Motilal Oswal ELSS Tax Saver Fund ਨੇ 3 ਸਾਲਾਂ ਵਿੱਚ **21.5%** ਦੇ CAGR ਨਾਲ ਆਪਣੇ ਕੈਟਾਗਰੀ ਵਿੱਚ ਸਿਖਰਲਾ ਸਥਾਨ ਹਾਸਲ ਕੀਤਾ ਹੈ, ਜੋ ਕਿ ਬੈਂਚਮਾਰਕ ਤੋਂ ਕਿਤੇ ਜ਼ਿਆਦਾ ਹੈ। ਹਾਲਾਂਕਿ, ਵੱਖ-ਵੱਖ ਸਮਾਂ-ਸੀਮਾਵਾਂ 'ਤੇ ਲੀਡਰਸ਼ਿਪ ਬਦਲਦੀ ਰਹਿੰਦੀ ਹੈ। ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ ਫੈਸਲੇ ਲੈਣ ਤੋਂ ਪਹਿਲਾਂ 3 ਸਾਲਾਂ ਦੇ ਲਾਜ਼ਮੀ ਲਾਕ-ਇਨ ਅਤੇ ਬਾਜ਼ਾਰ ਦੇ ਜੋਖਮਾਂ 'ਤੇ ਵਿਚਾਰ ਕਰਨਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ।
Motilal Oswal ELSS Tax Saver Fund ਦੀ ਸ਼ਾਨਦਾਰ ਕਾਰਗੁਜ਼ਾਰੀ
Equity Linked Savings Scheme (ELSS) ਕੈਟਾਗਰੀ ਵਿੱਚ, Motilal Oswal ELSS Tax Saver Fund ਨੇ 3-ਸਾਲਾ ਕੰਪਾਊਂਡ ਐਨੂਅਲ ਗਰੋਥ ਰੇਟ (CAGR) ਦੇ ਆਧਾਰ 'ਤੇ ਅਗਸਤ 2026 ਤੱਕ ਸਭ ਤੋਂ ਵਧੀਆ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਕੀਤਾ ਹੈ। ਇਸ ਫੰਡ ਨੇ 21.5% ਦਾ ਰਿਟਰਨ ਦਿੱਤਾ ਹੈ, ਜੋ ਕਿ ਇਸਦੇ ਮੁਕਾਬਲੇ ਦੇ ਫੰਡ ਜਿਵੇਂ ਕਿ HSBC ELSS Tax Saver Fund (17.4%) ਅਤੇ Quant ELSS Tax Saver Fund (15.9%) ਤੋਂ ਕਾਫੀ ਅੱਗੇ ਹੈ। ਇਹ ਰੈਂਕਿੰਗ ਸਿਰਫ ਉਨ੍ਹਾਂ ਫੰਡਾਂ 'ਤੇ ਲਾਗੂ ਹੁੰਦੀ ਹੈ ਜਿਨ੍ਹਾਂ ਦੀ ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਅਧੀਨ ਸੰਪਤੀ (AUM) ₹1,500 ਕਰੋੜ ਤੋਂ ਵੱਧ ਹੈ।
ਬੈਂਚਮਾਰਕ ਤੋਂ ਕਿਤੇ ਅੱਗੇ
Motilal Oswal ਫੰਡ ਦੀ ਇੱਕ ਹੋਰ ਖਾਸ ਗੱਲ ਇਹ ਹੈ ਕਿ ਇਸ ਨੇ ਆਪਣੇ ਬੈਂਚਮਾਰਕ, Nifty 500 Total Return Index (TRI), ਨੂੰ ਲਗਾਤਾਰ ਪਛਾੜਿਆ ਹੈ। ਜਿੱਥੇ ਫੰਡ ਨੇ 3 ਸਾਲਾਂ ਵਿੱਚ 21.5% ਦਾ ਮੁਨਾਫਾ ਕਮਾਇਆ, ਉੱਥੇ ਬੈਂਚਮਾਰਕ ਨੇ ਸਿਰਫ 9.2% ਦਾ ਰਿਟਰਨ ਦਿੱਤਾ। ਇਹ ਦਰਸਾਉਂਦਾ ਹੈ ਕਿ ਫੰਡ ਮੱਧ-ਮਿਆਦ ਵਿੱਚ ਬਾਜ਼ਾਰ ਦੇ ਮੁਕਾਬਲੇ ਵਧੀਆ ਕਮਾਈ ਕਰਨ ਦੀ ਸਮਰੱਥਾ ਰੱਖਦਾ ਹੈ।
ਸਮੇਂ ਦੇ ਨਾਲ ਬਦਲਦੀ ਲੀਡਰਸ਼ਿਪ
