DSP Dynamic Asset Allocation Fund ਨੇ ਪਿਛਲੇ ਸਾਲ 'ਚ **4.7%** ਦਾ ਰਿਟਰਨ ਦੇ ਕੇ ਆਪਣੇ ਮੁਕਾਬਲੇ ਵਾਲੇ ਫੰਡਾਂ ਵਿੱਚ ਸਭ ਤੋਂ ਅੱਗੇ ਰਿਹਾ। ਇਸ ਫੰਡ ਨੇ ਆਪਣੇ ਬੈਂਚਮਾਰਕ ਇੰਡੈਕਸ ਨੂੰ **8.7%** ਅੰਕਾਂ ਨਾਲ ਪਛਾੜਿਆ, ਜੋ ਇਸਦੀ ਤਾਜ਼ਾ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਵਿੱਚ ਲਗਾਤਾਰਤਾ ਨੂੰ ਦਰਸਾਉਂਦਾ ਹੈ। ਹਾਲਾਂਕਿ, ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ ਇਹ ਵੀ ਧਿਆਨ ਦੇਣਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ ਕਿ UTI ULIP ਵਰਗੇ ਫੰਡਾਂ ਨੇ ਛੋਟੇ ਸਮੇਂ ਵਿੱਚ ਜ਼ਿਆਦਾ ਰਿਟਰਨ ਦਿੱਤੇ ਹਨ।
ਕੀ ਹੋਇਆ?
2 ਜੁਲਾਈ, 2026 ਤੱਕ, DSP Dynamic Asset Allocation Fund ਪਿਛਲੇ 12 ਮਹੀਨਿਆਂ ਵਿੱਚ ਆਪਣੇ ਕੈਟਾਗਰੀ ਵਿੱਚ ਸਭ ਤੋਂ ਵਧੀਆ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਕਰਨ ਵਾਲਾ ਫੰਡ ਸਾਬਤ ਹੋਇਆ ਹੈ। ACE MF ਦੇ ਅੰਕੜਿਆਂ ਮੁਤਾਬਕ, ਇਸ ਫੰਡ ਨੇ ਇੱਕ ਸਾਲ ਵਿੱਚ 4.7% ਦਾ ਰਿਟਰਨ ਦਰਜ ਕੀਤਾ ਹੈ। ਇਹ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਬੈਲੇਂਸਡ ਐਡਵਾਂਟੇਜ ਕੈਟਾਗਰੀ ਦੇ ਹੋਰ ਪ੍ਰਸਿੱਧ ਫੰਡਾਂ ਜਿਵੇਂ ਕਿ Mirae Asset Balanced Advantage Fund (3.0% ਰਿਟਰਨ) ਅਤੇ Edelweiss Balanced Advantage Fund (2.4% ਰਿਟਰਨ) ਦੇ ਮੁਕਾਬਲੇ ਕਾਫੀ ਵਧੀਆ ਹੈ।
ਬੈਂਚਮਾਰਕ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਅਤੇ ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਦੇ ਰੁਝਾਨ
