ਹੇਲਿਓਸ ਫਲੈਕਸੀਕੈਪ ਫੰਡ ਦਾ ਮਜ਼ਬੂਤ ਰਿਟਰਨ, ਵਿਲੱਖਣ ਨਿਵੇਸ਼ ਰਣਨੀਤੀ

ਹੇਲਿਓਸ ਮਿਊਚਲ ਫੰਡ ਦੀ ਇੱਕ ਓਪਨ-ਐਂਡਿਡ ਡਾਇਨੈਮਿਕ ਇਕੁਇਟੀ ਸਕੀਮ, ਹੇਲਿਓਸ ਫਲੈਕਸੀਕੈਪ ਫੰਡ, ਆਪਣੇ ਪ੍ਰਭਾਵਸ਼ਾਲੀ ਰਿਟਰਨ ਅਤੇ ਵਿਲੱਖਣ ਨਿਵੇਸ਼ ਪਹੁੰਚ ਨਾਲ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਦਾ ਧਿਆਨ ਖਿੱਚ ਰਹੀ ਹੈ। ਨਵੰਬਰ 2013 ਵਿੱਚ ਸਿੰਗਾਪੁਰ-ਅਧਾਰਤ ਜਾਇਦਾਦ ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਕੰਪਨੀ ਹੇਲਿਓਸ ਕੈਪੀਟਲ ਮੈਨੇਜਮੈਂਟ ਪ੍ਰਾਈਵੇਟ ਲਿਮਟਿਡ ਦੁਆਰਾ ਲਾਂਚ ਕੀਤਾ ਗਿਆ ਇਹ ਫੰਡ, ਭਾਰਤ 'ਤੇ ਕੇਂਦ੍ਰਿਤ ਹੈ ਅਤੇ ਮੁੱਖ ਤੌਰ 'ਤੇ ਇਕੁਇਟੀ ਅਤੇ ਇਕੁਇਟੀ-ਸਬੰਧਤ ਸਾਧਨਾਂ ਵਿੱਚ ਨਿਵੇਸ਼ ਕਰਕੇ ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਦੇ ਪੂੰਜੀ ਵਾਧੇ (capital appreciation) ਦਾ ਟੀਚਾ ਰੱਖਦਾ ਹੈ। ਇਹ ਮਾਰਕੀਟ ਕੈਪੀਟਲਾਈਜ਼ੇਸ਼ਨਾਂ ਵਿੱਚ ਲਾਰਜ, ਮਿਡ ਅਤੇ ਸਮਾਲ-ਕੈਪ ਸਟਾਕਾਂ ਵਿਚਕਾਰ ਗਤੀਸ਼ੀਲ ਰੂਪ (dynamically) ਨਾਲ ਬਦਲਦਾ ਹੈ, ਜਦੋਂ ਕਿ ਘੱਟੋ-ਘੱਟ 65% ਇਕੁਇਟੀ ਵਿੱਚ ਨਿਵੇਸ਼ ਬਣਾਈ ਰੱਖਦਾ ਹੈ। ਫੰਡ ਦੀ ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਅਧੀਨ ਜਾਇਦਾਦ (Assets Under Management - AUM) ਸਤੰਬਰ 2025 ਤੱਕ 43 ਅਰਬ ਰੁਪਏ ਤੋਂ ਵੱਧ ਹੋ ਗਈ ਹੈ। ਇਸ ਨਿਵੇਸ਼ ਰਣਨੀਤੀ ਵਿੱਚ ਇੱਕ ਵਿਲੱਖਣ 'ਐਲੀਮੀਨੇਸ਼ਨ ਇਨਵੈਸਟਿੰਗ ਪ੍ਰਕਿਰਿਆ' ਸ਼ਾਮਲ ਹੈ, ਜੋ ਮੌਕੇ ਦੇ ਆਕਾਰ, ਉਦਯੋਗ ਦੀ ਗਤੀਸ਼ੀਲਤਾ, ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਦੀ ਗੁਣਵੱਤਾ ਅਤੇ ਮੁਲਾਂਕਣਾਂ ਵਰਗੇ ਅੱਠ ਕਾਰਕਾਂ ਦੇ ਆਧਾਰ 'ਤੇ ਸੰਭਾਵੀ ਨਿਵੇਸ਼ਾਂ ਨੂੰ ਧਿਆਨ ਨਾਲ ਫਿਲਟਰ ਕਰਦੀ ਹੈ, ਤਾਂ ਜੋ ਮਾੜੇ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਕਰਨ ਵਾਲਿਆਂ ਤੋਂ ਬਚਿਆ ਜਾ ਸਕੇ। ਫੰਡ ਵਿਭਿੰਨਤਾ (diversification) ਲਈ 35% ਤੱਕ ਵਿਦੇਸ਼ੀ ਸਿਕਿਉਰਿਟੀਜ਼ ਵਿੱਚ ਵੀ ਨਿਵੇਸ਼ ਕਰਦਾ ਹੈ.

