Tata India Consumer Fund ਨੇ ਪਿਛਲੇ ਇੱਕ ਸਾਲ ਵਿੱਚ **9.7%** ਦਾ ਰਿਟਰਨ ਦਰਜ ਕਰਕੇ ਖਪਤ (Consumption) 'ਤੇ ਕੇਂਦ੍ਰਿਤ ਮਿਊਚਲ ਫੰਡਾਂ ਦੀ ਸ਼੍ਰੇਣੀ ਵਿੱਚ ਪਹਿਲਾ ਸਥਾਨ ਹਾਸਲ ਕੀਤਾ ਹੈ। ਇਹ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਮੁੱਖ ਮੁਕਾਬਲੇਬਾਜ਼ਾਂ ਅਤੇ ਬੈਂਚਮਾਰਕ ਇੰਡੈਕਸ ਤੋਂ ਬਿਹਤਰ ਰਿਹਾ ਹੈ।
Tata India Consumer Fund ਖਪਤ-ਥੀਮ ਵਾਲੇ ਮਿਊਚਲ ਫੰਡਾਂ ਵਿੱਚ ਸਭ ਤੋਂ ਅੱਗੇ ਨਿਕਲਿਆ ਹੈ। ਫੰਡ ਨੇ ਪਿਛਲੇ ਇੱਕ ਸਾਲ ਵਿੱਚ 9.7% ਦਾ ਰਿਟਰਨ ਦਿੱਤਾ ਹੈ, ਜਿਸ ਨਾਲ ਇਹ ਇਸ ਸੈਕਟਰ ਦੇ ਹੋਰ ਫੰਡਾਂ ਤੋਂ ਅੱਗੇ ਹੋ ਗਿਆ ਹੈ।
ਮੁਕਾਬਲੇਬਾਜ਼ਾਂ ਨੂੰ ਪਿੱਛੇ ਛੱਡਿਆ
ਇਸ ਫੰਡ ਨੇ Mirae Asset Great Consumer Fund ਅਤੇ ICICI Prudential Bharat Consumption Fund ਵਰਗੇ ਪ੍ਰਮੁੱਖ ਫੰਡਾਂ ਨੂੰ ਵੀ ਪਿੱਛੇ ਛੱਡ ਦਿੱਤਾ ਹੈ, ਜਿਨ੍ਹਾਂ ਨੇ ਇਸੇ ਮਿਆਦ ਵਿੱਚ ਲਗਭਗ 3.2% ਅਤੇ 3.1% ਦਾ ਘੱਟ ਰਿਟਰਨ ਦਿੱਤਾ ਹੈ। ਇਸ ਤੋਂ ਇਲਾਵਾ, ਇਸ ਫੰਡ ਨੇ NIFTY India Consumption Total Return Index (TRI) ਬੈਂਚਮਾਰਕ ਨੂੰ ਵੀ ਮਾਤ ਦਿੱਤੀ ਹੈ।
ਥੀਮੈਟਿਕ ਫੰਡਾਂ ਦੇ ਜੋਖਮ
ਹਾਲਾਂਕਿ, ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ ਇਹ ਸਮਝਣਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ ਕਿ ਇਹ ਇੱਕ ਥੀਮੈਟਿਕ ਫੰਡ ਹੈ। ਇਹ ਬੈਂਕਿੰਗ, IT, ਅਤੇ ਨਿਰਮਾਣ ਵਰਗੇ ਵੱਖ-ਵੱਖ ਸੈਕਟਰਾਂ ਵਿੱਚ ਨਿਵੇਸ਼ ਕਰਨ ਵਾਲੇ ਡਾਇਵਰਸੀਫਾਈਡ ਇਕੁਇਟੀ ਫੰਡਾਂ ਦੇ ਉਲਟ ਹੈ। ਇਸ ਫੰਡ ਨੂੰ ਆਪਣੀ ਜਾਇਦਾਦ ਦਾ ਘੱਟੋ-ਘੱਟ 80% ਸਿਰਫ ਖਪਤ ਸੈਕਟਰ ਵਿੱਚ ਨਿਵੇਸ਼ ਕਰਨਾ ਪੈਂਦਾ ਹੈ। ਇਸ ਇਕਾਗਰਤਾ ਕਾਰਨ, ਇਹ ਫੰਡ ਖਪਤਕਾਰਾਂ ਦੀਆਂ ਆਦਤਾਂ, ਕੱਚੇ ਮਾਲ ਦੀਆਂ ਕੀਮਤਾਂ ਅਤੇ ਸੈਕਟਰ-ਵਿਸ਼ੇਸ਼ ਨੀਤੀਆਂ ਵਿੱਚ ਬਦਲਾਅ ਪ੍ਰਤੀ ਵਧੇਰੇ ਸੰਵੇਦਨਸ਼ੀਲ ਹੈ। ਇਸ ਡਾਇਵਰਸੀਫਿਕੇਸ਼ਨ ਦੀ ਕਮੀ ਕਾਰਨ, ਇਸਨੂੰ 'ਬਹੁਤ ਉੱਚ' (Very High) ਜੋਖਮ ਵਾਲਾ ਸ਼੍ਰੇਣੀਬੱਧ ਕੀਤਾ ਗਿਆ ਹੈ।