ਮਿਊਚਲ ਫੰਡ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਲਈ ਇੱਕ ਮਹੱਤਵਪੂਰਨ ਮੈਟ੍ਰਿਕ ਇਹ ਹੈ ਕਿ ਕੋਈ ਸਕੀਮ ਆਪਣੇ ਬੈਂਚਮਾਰਕ ਇੰਡੈਕਸ ਤੋਂ ਕਿੰਨੀ ਬਿਹਤਰ ਕਾਰਗੁਜ਼ਾਰੀ ਦਿਖਾਉਂਦੀ ਹੈ। DSP Dynamic Asset Allocation Fund ਨੇ ਇੱਥੇ ਮਜ਼ਬੂਤੀ ਦਿਖਾਈ ਹੈ, ਜਿਸ ਨੇ ਆਪਣੇ ਬੈਂਚਮਾਰਕ ਇੰਡੈਕਸ ਤੋਂ 8.7% ਜ਼ਿਆਦਾ ਰਿਟਰਨ ਦਿੱਤਾ ਹੈ, ਜਦੋਂ ਕਿ ਇਸ ਬੈਂਚਮਾਰਕ ਨੇ ਪਿਛਲੇ ਸਾਲ -4.0% ਦਾ ਨੈਗੇਟਿਵ ਰਿਟਰਨ ਦਰਜ ਕੀਤਾ ਸੀ। ਇਹ ਵਧੀਆ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਵਿੱਚ ਵੀ ਦੇਖਣ ਨੂੰ ਮਿਲ ਰਹੀ ਹੈ। ਤਿੰਨ ਸਾਲਾਂ ਦੀ ਮਿਆਦ ਵਿੱਚ, DSP ਫੰਡ ਨੇ 10.8% ਦੀ ਸਾਲਾਨਾ ਕੰਪਾਊਂਡ ਗ੍ਰੋਥ ਰੇਟ (CAGR) ਦਿੱਤੀ ਹੈ, ਜੋ ਕਿ ਇਸਦੇ ਬੈਂਚਮਾਰਕ ਦੀ 9.2% ਰਿਟਰਨ ਤੋਂ 1.5% ਜ਼ਿਆਦਾ ਹੈ।
ਛੋਟੀ ਮਿਆਦ ਦੀ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਵਿੱਚ ਵੱਖਰੇਵੇਂ
ਜਦੋਂ ਕਿ DSP ਫੰਡ ਇੱਕ-ਸਾਲ ਅਤੇ ਤਿੰਨ-ਸਾਲ ਦੀ ਮਿਆਦ ਵਿੱਚ ਲਗਾਤਾਰ ਵਾਧਾ ਦਿਖਾ ਰਿਹਾ ਹੈ, ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ ਇਹ ਵੀ ਧਿਆਨ ਦੇਣਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ ਕਿ ਫੰਡ ਰੈਂਕਿੰਗ ਸਮੇਂ ਦੇ ਨਾਲ ਬਦਲਦੀ ਰਹਿੰਦੀ ਹੈ। ਉਦਾਹਰਨ ਲਈ, UTI ULIP ਨੇ ਛੋਟੀ ਮਿਆਦ ਵਿੱਚ ਜ਼ਿਆਦਾ ਰਿਟਰਨ ਦਿਖਾਇਆ ਹੈ, ਜਿਸ ਨੇ ਇੱਕ ਮਹੀਨੇ ਦੀ ਰੈਂਕਿੰਗ ਵਿੱਚ 3.6% ਦਾ ਵਾਧਾ ਅਤੇ ਤਿੰਨ ਮਹੀਨਿਆਂ ਦੀ ਮਿਆਦ ਵਿੱਚ 7.4% ਦਾ ਰਿਟਰਨ ਦਿੱਤਾ ਹੈ। ਇਹ ਦਰਸਾਉਂਦਾ ਹੈ ਕਿ ਬਾਜ਼ਾਰ ਦੇ ਚੱਕਰ ਵੱਖ-ਵੱਖ ਫੰਡਾਂ ਨੂੰ ਵੱਖ-ਵੱਖ ਤਰੀਕਿਆਂ ਨਾਲ ਪ੍ਰਭਾਵਿਤ ਕਰਦੇ ਹਨ, ਅਤੇ ਕਿਸੇ ਫੰਡ ਦਾ ਛੋਟੀ ਮਿਆਦ ਵਿੱਚ ਸਿਖਰ 'ਤੇ ਹੋਣਾ ਹਮੇਸ਼ਾ ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਦੀ ਪ੍ਰਭੂਸੱਤਾ ਦੀ ਗਰੰਟੀ ਨਹੀਂ ਦਿੰਦਾ।
ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਅਧੀਨ ਸੰਪਤੀਆਂ (Assets Under Management) ਨੂੰ ਸਮਝਣਾ
