ਕਾਨੂੰਨੀ ਟੱਕਰ: NCLAT ਨੇ ਇਕੁਇਟਾਸ ਬੈਂਕ ਦੀ ਜੰਬੋ ਫਿਨਵੈਸਟ ਵਿਰੁੱਧ ਇਨਸਾਲਵੈਂਸੀ ਪਟੀਸ਼ਨ ਰੱਦ ਕੀਤੀ!

NCLAT ਨੇ ਜੰਬੋ ਫਿਨਵੈਸਟ ਦੀ ਫਾਈਨਾਂਸ਼ੀਅਲ ਸਰਵਿਸ ਪ੍ਰੋਵਾਈਡਰ ਸਥਿਤੀ ਨੂੰ ਬਰਕਰਾਰ ਰੱਖਿਆ, ਇਕੁਇਟਾਸ ਬੈਂਕ ਦੀ ਪਟੀਸ਼ਨ ਰੱਦ ਕੀਤੀ

ਨੈਸ਼ਨਲ ਕੰਪਨੀ ਲਾਅ ਅਪੀਲੇਟ ਟ੍ਰਿਬਿਊਨਲ (NCLAT) ਨੇ ਇਕੁਇਟਾਸ ਸਮਾਲ ਫਾਈਨਾਂਸ ਬੈਂਕ ਦੀ ਅਪੀਲ ਨੂੰ ਸਪੱਸ਼ਟ ਤੌਰ 'ਤੇ ਰੱਦ ਕਰ ਦਿੱਤਾ ਹੈ, ਜਿਸ ਨੇ ਨੈਸ਼ਨਲ ਕੰਪਨੀ ਲਾਅ ਟ੍ਰਿਬਿਊਨਲ (NCLT) ਦੇ ਪਹਿਲੇ ਦੇ ਆਦੇਸ਼ ਨੂੰ ਮਜ਼ਬੂਤ ​​ਕੀਤਾ ਹੈ। ਇਹ ਫੈਸਲਾ ਇਕੁਇਟਾਸ ਸਮਾਲ ਫਾਈਨਾਂਸ ਬੈਂਕ ਨੂੰ ਜੰਬੋ ਫਿਨਵੈਸਟ ਵਿਰੁੱਧ ਇਨਸਾਲਵੈਂਸੀ ਕਾਰਵਾਈ ਸ਼ੁਰੂ ਕਰਨ ਤੋਂ ਰੋਕਦਾ ਹੈ, ਕਿਉਂਕਿ ਜੰਬੋ ਫਿਨਵੈਸਟ ਨੂੰ ਇੱਕ ਫਾਈਨਾਂਸ਼ੀਅਲ ਸਰਵਿਸ ਪ੍ਰੋਵਾਈਡਰ (FSP) ਵਜੋਂ ਸ਼੍ਰੇਣੀਬੱਧ ਕੀਤਾ ਗਿਆ ਹੈ।

ਮੁੱਖ ਮੁੱਦਾ

ਇਹ ਵਿਵਾਦ ਉਦੋਂ ਪੈਦਾ ਹੋਇਆ ਜਦੋਂ ਇਕੁਇਟਾਸ ਸਮਾਲ ਫਾਈਨਾਂਸ ਬੈਂਕ ਨੇ ਜੰਬੋ ਫਿਨਵੈਸਟ ਵਿਰੁੱਧ ਇਨਸਾਲਵੈਂਸੀ ਕਾਰਵਾਈ ਸ਼ੁਰੂ ਕਰਨ ਦੀ ਕੋਸ਼ਿਸ਼ ਕੀਤੀ। ਬੈਂਕ ਦੀ ਦਲੀਲ ਆਂਸ਼ਿਕ ਤੌਰ 'ਤੇ ਭਾਰਤੀ ਰਿਜ਼ਰਵ ਬੈਂਕ (RBI) ਦੁਆਰਾ ਜੰਬੋ ਫਿਨਵੈਸਟ 'ਤੇ ਲਾਈਆਂ ਗਈਆਂ ਰੈਗੂਲੇਟਰੀ ਕਾਰਵਾਈਆਂ 'ਤੇ ਅਧਾਰਤ ਸੀ। ਖਾਸ ਤੌਰ 'ਤੇ, RBI ਨੇ 16 ਜਨਵਰੀ, 2020 ਨੂੰ ਪਾਬੰਦੀਆਂ ਲਗਾਈਆਂ ਸਨ, ਜਿਸ ਵਿੱਚ ਜੰਬੋ ਫਿਨਵੈਸਟ ਨੂੰ ਆਪਣੀ ਬੈਲੰਸ ਸ਼ੀਟ ਦਾ ਆਕਾਰ ਵਧਾਉਣ, ਜਨਤਕ ਫੰਡ ਤੱਕ ਪਹੁੰਚ ਕਰਨ ਅਤੇ ਕਰਜ਼ਾ ਦੇਣ ਤੋਂ ਰੋਕਿਆ ਗਿਆ ਸੀ।

