ਆਪਸ਼ਨ ਬਾਇੰਗ: 5 ਜ਼ਰੂਰੀ ਚੈੱਕ ਜੋ ਹਰ ਟਰੇਡਰ ਨੂੰ ਕਰਨੇ ਚਾਹੀਦੇ ਹਨ!

ਬਹੁਤ ਸਾਰੇ ਰਿਟੇਲ ਟਰੇਡਰ ਸਟਾਕ ਜਾਂ ਇੰਡੈਕਸ ਦੀ ਦਿਸ਼ਾ ਦਾ ਸਹੀ ਅੰਦਾਜ਼ਾ ਲਗਾਉਂਦੇ ਹਨ, ਪਰ ਆਪਸ਼ਨ ਟਰੇਡਿੰਗ ਵਿੱਚ ਪੈਸੇ ਗੁਆ ​​ਬੈਠਦੇ ਹਨ। ਇਹ ਇੱਕ ਆਮ ਸਮੱਸਿਆ ਹੈ ਜੋ ਦਰਸਾਉਂਦੀ ਹੈ ਕਿ ਡੈਰੀਵੇਟਿਵਜ਼ ਬਾਜ਼ਾਰ ਵਿੱਚ ਸਫਲਤਾ ਲਈ ਸਿਰਫ ਦਿਸ਼ਾ ਦਾ ਅੰਦਾਜ਼ਾ ਕਾਫੀ ਨਹੀਂ ਹੈ; ਸਹੀ ਕੰਟਰੈਕਟ ਚੁਣਨ ਅਤੇ ਟਰੇਡ ਸ਼ੁਰੂ ਕਰਨ ਲਈ ਇੱਕ ਅਨੁਸ਼ਾਸਿਤ ਢਾਂਚਾ ਜ਼ਰੂਰੀ ਹੈ।

ਆਪਸ਼ਨ ਚੋਣ ਦੇ ਮਹੱਤਵਪੂਰਨ ਕਾਰਕ

ਕਿਸੇ ਵੀ ਟਰੇਡ ਵਿੱਚ ਦਾਖਲ ਹੋਣ ਤੋਂ ਪਹਿਲਾਂ, ਤੁਹਾਡੇ ਪੂਰਨ ਵਿਸ਼ਵਾਸ ਦੀ ਮਜ਼ਬੂਤੀ ਦਾ ਸਪੱਸ਼ਟ ਮੁਲਾਂਕਣ ਕਰਨਾ ਜ਼ਰੂਰੀ ਹੈ। ਆਪਸ਼ਨ ਇੱਕ ਖਰਾਬ ਹੋਣ ਵਾਲੀ ਸੰਪਤੀ ਹੈ, ਮਤਲਬ ਕਿ ਸਮਾਂ ਖਰਾਬ ਹੋਣ (Time Decay) ਕਾਰਨ ਇਹ ਹਰ ਰੋਜ਼ ਆਪਣਾ ਮੁੱਲ ਗੁਆ ​​ਦੀ ਹੈ, ਜਿਸਨੂੰ Theta ਵੀ ਕਿਹਾ ਜਾਂਦਾ ਹੈ। ਜੇਕਰ ਤੁਹਾਡੇ ਦਿਸ਼ਾ-ਨਿਰਦੇਸ਼ਾਂ ਵਾਲੇ ਵਿਚਾਰ ਵਿੱਚ ਮਜ਼ਬੂਤੀ ਦੀ ਘਾਟ ਹੈ ਜਾਂ ਅਨੁਮਾਨਿਤ ਮੂਵ ਮਾਮੂਲੀ ਹੈ, ਤਾਂ ਪ੍ਰੀਮੀਅਮ ਦਾ ਰੋਜ਼ਾਨਾ ਨੁਕਸਾਨ ਸੰਭਾਵੀ ਲਾਭਾਂ ਨਾਲੋਂ ਆਸਾਨੀ ਨਾਲ ਵੱਧ ਸਕਦਾ ਹੈ।

Implied Volatility (IV) ਵੀ ਇੱਕ ਹੋਰ ਮਹੱਤਵਪੂਰਨ ਕਾਰਕ ਹੈ ਜੋ ਸਿੱਧੇ ਤੌਰ 'ਤੇ ਤੁਹਾਡੇ ਦੁਆਰਾ ਭੁਗਤਾਨ ਕੀਤੀ ਕੀਮਤ ਨੂੰ ਪ੍ਰਭਾਵਿਤ ਕਰਦਾ ਹੈ। ਜਦੋਂ IV ਉੱਚਾ ਹੁੰਦਾ ਹੈ, ਤਾਂ ਆਪਸ਼ਨ ਪ੍ਰੀਮੀਅਮ ਵਧੇਰੇ ਮਹਿੰਗੇ ਹੋ ਜਾਂਦੇ ਹਨ ਕਿਉਂਕਿ ਬਾਜ਼ਾਰ ਵੱਡੇ ਕੀਮਤ ਉਤਰਾਅ-ਚੜ੍ਹਾਅ ਦੀ ਉਮੀਦ ਕਰਦਾ ਹੈ। ਭਾਵੇਂ ਸਟਾਕ ਤੁਹਾਡੀ ਅਨੁਮਾਨਿਤ ਦਿਸ਼ਾ ਵਿੱਚ ਚਲਦਾ ਹੈ, IV ਵਿੱਚ ਬਾਅਦ ਵਿੱਚ ਆਉਣ ਵਾਲੀ ਗਿਰਾਵਟ - ਜਿਸਨੂੰ ਅਕਸਰ ਵੋਲੈਟਿਲਟੀ ਕ੍ਰਸ਼ ਕਿਹਾ ਜਾਂਦਾ ਹੈ - ਤੁਹਾਡੇ ਆਪਸ਼ਨ ਦੇ ਮੁੱਲ ਨੂੰ ਕਾਫ਼ੀ ਘਟਾ ਸਕਦੀ ਹੈ, ਜਿਸ ਨਾਲ ਕਈ ਵਾਰ ਨੁਕਸਾਨ ਹੋ ਸਕਦਾ ਹੈ ਭਾਵੇਂ ਤੁਹਾਡਾ ਬਾਜ਼ਾਰ ਸਬੰਧੀ ਵਿਚਾਰ ਸਹੀ ਸੀ।

ਸਹੀ ਕੰਟਰੈਕਟ ਦੀ ਚੋਣ

ਬਹੁਤ ਸਾਰੇ ਨਵੇਂ ਟਰੇਡਰ ਦੂਰ Out-of-the-Money (OTM) ਆਪਸ਼ਨਾਂ ਵੱਲ ਆਕਰਸ਼ਿਤ ਹੁੰਦੇ ਹਨ ਕਿਉਂਕਿ ਉਹ ਸਸਤੇ ਦਿਖਾਈ ਦਿੰਦੇ ਹਨ। ਹਾਲਾਂਕਿ, ਇਨ੍ਹਾਂ ਆਪਸ਼ਨਾਂ ਦਾ Delta ਅਕਸਰ ਘੱਟ ਹੁੰਦਾ ਹੈ, ਜਿਸਦਾ ਮਤਲਬ ਹੈ ਕਿ ਉਹ ਅੰਡਰਲਾਈੰਗ ਸਟਾਕ ਵਿੱਚ ਕੀਮਤ ਬਦਲਾਵਾਂ ਪ੍ਰਤੀ ਸੁਸਤ ਪ੍ਰਤੀਕਿਰਿਆ ਕਰਦੇ ਹਨ। ਜਿਹੜੇ ਦਿਸ਼ਾ-ਨਿਰਦੇਸ਼ਿਤ ਮੂਵ ਤੋਂ ਲਾਭ ਲੈਣਾ ਚਾਹੁੰਦੇ ਹਨ, ਉਹਨਾਂ ਲਈ At-the-Money (ATM) ਜਾਂ ਥੋੜ੍ਹਾ In-the-Money (ITM) ਆਪਸ਼ਨ ਆਮ ਤੌਰ 'ਤੇ ਸੰਪਤੀ ਦੀ ਕੀਮਤ ਦੀ ਗਤੀ ਵਿੱਚ ਬਿਹਤਰ ਭਾਗੀਦਾਰੀ ਪ੍ਰਦਾਨ ਕਰਦੇ ਹਨ।

