ਭਾਰਤੀ ਨਿਵੇਸ਼ਕ ਹੁਣ ਆਪਣੇ ਮਿਉਚੁਅਲ ਫੰਡ ਨਿਵੇਸ਼ ਵਿੱਚ ਖਰਚੇ (Fees) ਘਟਾਉਣ ਲਈ ਡਾਇਰੈਕਟ ਪਲਾਨਸ ਨੂੰ ਤਰਜੀਹ ਦੇ ਰਹੇ ਹਨ। ਹਾਲਾਂਕਿ ਕੁੱਲ **₹5.73 ਟ੍ਰਿਲੀਅਨ** ਦੇ SIP ਐਸੇਟ ਬੇਸ ਵਿੱਚ ਅਜੇ ਵੀ ਰੈਗੂਲਰ ਪਲਾਨਸ ਦਾ ਦਬਦਬਾ ਹੈ, ਪਰ ਨਵੇਂ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਵਿੱਚ ਡਾਇਰੈਕਟ ਪਲਾਨਸ ਦਾ ਚਲਣ ਤੇਜ਼ੀ ਨਾਲ ਵੱਧ ਰਿਹਾ ਹੈ।
ਭਾਰਤ ਵਿੱਚ ਡਾਇਰੈਕਟ ਮਿਉਚੁਅਲ ਫੰਡ ਪਲਾਨਸ ਦੀ ਚੋਣ ਕਰਨ ਦਾ ਰੁਝਾਨ ਲਗਾਤਾਰ ਵੱਧ ਰਿਹਾ ਹੈ। ਸਤੰਬਰ 2026 ਤੱਕ ਦੇ ਅੰਕੜਿਆਂ ਮੁਤਾਬਕ, 5 ਸਾਲ ਤੋਂ ਵੱਧ ਸਮੇਂ ਤੱਕ ਚੱਲਣ ਵਾਲੀਆਂ ਡਾਇਰੈਕਟ ਪਲਾਨ SIPs ਦਾ ਹਿੱਸਾ ਵਧ ਕੇ 16.6% ਹੋ ਗਿਆ ਹੈ, ਜੋ ਕਿ 2021 ਵਿੱਚ ਸਿਰਫ਼ 6.9% ਸੀ। ਇਸ ਦਾ ਮੁੱਖ ਕਾਰਨ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਵੱਲੋਂ ਡਿਸਟ੍ਰੀਬਿਊਟਰਾਂ ਨੂੰ ਦਿੱਤੇ ਜਾਣ ਵਾਲੇ ਕਮਿਸ਼ਨ ਤੋਂ ਬਚਣਾ ਹੈ।
ਐਕਸਪੈਂਸ ਰੇਸ਼ੋ ਦਾ ਫਾਇਦਾ
ਡਾਇਰੈਕਟ ਪਲਾਨਸ ਵਿੱਚ ਐਸੇਟ ਮੈਨੇਜਮੈਂਟ ਕੰਪਨੀਆਂ ਕੋਈ ਵਿਚੋਲਾ ਨਹੀਂ ਰੱਖਦੀਆਂ, ਜਿਸ ਕਾਰਨ ਇਹਨਾਂ ਦਾ Expense Ratio (ਸਾਲਾਨਾ ਫੀਸ) ਰੈਗੂਲਰ ਪਲਾਨਸ ਨਾਲੋਂ ਕਾਫੀ ਘੱਟ ਹੁੰਦਾ ਹੈ। ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਦੇ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਲਈ, ਇਹ ਮਾਮੂਲੀ ਜਿਹੀ ਬਚਤ ਵੀ ਮੈਚਿਊਰਿਟੀ ਸਮੇਂ ਇੱਕ ਵੱਡੀ ਰਕਮ ਵਿੱਚ ਤਬਦੀਲ ਹੋ ਸਕਦੀ ਹੈ।
ਰੈਗੂਲਰ ਪਲਾਨਸ ਦਾ ਦਬਦਬਾ ਕਿਉਂ?
ਇਸ ਤੇਜ਼ੀ ਦੇ ਬਾਵਜੂਦ, ਕੁੱਲ ₹5.73 ਟ੍ਰਿਲੀਅਨ ਦੇ SIP ਐਸੇਟ ਬੇਸ ਵਿੱਚੋਂ ₹4.77 ਟ੍ਰਿਲੀਅਨ ਅਜੇ ਵੀ ਰੈਗੂਲਰ ਪਲਾਨਸ ਕੋਲ ਹੈ। ਇਸ ਦਾ ਕਾਰਨ ਇਹ ਹੈ ਕਿ ਬਹੁਤ ਸਾਰੇ ਨਿਵੇਸ਼ਕ ਅਜੇ ਵੀ ਬੈਂਕਾਂ ਅਤੇ ਵਿੱਤੀ ਸਲਾਹਕਾਰਾਂ (Wealth Managers) ਦੀ ਸਲਾਹ ਲੈਣਾ ਪਸੰਦ ਕਰਦੇ ਹਨ। ਖਾਸ ਤੌਰ 'ਤੇ ਮਾਰਕੀਟ ਦੀ ਉਤਰਾਅ-ਚੜ੍ਹਾਅ ਵਾਲੀ ਸਥਿਤੀ ਵਿੱਚ, ਇੱਕ ਮਾਹਿਰ ਦੀ ਗਾਈਡੈਂਸ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ ਪੈਨਿਕ ਵਿੱਚ ਸਟਾਕ ਵੇਚਣ ਤੋਂ ਰੋਕਦੀ ਹੈ।
ਨਵੇਂ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਦਾ ਰੁਝਾਨ
ਡਾਟਾ ਦੱਸਦਾ ਹੈ ਕਿ 4 ਤੋਂ 5 ਸਾਲ ਦੀਆਂ SIPs ਵਿੱਚ ਡਾਇਰੈਕਟ ਪਲਾਨਸ ਦਾ ਹਿੱਸਾ 23.7% ਤੱਕ ਪਹੁੰਚ ਗਿਆ ਹੈ। ਇਸ ਤੋਂ ਇਲਾਵਾ, ਇੱਕ ਸਾਲ ਤੋਂ ਘੱਟ ਸਮੇਂ ਵਾਲੀਆਂ ਨਵੀਆਂ SIPs ਵਿੱਚ 32.3% ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੇ ਡਾਇਰੈਕਟ ਪਲਾਨਸ ਨੂੰ ਚੁਣਿਆ ਹੈ। ਜਿਵੇਂ-ਜਿਵੇਂ ਡਿਜੀਟਲ ਪਲੇਟਫਾਰਮ ਵਧ ਰਹੇ ਹਨ, ਆਉਣ ਵਾਲੇ ਸਮੇਂ ਵਿੱਚ ਡਾਇਰੈਕਟ ਅਤੇ ਰੈਗੂਲਰ ਪਲਾਨਸ ਵਿਚਕਾਰ ਦਾ ਅੰਤਰ ਹੋਰ ਘੱਟ ਹੋਣ ਦੀ ਸੰਭਾਵਨਾ ਹੈ।