ਇਕੁਇਟਾਸ ਸਮਾਲ ਫਾਈਨਾਂਸ ਬੈਂਕ ਨੇ ਦਲੀਲ ਦਿੱਤੀ ਕਿ ਇਨ੍ਹਾਂ RBI ਪਾਬੰਦੀਆਂ ਕਾਰਨ, ਜੰਬੋ ਫਿਨਵੈਸਟ ਹੁਣ ਇੱਕ ਅਸਲੀ ਫਾਈਨਾਂਸ਼ੀਅਲ ਸਰਵਿਸ ਪ੍ਰੋਵਾਈਡਰ ਵਜੋਂ ਕੰਮ ਨਹੀਂ ਕਰ ਰਿਹਾ ਸੀ ਅਤੇ ਇਸ ਲਈ ਉਸਨੂੰ ਇਨਸਾਲਵੈਂਸੀ ਐਂਡ ਬੈਂਕਰਪਟਸੀ ਕੋਡ (IBC) ਦੇ FSP ਲਈ ਵਿਸ਼ੇਸ਼ ਪ੍ਰਾਵਧਾਨਾਂ ਤੋਂ ਸੁਰੱਖਿਆ ਪ੍ਰਾਪਤ ਨਹੀਂ ਹੋਣੀ ਚਾਹੀਦੀ। ਉਨ੍ਹਾਂ ਨੇ ਦਲੀਲ ਦਿੱਤੀ ਕਿ IBC ਦੇ FSP ਲਈ ਸੁਰੱਖਿਆ ਉਪਾਅ ਇਸ ਮਾਮਲੇ ਵਿੱਚ ਲਾਗੂ ਨਹੀਂ ਹੋਣੇ ਚਾਹੀਦੇ।

NCLAT ਦਾ ਫੈਸਲਾ

ਹਾਲਾਂਕਿ, NCLAT, ਜਿਸ ਵਿੱਚ ਜਸਟਿਸ ਅਸ਼ੋਕ ਭੂਸ਼ਣ ਅਤੇ ਮੈਂਬਰ (ਟੈਕਨੀਕਲ) ਵਰੁਣ ਮਿੱਤਰਾ ਸ਼ਾਮਲ ਸਨ, ਇਸ ਦਲੀਲ ਤੋਂ ਸਹਿਮਤ ਨਹੀਂ ਹੋਏ। ਟ੍ਰਿਬਿਊਨਲ ਨੇ ਕਿਹਾ, "ਅਸੀਂ ਇਸ ਦਲੀਲ ਨੂੰ ਸਵੀਕਾਰ ਕਰਨ ਲਈ ਸਹਿਮਤ ਨਹੀਂ ਹਾਂ ਕਿ RBI ਦੁਆਰਾ ਜਾਰੀ ਕੀਤੇ ਗਏ ਪਾਬੰਦੀ ਆਦੇਸ਼ ਕਾਰਨ, ਰਿਐਕਟੈਂਟ (ਜੰਬੋ ਫਿਨਵੈਸਟ) ਫਾਈਨਾਂਸ਼ੀਅਲ ਸਰਵਿਸ ਪ੍ਰੋਵਾਈਡਰ ਦੀ ਆਪਣੀ ਅਸਲੀਅਤ ਅਤੇ ਸੁਭਾਅ ਗੁਆ ​​ਬੈਠੇਗਾ।"

