੱਚ ਵਧੇਰੇ ਖਰਚਿਆਂ ਨੂੰ ਪੂਰਾ ਕਰਨ ਦੀ ਉਨ੍ਹਾਂ ਦੀ ਯੋਗਤਾ ਸੁਰੱਖਿਅਤ ਰਹੇ। ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਲਈ, ਇਹ ਇੱਕ ਅਹਿਮ ਸਿਧਾਂਤ ਨੂੰ ਉਜਾਗਰ ਕਰਦਾ ਹੈ: ਜਲਦ ਰਿਟਾਇਰਮੈਂਟ ਲਈ ਜ਼ਰੂਰੀ ਹੈ ਕਿ ਨਿਵੇਸ਼ ਦਾ ਇੱਕ ਵੱਡਾ ਹਿੱਸਾ ਸ਼ੇਅਰਾਂ (Equities) ਅਤੇ ਮਿਊਚਲ ਫੰਡਾਂ (Mutual Funds) ਵਰਗੀਆਂ ਵਿਕਾਸ-ਮੁਖੀ ਸੰਪਤੀਆਂ (Growth-oriented assets) ਵਿੱਚ ਰੱਖਿਆ ਜਾਵੇ, ਨਾ ਕਿ ਸਿਰਫ਼ ਫਿਕਸਡ-ਇਨਕਮ ਸਾਧਨਾਂ ਜਿਵੇਂ ਕਿ ਫਿਕਸਡ ਡਿਪਾਜ਼ਿਟਾਂ 'ਤੇ ਭਰੋਸਾ ਕੀਤਾ ਜਾਵੇ, ਜੋ ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਦੀ ਮਹਿੰਗਾਈ ਨੂੰ ਪਛਾੜਨ ਲਈ ਸੰਘਰਸ਼ ਕਰ ਸਕਦੇ ਹਨ।
ਜੋਖਮ ਅਤੇ ਵਿਚਾਰ
ਨਿਯਮਤ ਤਨਖਾਹ ਦੀ ਅਣਹੋਂਦ ਵਿੱਚ, ਵਿੱਤੀ ਸੁਰੱਖਿਆ ਦਾ ਸਾਰਾ ਭਾਰ ਮੌਜੂਦਾ ਬੱਚਤਾਂ 'ਤੇ ਆ ਜਾਂਦਾ ਹੈ। ਆਮਦਨ ਦੇ ਪ੍ਰਵਾਹ (Income stream) ਤੋਂ ਬਿਨਾਂ, ਕੋਈ ਵੀ ਵੱਡਾ ਅਣਪ੍ਰਤਿਆਸ਼ਿਤ ਖਰਚਾ - ਜਿਵੇਂ ਕਿ ਕੋਈ ਮੈਡੀਕਲ ਐਮਰਜੈਂਸੀ ਜਾਂ ਅਚਾਨਕ ਬਾਜ਼ਾਰ ਵਿੱਚ ਗਿਰਾਵਟ - ਜੋੜੇ ਨੂੰ ਅਨੁਕੂਲ ਨਾ ਸਮੇਂ 'ਤੇ ਪੂੰਜੀ ਵਾਪਸ ਲੈਣ ਲਈ ਮਜਬੂਰ ਕਰ ਸਕਦਾ ਹੈ। ਇਹ ਸਥਿਤੀ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਲਈ ਇੱਕ ਵਿਹਾਰਕ ਯਾਦ ਦਿਵਾਉਂਦੀ ਹੈ: ਰਿਟਾਇਰਮੈਂਟ ਰਕਮ (Retirement corpus) ਵਿੱਚ ਇੱਕ ਐਮਰਜੈਂਸੀ ਫੰਡ (Emergency fund) ਸ਼ਾਮਲ ਹੋਣਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ ਜੋ ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਦੇ ਨਿਵੇਸ਼ਾਂ ਤੋਂ ਵੱਖ ਹੋਵੇ ਤਾਂ ਜੋ ਬਾਜ਼ਾਰ ਵਿੱਚ ਗਿਰਾਵਟ ਦੌਰਾਨ ਲਾਭਕਾਰੀ ਸੰਪਤੀਆਂ (Productive assets) ਨੂੰ ਵੇਚਣ ਤੋਂ ਬਚਿਆ ਜਾ ਸਕੇ। ਉਨ੍ਹਾਂ ਦੀ ਯੋਜਨਾ ਦੀ ਸਥਿਰਤਾ (Sustainability) ਅੰਤਤ: ਵੱਖ-ਵੱਖ ਸੰਪਤੀ ਵਰਗਾਂ (Asset classes) ਵਿੱਚ ਲਗਾਤਾਰ ਰਿਟਰਨ ਪੈਦਾ ਕਰਨ ਦੀ ਉਨ੍ਹਾਂ ਦੀ ਯੋਗਤਾ 'ਤੇ ਨਿਰਭਰ ਕਰੇਗੀ, ਜਦੋਂ ਕਿ ਕੁੱਲ ਸਾਲਾਨਾ ਵਾਪਸੀ ਦਰ (Withdrawal rates) ਨੂੰ ਮੁੱਖ ਰਕਮ (Principal) ਨੂੰ ਸੁਰੱਖਿਅਤ ਰੱਖਣ ਲਈ ਕਾਫ਼ੀ ਘੱਟ ਰੱਖਿਆ ਜਾਵੇ।