ਇਹ ਧਿਆਨ ਦੇਣ ਯੋਗ ਹੈ ਕਿ ELSS ਕੈਟਾਗਰੀ ਵਿੱਚ ਲੀਡਰਸ਼ਿਪ ਸਥਿਰ ਨਹੀਂ ਰਹਿੰਦੀ ਅਤੇ ਸਮੇਂ ਦੇ ਅਨੁਸਾਰ ਬਦਲਦੀ ਰਹਿੰਦੀ ਹੈ। ਜਦੋਂ ਕਿ Motilal Oswal 3-ਸਾਲਾਂ ਦੇ ਰਿਟਰਨ ਵਿੱਚ ਅੱਗੇ ਹੈ, ਛੋਟੀਆਂ ਮਿਆਦਾਂ ਵਿੱਚ ਦੂਜੇ ਫੰਡਾਂ ਨੇ ਬੜ੍ਹਤ ਬਣਾਈ ਹੈ। ਉਦਾਹਰਨ ਲਈ, Quant ELSS Tax Saver Fund ਨੇ 1-ਸਾਲ ਅਤੇ 3-ਮਹੀਨੇ ਦੀ ਮਿਆਦ ਵਿੱਚ ਚੰਗਾ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਕੀਤਾ ਹੈ, ਜਦੋਂ ਕਿ HSBC ELSS Tax Saver Fund ਨੇ 1-ਮਹੀਨੇ ਦੀ ਮਿਆਦ ਵਿੱਚ ਵਧੀਆ ਕਾਰਗੁਜ਼ਾਰੀ ਦਿਖਾਈ ਹੈ। ਇਸ ਤੋਂ ਪਤਾ ਲੱਗਦਾ ਹੈ ਕਿ ਕਿਸੇ ਫੰਡ ਨੂੰ ਸਿਰਫ ਇੱਕ ਖਾਸ ਸਮੇਂ ਦੇ ਰੈਂਕਿੰਗ ਦੇ ਆਧਾਰ 'ਤੇ ਨਹੀਂ ਪਰਖਣਾ ਚਾਹੀਦਾ।
ਫੰਡ ਦਾ ਆਕਾਰ ਅਤੇ ਰਿਟਰਨ
ਇਹ ਵੀ ਦੇਖਣ ਨੂੰ ਮਿਲਿਆ ਹੈ ਕਿ ਫੰਡ ਦਾ ਵੱਡਾ ਆਕਾਰ (AUM) ਹਮੇਸ਼ਾ ਜ਼ਿਆਦਾ ਰਿਟਰਨ ਦੀ ਗਾਰੰਟੀ ਨਹੀਂ ਦਿੰਦਾ। SBI ELSS Tax Saver Fund, ਜਿਸ ਦਾ ਕਾਰਪਸ ₹32,300 ਕਰੋੜ ਤੋਂ ਵੱਧ ਹੈ, ਨੇ 3-ਸਾਲਾਂ ਦਾ CAGR 15.8% ਦਰਜ ਕੀਤਾ, ਜੋ ਕਿ ਇਸਦੇ ਕੁਝ ਛੋਟੇ ਮੁਕਾਬਲੇਬਾਜ਼ਾਂ ਤੋਂ ਘੱਟ ਹੈ। ਇਸ ਲਈ, ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ ਫੰਡ ਦੇ ਆਕਾਰ ਤੋਂ ਇਲਾਵਾ ਹੋਰ ਵੀ ਕਾਰਕਾਂ 'ਤੇ ਵਿਚਾਰ ਕਰਨਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ।
ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਲਈ ਜ਼ਰੂਰੀ ਗੱਲਾਂ
ELSS ਫੰਡਾਂ ਵਿੱਚ 3 ਸਾਲਾਂ ਦਾ ਲਾਜ਼ਮੀ ਲਾਕ-ਇਨ ਪੀਰੀਅਡ ਹੁੰਦਾ ਹੈ, ਜਿਸਦਾ ਮਤਲਬ ਹੈ ਕਿ ਪੈਸੇ ਨੂੰ ਇਸ ਮਿਆਦ ਤੋਂ ਪਹਿਲਾਂ ਨਹੀਂ ਕਢਵਾਇਆ ਜਾ ਸਕਦਾ। ਇਸ ਤੋਂ ਇਲਾਵਾ, ਇਕੁਇਟੀ ਨਿਵੇਸ਼ ਬਾਜ਼ਾਰ ਦੇ ਉਤਰਾਅ-ਚੜ੍ਹਾਅ ਦੇ ਅਧੀਨ ਹੁੰਦੇ ਹਨ। ਟੈਕਸੇਸ਼ਨ ਵਿੱਚ ਬਦਲਾਅ, ਜਿਵੇਂ ਕਿ ₹1.25 ਲੱਖ ਤੋਂ ਵੱਧ ਦੇ ਲਾਭ 'ਤੇ 12.5% ਦਾ ਲੌਂਗ ਟਰਮ ਕੈਪੀਟਲ ਗੇਨਜ਼ (LTCG) ਟੈਕਸ, ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਦੇ ਨੈੱਟ ਰਿਟਰਨ ਨੂੰ ਪ੍ਰਭਾਵਿਤ ਕਰ ਸਕਦਾ ਹੈ। ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਦੀ ਕਾਰਗੁਜ਼ਾਰੀ ਦੀ ਇਕਸਾਰਤਾ, ਐਕਸਪੈਂਸ ਰੇਸ਼ੀਓ (ਜੋ ਕਿ ਰੈਗੂਲਰ ਪਲਾਨ ਲਈ ਲਗਭਗ 2.11% ਹੈ), ਅਤੇ ਬਾਜ਼ਾਰ ਦੇ ਬਦਲਦੇ ਚੱਕਰਾਂ ਪ੍ਰਤੀ ਫੰਡ ਮੈਨੇਜਰ ਦੇ ਰਵੱਈਏ 'ਤੇ ਵੀ ਨਜ਼ਰ ਰੱਖਣੀ ਚਾਹੀਦੀ ਹੈ।