ਫੰਡ ਦਾ ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਅਤੇ ਖਰਚੇ
ਲਗਭਗ ₹2,815 ਕਰੋੜ ਦੇ ਕਾਰਪਸ ਦਾ ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਕਰ ਰਹੇ ਇਸ ਫੰਡ ਦੀ ਦੇਖ-ਰੇਖ ਮੈਨੇਜਰ Sonam Udasi ਅਤੇ Aditya Bagul ਕਰ ਰਹੇ ਹਨ। ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ ਇਸ ਸਕੀਮ ਨਾਲ ਜੁੜੇ ਖਰਚਿਆਂ ਤੋਂ ਵੀ ਸੁਚੇਤ ਰਹਿਣਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ। ਉਦਾਹਰਨ ਲਈ, ਜੇਕਰ ਨਿਵੇਸ਼ ਦੇ 30 ਦਿਨਾਂ ਦੇ ਅੰਦਰ ਯੂਨਿਟਾਂ ਨੂੰ ਰਿਡੀਮ (Redeem) ਕੀਤਾ ਜਾਂਦਾ ਹੈ, ਤਾਂ ਫੰਡ 0.25% ਦਾ ਐਗਜ਼ਿਟ ਲੋਡ ਲਗਾਉਂਦਾ ਹੈ।
ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਦਾ ਨਜ਼ਰੀਆ
ਥੀਮੈਟਿਕ ਫੰਡਾਂ ਦਾ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਸਮੇਂ ਦੇ ਨਾਲ-ਨਾਲ ਕਾਫ਼ੀ ਬਦਲ ਸਕਦਾ ਹੈ। ਭਾਵੇਂ ਫੰਡ ਨੇ ਪਿਛਲੇ ਸਾਲ ਮਜ਼ਬੂਤ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਦਿਖਾਇਆ ਹੈ, ਪਰ ਮਾਰਕੀਟ ਪਾਰਟੀਸਪੈਂਟਸ ਅਕਸਰ ਸਿਰਫ ਥੋੜ੍ਹੇ ਸਮੇਂ ਦੇ ਡਾਟੇ 'ਤੇ ਨਿਰਭਰ ਨਾ ਕਰਨ ਦੀ ਸਲਾਹ ਦਿੰਦੇ ਹਨ। ਥੀਮੈਟਿਕ ਨਿਵੇਸ਼ ਦੀ ਪ੍ਰਕਿਰਤੀ ਦਾ ਮਤਲਬ ਹੈ ਕਿ ਰਿਟਰਨ ਖਾਸ ਤੌਰ 'ਤੇ ਖਪਤ-ਸਬੰਧਤ ਸਟਾਕਾਂ ਦੇ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਨਾਲ ਜੁੜੇ ਹੋਏ ਹਨ, ਜੋ ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਤੱਕ ਵਾਧੇ ਅਤੇ ਗਿਰਾਵਟ ਦੋਵਾਂ ਦੇ ਦੌਰ ਵਿੱਚੋਂ ਲੰਘ ਸਕਦੇ ਹਨ। ਨਿਵੇਸ਼ਕ ਆਮ ਤੌਰ 'ਤੇ ਇਨ੍ਹਾਂ ਸਕੀਮਾਂ ਦੀ ਨਿਗਰਾਨੀ ਉਹਨਾਂ ਦੀ ਅਸਥਿਰਤਾ (Volatility) ਨੂੰ ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਕਰਨ ਦੀ ਸਮਰੱਥਾ ਅਤੇ ਕੇਵਲ ਹਾਲੀਆ ਲਾਭਾਂ ਦੀ ਬਜਾਏ ਲੰਬੇ ਨਿਵੇਸ਼ ਦੇ ਸਮੇਂ ਵਿੱਚ ਉਹਨਾਂ ਦੀ ਇਕਸਾਰਤਾ (Consistency) ਨੂੰ ਦੇਖ ਕੇ ਕਰਦੇ ਹਨ।