ਸਤੰਬਰ 2025 ਤੱਕ, ਫੰਡ ਵਿੱਚ 66 ਸਟਾਕ ਸਨ, ਜਿਸ ਵਿੱਚ ਲਾਰਜਕੈਪ ਦਾ ਪੱਖਪਾਤ ਸੀ (49% ਲਾਰਜਕੈਪ, 27% ਮਿਡਕੈਪ, 18% ਸਮਾਲਕੈਪ)। ਇਸਦੇ ਪ੍ਰਮੁੱਖ ਹੋਲਡਿੰਗਜ਼ ਵਿੱਚ HDFC ਬੈਂਕ, Eternal, ਅਤੇ Adani Ports ਸ਼ਾਮਲ ਹਨ। ਵਿੱਤ, ਬੈਂਕਿੰਗ ਅਤੇ ਆਟੋ ਸੈਕਟਰ ਸਭ ਤੋਂ ਵੱਧ ਤਿੰਨ ਐਕਸਪੋਜ਼ਰ ਹਨ.

**ਪ੍ਰਭਾਵ (Impact)** ਇਹ ਖ਼ਬਰ ਭਾਰਤੀ ਮਿਊਚਲ ਫੰਡ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਲਈ ਮਹੱਤਵਪੂਰਨ ਹੈ, ਖਾਸ ਕਰਕੇ ਉਹਨਾਂ ਲਈ ਜੋ ਉੱਚ ਰਿਟਰਨ ਦੀ ਸੰਭਾਵਨਾ ਦੇ ਨਾਲ ਵਿਭਿੰਨ ਇਕੁਇਟੀ ਐਕਸਪੋਜ਼ਰ ਦੀ ਭਾਲ ਕਰ ਰਹੇ ਹਨ। ਫੰਡ ਦਾ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਇੱਕ ਸੰਭਾਵੀ ਸਫਲ ਰਣਨੀਤੀ ਦਾ ਸੁਝਾਅ ਦਿੰਦਾ ਹੈ ਜੋ ਹੋਰ ਫੰਡ ਹਾਊਸਾਂ ਨੂੰ ਵੀ ਪ੍ਰਭਾਵਿਤ ਕਰ ਸਕਦੀ ਹੈ। ਇਸਦੀ ਉੱਚ ਅਸਥਿਰਤਾ ਦੇ ਬਾਵਜੂਦ, ਇਸਦੇ ਮਜ਼ਬੂਤ ਰਿਸਕ-ਐਡਜਸਟਡ ਰਿਟਰਨ, ਇੱਕ ਖਾਸ ਨਿਵੇਸ਼ਕ ਪ੍ਰੋਫਾਈਲ ਲਈ ਇਸਦੇ ਪਹੁੰਚ ਦੀ ਪ੍ਰਭਾਵਸ਼ੀਲਤਾ ਨੂੰ ਉਜਾਗਰ ਕਰਦੇ ਹਨ। ਹਾਲਾਂਕਿ, ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ 'ਬਹੁਤ ਜ਼ਿਆਦਾ ਜੋਖਮ' (very high risk) ਵਰਗੀਕਰਨ ਬਾਰੇ ਸੁਚੇਤ ਹੋਣਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ. ਰੇਟਿੰਗ: 7/10

**ਕਠਿਨ ਸ਼ਬਦਾਂ ਦੀਆਂ ਪਰਿਭਾਸ਼ਾਵਾਂ (Definitions of Difficult