NCLAT ਨੇ ਨੋਟ ਕੀਤਾ ਕਿ ਜੰਬੋ ਫਿਨਵੈਸਟ ਦਾ ਫਾਈਨਾਂਸ਼ੀਅਲ ਸਰਵਿਸ ਪ੍ਰੋਵਾਈਡਰ ਵਜੋਂ ਰਜਿਸਟ੍ਰੇਸ਼ਨ 14 ਅਕਤੂਬਰ ਨੂੰ ਹੀ ਰੱਦ ਕੀਤਾ ਗਿਆ ਸੀ। ਇਸ ਤੋਂ ਇਹ ਸਪੱਸ਼ਟ ਹੁੰਦਾ ਹੈ ਕਿ ਉਸ ਰੱਦ ਹੋਣ ਦੀ ਮਿਤੀ ਤੱਕ ਉਹ ਇੱਕ ਰਜਿਸਟਰਡ FSP ਦੀ ਸਥਿਤੀ ਵਿੱਚ ਸੀ। ਟ੍ਰਿਬਿਊਨਲ ਨੇ ਸਿੱਟਾ ਕੱਢਿਆ ਕਿ IBC ਦੇ ਪ੍ਰਾਵਧਾਨ ਜੰਬੋ ਫਿਨਵੈਸਟ 'ਤੇ ਲਾਗੂ ਹੁੰਦੇ ਹਨ।

ਫਾਈਨਾਂਸ਼ੀਅਲ ਸਰਵਿਸ ਪ੍ਰੋਵਾਈਡਰਾਂ ਲਈ ਰੈਗੂਲੇਟਰੀ ਫਰੇਮਵਰਕ

ਇਨਸਾਲਵੈਂਸੀ ਐਂਡ ਬੈਂਕਰਪਟਸੀ ਕੋਡ (IBC) ਨੇ ਸ਼ੁਰੂ ਵਿੱਚ NBFCs, ਬੈਂਕਾਂ ਅਤੇ ਬੀਮਾ ਕੰਪਨੀਆਂ ਵਰਗੇ FSP ਨੂੰ ਸਟੈਂਡਰਡ ਕਾਰਪੋਰੇਟ ਇਨਸਾਲਵੈਂਸੀ ਰੈਜ਼ੋਲੂਸ਼ਨ ਪ੍ਰੋਸੈਸ (CIRP) ਤੋਂ ਬਾਹਰ ਰੱਖਿਆ ਸੀ। ਹਾਲਾਂਕਿ, ਬਾਅਦ ਵਿੱਚ ਫਾਈਨਾਂਸ਼ੀਅਲ ਸਰਵਿਸ ਪ੍ਰੋਵਾਈਡਰਜ਼ (ਰੈਗੂਲੇਸ਼ਨ ਐਂਡ ਸੁਪਰਵੀਜ਼ਨ) ਰੂਲਜ਼, 2019 ਵਰਗੇ ਨੋਟੀਫਿਕੇਸ਼ਨਾਂ ਅਤੇ ਨਿਯਮਾਂ ਨੇ ਉਨ੍ਹਾਂ ਨੂੰ ਵਿਸ਼ੇਸ਼ ਪ੍ਰਾਵਧਾਨਾਂ ਅਧੀਨ ਲਿਆਂਦਾ।