ਇਸ ਤੋਂ ਇਲਾਵਾ, ਐਕਸਪਾਇਰੀ ਤੱਕ ਬਾਕੀ ਸਮਾਂ ਟਰੇਡ ਦੇ ਰਿਸਕ ਪ੍ਰੋਫਾਈਲ ਦਾ ਇੱਕ ਅਹਿਮ ਹਿੱਸਾ ਹੈ। ਜਦੋਂ ਕਿ ਛੋਟੀ-ਮਿਆਦ ਦੇ ਆਪਸ਼ਨ ਕਿਫਾਇਤੀ ਲੱਗ ਸਕਦੇ ਹਨ, ਉਹ ਸਭ ਤੋਂ ਤੇਜ਼ ਸਮਾਂ ਖਰਾਬ ਹੋਣ ਦਾ ਸਾਹਮਣਾ ਕਰਦੇ ਹਨ। ਟਰੇਡਰਾਂ ਨੂੰ ਇਹ ਯਕੀਨੀ ਬਣਾਉਣਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ ਕਿ ਉਹਨਾਂ ਦੇ ਥੀਸਿਸ ਨੂੰ ਪੂਰਾ ਹੋਣ ਲਈ ਕਾਫ਼ੀ ਸਮਾਂ ਮਿਲੇ, ਨਾ ਕਿ ਇੱਕ ਤੇਜ਼, ਤੁਰੰਤ ਮੂਵ 'ਤੇ ਭਰੋਸਾ ਕਰਨ। ਟਰੇਡ ਦੀ ਅਨੁਮਾਨਿਤ ਮਿਆਦ ਦੇ ਨਾਲ ਮੇਲ ਖਾਂਦੀ ਐਕਸਪਾਇਰੀ ਮਿਤੀ ਦੀ ਚੋਣ ਇਸ ਜੋਖਮ ਨੂੰ ਘੱਟ ਕਰਨ ਵਿੱਚ ਮਦਦ ਕਰ ਸਕਦੀ ਹੈ।

ਰਿਸਕ ਅਤੇ ਰਿਵਾਰਡ ਦਾ ਪ੍ਰਬੰਧਨ

ਅੰਤ ਵਿੱਚ, ਹਰ ਟਰੇਡ ਨੂੰ ਉਸਦੇ ਰਿਸਕ-ਰੀਵਾਰਡ ਅਨੁਪਾਤ ਦੁਆਰਾ ਮਾਪਿਆ ਜਾਣਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ। ਇੱਕ ਅਜਿਹੀ ਸਥਿਤੀ ਵਿੱਚ ਦਾਖਲ ਹੋਣਾ ਜਿੱਥੇ ਸੰਭਾਵੀ ਨੁਕਸਾਨ ਸੰਭਾਵੀ ਲਾਭ ਤੋਂ ਵੱਧ ਹੈ, ਇੱਕ ਅਜਿਹੀ ਰਣਨੀਤੀ ਹੈ ਜੋ ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਵਿੱਚ ਬਹੁਤ ਘੱਟ ਸਫਲ ਹੁੰਦੀ ਹੈ। ਇੱਕ ਅਨੁਸ਼ਾਸਿਤ ਟਰੇਡਰ ਨੂੰ ਇਹ ਤਸਦੀਕ ਕਰਨਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ ਕਿ ਟਰੇਡ ਸੈੱਟਅਪ ਇੱਕ ਅਨੁਕੂਲ ਸੰਤੁਲਨ ਪ੍ਰਦਾਨ ਕਰਦਾ ਹੈ, ਇਹ ਯਕੀਨੀ ਬਣਾਉਂਦਾ ਹੈ ਕਿ ਸੰਭਾਵੀ ਲਾਭ ਜੋਖਮ ਵਿੱਚ ਪਈ ਪੂੰਜੀ ਨੂੰ ਜਾਇਜ਼ ਠਹਿਰਾਉਂਦਾ ਹੈ। ਆਰਡਰ ਐਗਜ਼ੀਕਿਊਟ ਕਰਨ ਤੋਂ ਪਹਿਲਾਂ ਇਸ ਚੈਕਲਿਸਟ ਦੀ ਪਾਲਣਾ ਕਰਨਾ ਟਰੇਡਰਾਂ ਨੂੰ ਆਮ ਮੁਸੀਬਤਾਂ ਤੋਂ ਬਚਣ ਵਿੱਚ ਮਦਦ ਕਰ ਸਕਦਾ ਹੈ ਅਤੇ ਡੈਰੀਵੇਟਿਵਜ਼ ਬਾਜ਼ਾਰ ਵਿੱਚ ਵਧੇਰੇ ਸਥਾਈ ਅਤੇ ਸੰਭਾਵਨਾ-ਅਧਾਰਤ ਪਹੁੰਚ ਬਣਾਉਣ 'ਤੇ ਧਿਆਨ ਕੇਂਦਰਿਤ ਕਰ ਸਕਦਾ ਹੈ।