Terms)** * **ਫਲੈਕਸੀ ਕੈਪ ਫੰਡ (Flexi cap fund)**: ਇਹ ਇੱਕ ਕਿਸਮ ਦਾ ਮਿਊਚਲ ਫੰਡ ਹੈ ਜੋ ਅਲਾਟਮੈਂਟ 'ਤੇ ਕੋਈ ਪਾਬੰਦੀ ਨਹੀਂ ਰੱਖਦੇ ਹੋਏ ਸਾਰੇ ਆਕਾਰਾਂ - ਲਾਰਜ, ਮਿਡ ਅਤੇ ਸਮਾਲ-ਕੈਪ - ਦੀਆਂ ਕੰਪਨੀਆਂ ਵਿੱਚ ਨਿਵੇਸ਼ ਕਰ ਸਕਦਾ ਹੈ। ਫੰਡ ਮੈਨੇਜਰਾਂ ਨੂੰ ਬਾਜ਼ਾਰ ਦੀਆਂ ਸਥਿਤੀਆਂ ਦੇ ਅਧਾਰ 'ਤੇ ਨਿਵੇਸ਼ ਬਦਲਣ ਦੀ ਲਚਕਤਾ ਮਿਲਦੀ ਹੈ. * **ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਅਧੀਨ ਜਾਇਦਾਦ (Assets Under Management - AUM)**: ਇਹ ਕਿਸੇ ਫੰਡ ਦੁਆਰਾ ਪ੍ਰਬੰਧਿਤ ਜਾਇਦਾਦਾਂ ਦਾ ਕੁੱਲ ਬਾਜ਼ਾਰ ਮੁੱਲ ਹੈ। ਉੱਚ AUM ਆਮ ਤੌਰ 'ਤੇ ਫੰਡ ਦੀ ਪ੍ਰਸਿੱਧੀ ਅਤੇ ਪੈਮਾਨੇ ਨੂੰ ਦਰਸਾਉਂਦਾ ਹੈ. * **CAGR (Compounded Annual Growth Rate)**: ਇਹ ਇੱਕ ਨਿਰਧਾਰਤ ਸਮੇਂ (ਇੱਕ ਸਾਲ ਤੋਂ ਵੱਧ) ਵਿੱਚ ਨਿਵੇਸ਼ ਦੀ ਔਸਤ ਸਾਲਾਨਾ ਵਾਧੇ ਦੀ ਦਰ ਹੈ। ਇਹ ਸਾਲਾਨਾ ਰਿਟਰਨ ਨੂੰ ਦਰਸਾਉਂਦਾ ਹੈ. * **ਅਲਫਾ (Alpha)**: ਇਹ ਇੱਕ ਬੈਂਚਮਾਰਕ ਸੂਚਕਾਂਕ (index) ਦੇ ਮੁਕਾਬਲੇ ਇੱਕ ਨਿਵੇਸ਼ ਦੇ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਦਾ ਮਾਪ ਹੈ। ਸਕਾਰਾਤਮਕ ਅਲਫਾ ਦਾ ਮਤਲਬ ਹੈ ਕਿ ਫੰਡ ਨੇ ਬੈਂਚਮਾਰਕ ਨੂੰ ਪਛਾੜ ਦਿੱਤਾ ਹੈ. * **ਰਿਸਕ-ਓ-ਮੀਟਰ (Risk-o-meter)**: ਇਹ ਮਿਊਚਲ ਫੰਡ ਹਾਊਸਾਂ ਦੁਆਰਾ ਵਰਤਿਆ ਜਾਣ ਵਾਲਾ ਇੱਕ ਸਾਧਨ ਹੈ ਜੋ ਕਿਸੇ ਖਾਸ ਸਕੀਮ ਨਾਲ ਸੰਬੰਧਿਤ ਜੋਖਮ ਪੱਧਰ ਨੂੰ ਘੱਟ ਤੋਂ ਬਹੁਤ ਜ਼ਿਆਦਾ ਤੱਕ ਦਰਸਾਉਂਦਾ ਹੈ. * **ਸਟੈਂਡਰਡ ਡੇਵੀਏਸ਼ਨ (Standard Deviation)**: ਇਹ ਇੱਕ ਅੰਕੜਾ ਮਾਪ ਹੈ ਜੋ ਡਾਟਾ ਮੁੱਲਾਂ ਦੇ ਭਿੰਨਤਾ (variation) ਜਾਂ ਫੈਲਾਅ (dispersion) ਦੀ ਮਾਤਰਾ ਨੂੰ ਮਾਪਦਾ ਹੈ। ਫਾਇਨਾਂਸ ਵਿੱਚ, ਇਹ ਇੱਕ ਨਿਵੇਸ਼ ਦੇ ਰਿਟਰਨ ਦੀ ਅਸਥਿਰਤਾ (volatility) ਨੂੰ ਮਾਪਦਾ ਹੈ. * **ਸ਼ਾਰਪ ਰੇਸ਼ੋ (Sharpe Ratio)**: ਇਹ ਰਿਸਕ-ਐਡਜਸਟਡ ਰਿਟਰਨ ਦਾ ਇੱਕ ਮਾਪ ਹੈ। ਇਹ ਦਰਸਾਉਂਦਾ ਹੈ ਕਿ ਇੱਕ ਨਿਵੇਸ਼ ਪੋਰਟਫੋਲੀਓ ਨੇ ਰਿਸਕ-ਫ੍ਰੀ ਸੰਪਤੀ ਦੀ ਤੁਲਨਾ ਵਿੱਚ ਪ੍ਰਤੀ ਯੂਨਿਟ ਜੋਖਮ 'ਤੇ ਕਿੰਨਾ ਵਾਧੂ ਰਿਟਰਨ ਪੈਦਾ ਕੀਤਾ ਹੈ. * **ਸੋਰਟਿਨੋ ਰੇਸ਼ੋ (Sortino Ratio)**: ਸ਼ਾਰਪ ਰੇਸ਼ੋ ਦੇ ਸਮਾਨ ਹੈ, ਪਰ ਇਹ ਰਿਸਕ-ਐਡਜਸਟਡ ਰਿਟਰਨ ਦੀ ਗਣਨਾ ਕਰਦੇ ਸਮੇਂ ਸਿਰਫ ਡਾਊਨਸਾਈਡ ਅਸਥਿਰਤਾ (ਨੁਕਸਾਨ ਦਾ ਜੋਖਮ) 'ਤੇ ਵਿਚਾਰ ਕਰਦਾ ਹੈ। ਇਹ ਉਹਨਾਂ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਲਈ ਇੱਕ ਵਧੇਰੇ ਸੋਧਿਆ ਹੋਇਆ ਮਾਪ ਹੈ ਜੋ ਨੁਕਸਾਨਾਂ ਬਾਰੇ ਚਿੰਤਤ ਹਨ. * **ਐਲੀਮੀਨੇਸ਼ਨ ਇਨਵੈਸਟਿੰਗ ਪ੍ਰਕਿਰਿਆ (Elimination Investing Process)**: ਇਹ ਇੱਕ ਸਟਾਕ ਚੋਣ ਵਿਧੀ ਹੈ ਜਿੱਥੇ ਸੰਭਾਵੀ ਨਿਵੇਸ਼ਾਂ ਨੂੰ, ਨਿਵੇਸ਼ ਲਈ ਵਿਚਾਰਨ ਤੋਂ ਪਹਿਲਾਂ, ਪੂਰਵ-ਨਿਰਧਾਰਤ ਨਕਾਰਾਤਮਕ ਮਾਪਦੰਡਾਂ ਜਾਂ 'ਲਾਲ ਝੰਡਿਆਂ' (red flags) ਦੇ ਅਧਾਰ 'ਤੇ ਫਿਲਟਰ ਕੀਤਾ ਜਾਂਦਾ ਹੈ.