ਇਨ੍ਹਾਂ ਨਿਯਮਾਂ ਤਹਿਤ, FSP ਦੇ ਵਿਰੁੱਧ CIRP ਸ਼ੁਰੂ ਕੀਤਾ ਜਾ ਸਕਦਾ ਹੈ। ਹਾਲਾਂਕਿ, ਅਰਜ਼ੀ ਆਮ ਤੌਰ 'ਤੇ RBI ਵਰਗੇ ਸਬੰਧਤ ਰੈਗੂਲੇਟਰ ਦੁਆਰਾ ਦਾਇਰ ਕੀਤੀ ਜਾਣੀ ਚਾਹੀਦੀ ਹੈ, ਨਾ ਕਿ ਸਿਰਫ ਕਿਸੇ ਵੀ ਕਰਜ਼ਦਾਰ ਦੁਆਰਾ। ਇਸ ਤੋਂ ਇਲਾਵਾ, FSP ਲਈ ਰੈਜ਼ੋਲੂਸ਼ਨ ਯੋਜਨਾਵਾਂ ਲਈ ਅਕਸਰ ਜਨਤਕ ਹਿੱਤ ਅਤੇ ਸਹੀ ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਨੂੰ ਯਕੀਨੀ ਬਣਾਉਣ ਲਈ ਰੈਗੂਲੇਟਰ ਦੀ ਮਨਜ਼ੂਰੀ ਦੀ ਲੋੜ ਹੁੰਦੀ ਹੈ।

ਪ੍ਰਭਾਵ ਅਤੇ ਅਗਲੇ ਕਦਮ

NCLAT ਨੂੰ ਇਕੁਇਟਾਸ ਸਮਾਲ ਫਾਈਨਾਂਸ ਬੈਂਕ ਦੁਆਰਾ ਦਾਇਰ ਕੀਤੀ ਗਈ ਧਾਰਾ 7 ਦੀ ਅਰਜ਼ੀ ਨੂੰ ਰੱਦ ਕਰਨ ਦੇ NCLT ਦੇ ਫੈਸਲੇ ਵਿੱਚ ਕੋਈ ਗਲਤੀ ਨਹੀਂ ਮਿਲੀ। ਟ੍ਰਿਬਿਊਨਲ ਨੇ ਸਪੱਸ਼ਟ ਕੀਤਾ ਕਿ ਇਹ ਅਸਵੀਕ੍ਰਿਤੀ ਇਕੁਇਟਾਸ ਸਮਾਲ ਫਾਈਨਾਂਸ ਬੈਂਕ ਨੂੰ ਜੰਬੋ ਫਿਨਵੈਸਟ ਤੋਂ ਆਪਣੇ ਬਕਾਏ ਵਸੂਲਣ ਲਈ ਉਪਲਬਧ ਹੋਰ ਕਾਨੂੰਨੀ ਉਪਾਅ ਅਪਣਾਉਣ ਤੋਂ ਨਹੀਂ ਰੋਕਦੀ।

ਇਹ ਫੈਸਲਾ ਭਾਰਤ ਵਿੱਚ ਫਾਈਨਾਂਸ਼ੀਅਲ ਸਰਵਿਸ ਪ੍ਰੋਵਾਈਡਰਾਂ ਵਿਰੁੱਧ ਇਨਸਾਲਵੈਂਸੀ ਕਾਰਵਾਈਆਂ ਨੂੰ ਨਿਯੰਤਰਿਤ ਕਰਨ ਵਾਲੇ ਕਾਨੂੰਨੀ ਢਾਂਚੇ ਨੂੰ ਮਜ਼ਬੂਤ ਕਰਦਾ ਹੈ। ਇਹ ਫਾਈਨਾਂਸ਼ੀਅਲ ਸਰਵਿਸ ਸੈਕਟਰ ਵਿੱਚ ਸੰਸਥਾਵਾਂ ਨਾਲ ਨਜਿੱਠਣ ਵੇਲੇ ਰੈਗੂਲੇਟਰੀ ਨਿਗਰਾਨੀ ਅਤੇ ਵਿਸ਼ੇਸ਼ ਪ੍ਰਕਿਰਿਆਵਾਂ ਦੀ ਮਹੱਤਤਾ ਨੂੰ ਉਜਾਗਰ ਕਰਦਾ ਹੈ, ਉਨ੍ਹਾਂ ਨੂੰ ਆਮ ਕਾਰਪੋਰੇਟ ਕਰਜ਼ਦਾਰਾਂ ਤੋਂ ਵੱਖਰਾ ਕਰਦਾ ਹੈ।