ਫੰਡਾਂ ਦੀ ਤੁਲਨਾ ਕਰਦੇ ਸਮੇਂ, ਕਾਰਪੋਰੇਟ ਤਰਲਤਾ (liquidity) ਅਤੇ ਸੰਚਾਲਨ ਸਥਿਰਤਾ (operational stability) ਲਈ ਫੰਡ ਦਾ ਆਕਾਰ ਇੱਕ ਕਾਰਕ ਹੋ ਸਕਦਾ ਹੈ। ਇਸ ਕੈਟਾਗਰੀ ਦੇ ਚੋਟੀ ਦੇ ਪੰਜ ਫੰਡਾਂ ਵਿੱਚੋਂ, Edelweiss Balanced Advantage Fund ਸਭ ਤੋਂ ਵੱਡਾ ਕਾਰਪਸ ਬਣਾਈ ਰੱਖਦਾ ਹੈ, ਜਿਸ ਦੇ ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਅਧੀਨ ਸੰਪਤੀਆਂ (AUM) ₹12,908.9 ਕਰੋੜ ਦੱਸੀਆਂ ਗਈਆਂ ਹਨ। ਹਾਲਾਂਕਿ AUM ਦਾ ਆਕਾਰ ਸਿੱਧੇ ਤੌਰ 'ਤੇ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਨਾਲ ਸਬੰਧਤ ਨਹੀਂ ਹੁੰਦਾ, ਇਹ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਲਈ ਇੱਕ ਮਹੱਤਵਪੂਰਨ ਕਾਰਕ ਹੈ ਜੋ ਫੰਡ ਹਾਊਸ ਦੇ ਕੰਮਕਾਜ ਦੇ ਪੈਮਾਨੇ 'ਤੇ ਵਿਚਾਰ ਕਰਦੇ ਹਨ।
ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ ਕੀ ਟਰੈਕ ਕਰਨਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ?
ਇਨ੍ਹਾਂ ਫੰਡਾਂ ਦਾ ਮੁਲਾਂਕਣ ਕਰਨ ਵਾਲੇ ਨਿਵੇਸ਼ਕ ਇੱਕ-ਸਾਲ ਦੇ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਅੰਕੜਿਆਂ ਤੋਂ ਅੱਗੇ ਦੇਖਣ 'ਤੇ ਵਿਚਾਰ ਕਰ ਸਕਦੇ ਹਨ। ਮੁੱਖ ਟਰੈਕ ਕਰਨ ਯੋਗ ਚੀਜ਼ਾਂ ਵਿੱਚ ਫੰਡ ਦਾ ਐਕਸਪੈਂਸ ਰੇਸ਼ੋ, ਇਸਦੀ ਸੰਪਤੀ ਵੰਡ ਰਣਨੀਤੀ ਦੀ ਲਗਾਤਾਰਤਾ, ਅਤੇ ਫੰਡ ਮੈਨੇਜਰ ਵੱਖ-ਵੱਖ ਬਾਜ਼ਾਰ ਪੜਾਵਾਂ ਵਿੱਚ ਅਸਥਿਰਤਾ ਨੂੰ ਕਿਵੇਂ ਸੰਭਾਲਦਾ ਹੈ, ਸ਼ਾਮਲ ਹਨ। ਕਿਉਂਕਿ ਬੈਲੇਂਸਡ ਐਡਵਾਂਟੇਜ ਫੰਡ ਗਤੀਸ਼ੀਲ ਰੂਪ ਵਿੱਚ ਇਕੁਇਟੀ ਅਤੇ ਡੈਬਟ ਐਕਸਪੋਜ਼ਰ ਨੂੰ ਐਡਜਸਟ ਕਰਦੇ ਹਨ, ਫੰਡ ਹਾਊਸ ਦੀ ਖਾਸ ਜੋਖਮ ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਸ਼ੈਲੀ ਭਵਿੱਖੀ ਤਿਮਾਹੀ ਖੁਲਾਸਿਆਂ ਵਿੱਚ ਟਰੈਕ ਕਰਨ ਲਈ ਇੱਕ κρίσιμη (critical) ਕਾਰਕ ਬਣੀ ਰਹਿੰਦੀ ਹੈ।