ਪ੍ਰਭਾਵ

ਇਸ ਫੈਸਲੇ ਦਾ ਇਕੁਇਟਾਸ ਸਮਾਲ ਫਾਈਨਾਂਸ ਬੈਂਕ ਦੀ ਇਸ ਖਾਸ ਕਾਨੂੰਨੀ ਮਾਰਗ ਰਾਹੀਂ ਜੰਬੋ ਫਿਨਵੈਸਟ ਵਿਰੁੱਧ ਇਨਸਾਲਵੈਂਸੀ ਕਾਰਵਾਈ ਸ਼ੁਰੂ ਕਰਨ ਦੀ ਸਮਰੱਥਾ 'ਤੇ ਸਿੱਧਾ ਅਸਰ ਪੈਂਦਾ ਹੈ। ਹਾਲਾਂਕਿ ਇਹ ਬੈਂਕ ਦੀ ਹੋਰ ਤਰੀਕਿਆਂ ਨਾਲ ਆਪਣੇ ਬਕਾਏ ਵਸੂਲਣ ਦੀ ਸਮਰੱਥਾ ਨੂੰ ਰੱਦ ਨਹੀਂ ਕਰਦਾ, ਪਰ ਇਹ RBI ਪਾਬੰਦੀਆਂ ਦੇ ਅਧੀਨ ਹੋਣ 'ਤੇ ਵੀ ਰਜਿਸਟਰਡ FSP ਵਿਰੁੱਧ IBC ਪ੍ਰਾਵਧਾਨਾਂ ਦੇ ਲਾਗੂ ਹੋਣ ਦੇ ਸਬੰਧ ਵਿੱਚ ਇੱਕ ਮਿਸਾਲ (precedent) ਕਾਇਮ ਕਰਦਾ ਹੈ। ਵਿਆਪਕ ਬਾਜ਼ਾਰ 'ਤੇ ਪ੍ਰਭਾਵ ਸੀਮਤ ਹੈ ਕਿਉਂਕਿ ਇਹ ਇੱਕ ਪ੍ਰਣਾਲੀਗਤ ਵਿੱਤੀ ਘਟਨਾ ਦੀ ਬਜਾਏ ਇੱਕ ਖਾਸ ਕਾਨੂੰਨੀ ਵਿਆਖਿਆ ਨਾਲ ਸਬੰਧਤ ਹੈ, ਪਰ ਇਹ FSP ਨਾਲ ਨਜਿੱਠਣ ਵਾਲੇ ਕਰਜ਼ਦਾਰਾਂ ਲਈ ਮਹੱਤਵਪੂਰਨ ਹੈ। ਪ੍ਰਭਾਵ ਰੇਟਿੰਗ: 4/10।

ਔਖੇ ਸ਼ਬਦਾਂ ਦੀ ਵਿਆਖਿਆ

• NCLAT (National Company Law Appellate Tribunal): ਨੈਸ਼ਨਲ ਕੰਪਨੀ ਲਾਅ ਟ੍ਰਿਬਿਊਨਲ (NCLT) ਦੁਆਰਾ ਜਾਰੀ ਕੀਤੇ ਗਏ ਆਦੇਸ਼ਾਂ ਵਿਰੁੱਧ ਅਪੀਲਾਂ ਸੁਣਨ ਵਾਲੀ ਅਪੀਲੀ ਸੰਸਥਾ।
• NCLT (National Company Law Tribunal): ਕੰਪਨੀਜ਼ ਐਕਟ, 2013 ਦੇ ਤਹਿਤ ਸਥਾਪਿਤ ਇੱਕ ਅਰਧ-ਨਿਆਂਇਕ ਸੰਸਥਾ, ਜੋ ਕਾਰਪੋਰੇਟ ਵਿਵਾਦਾਂ ਅਤੇ ਇਨਸਾਲਵੈਂਸੀ ਦੇ ਮਾਮਲਿਆਂ ਨਾਲ ਨਜਿੱਠਦੀ ਹੈ।
• ਇਨਸਾਲਵੈਂਸੀ ਕਾਰਵਾਈਆਂ (Insolvency Proceedings): ਕਿਸੇ ਅਜਿਹੇ ਵਿਅਕਤੀ ਜਾਂ ਕੰਪਨੀ ਵਿਰੁੱਧ ਕੀਤੀਆਂ ਗਈਆਂ ਕਾਨੂੰਨੀ ਕਾਰਵਾਈਆਂ ਜੋ ਆਪਣੇ ਕਰਜ਼ਿਆਂ ਦਾ ਭੁਗਤਾਨ ਕਰਨ ਵਿੱਚ ਅਸਮਰੱਥ ਹੈ।
• ਜੰਬੋ ਫਿਨਵੈਸਟ (Jumbo Finvest): FSP ਵਜੋਂ ਰਜਿਸਟਰਡ ਕੰਪਨੀ।
• ਇਕੁਇਟਾਸ ਸਮਾਲ ਫਾਈਨਾਂਸ ਬੈਂਕ (Equitas Small Finance Bank): ਇਨਸਾਲਵੈਂਸੀ ਕਾਰਵਾਈਆਂ ਸ਼ੁਰੂ ਕਰਨ ਲਈ ਅਪੀਲ ਦਾਇਰ ਕਰਨ ਵਾਲਾ ਬੈਂਕ।
• ਫਾਈਨਾਂਸ਼ੀਅਲ ਸਰਵਿਸ ਪ੍ਰੋਵਾਈਡਰ (FSP): NBFCs, ਬੈਂਕਾਂ ਅਤੇ ਬੀਮਾ ਕੰਪਨੀਆਂ ਵਰਗੀਆਂ ਵਿੱਤੀ ਸੇਵਾਵਾਂ ਪ੍ਰਦਾਨ ਕਰਨ ਵਾਲੀ ਸੰਸਥਾ।
• ਇਨਸਾਲਵੈਂਸੀ ਐਂਡ ਬੈਂਕਰਪਟਸੀ ਕੋਡ (IBC): ਭਾਰਤ ਵਿੱਚ ਕੰਪਨੀਆਂ ਅਤੇ ਵਿਅਕਤੀਆਂ ਲਈ ਇਨਸਾਲਵੈਂਸੀ ਅਤੇ ਬੈਂਕਰਪਟਸੀ ਕਾਰਵਾਈਆਂ ਨੂੰ ਨਿਯੰਤਰਿਤ ਕਰਨ ਵਾਲਾ ਕਾਨੂੰਨ।
• RBI (Reserve Bank of India): ਭਾਰਤ ਦਾ ਕੇਂਦਰੀ ਬੈਂਕ, ਜੋ ਦੇਸ਼ ਦੇ ਬੈਂਕਾਂ ਅਤੇ ਵਿੱਤੀ ਸੰਸਥਾਵਾਂ ਨੂੰ ਨਿਯੰਤਰਿਤ ਕਰਨ ਲਈ ਜ਼ਿੰਮੇਵਾਰ ਹੈ।
• CIRP (Corporate Insolvency Resolution Process): ਕਾਰਪੋਰੇਟ ਸੰਸਥਾਵਾਂ ਵਿੱਚ ਇਨਸਾਲਵੈਂਸੀ ਨੂੰ ਹੱਲ ਕਰਨ ਲਈ IBC ਤਹਿਤ ਪ੍ਰਕਿਰਿਆ।
• ਧਾਰਾ 7 ਅਰਜ਼ੀ (Section 7 Application): ਇੱਕ ਵਿੱਤੀ ਕਰਜ਼ਦਾਤਾ ਦੁਆਰਾ ਕਾਰਪੋਰੇਟ ਕਰਜ਼ਦਾਰ ਵਿਰੁੱਧ CIRP ਸ਼ੁਰੂ ਕਰਨ ਲਈ ਦਾਇਰ ਕੀਤੀ ਜਾ ਸਕਣ ਵਾਲੀ IBC ਤਹਿਤ ਇੱਕ ਖਾਸ ਅਰਜ਼ੀ।