ਮਈ 2024 ਤੱਕ, ਪ੍ਰਾਈਵੇਟ ਬੀਮਾ ਕੰਪਨੀਆਂ ਨੇ ਨਾਨ-ਲਾਈਫ ਬੀਮਾ ਬਾਜ਼ਾਰ ਦਾ **70.9%** ਹਿੱਸਾ ਆਪਣੇ ਨਾਂ ਕਰ ਲਿਆ ਹੈ, ਜਿਸ ਨਾਲ ਸਰਕਾਰੀ ਖੇਤਰ ਦੀਆਂ ਕੰਪਨੀਆਂ ਪਿੱਛੇ ਰਹਿ ਗਈਆਂ ਹਨ। ਇਸ ਵਾਧੇ ਦਾ ਮੁੱਖ ਕਾਰਨ ਰਿਟੇਲ ਹੈਲਥ ਅਤੇ ਮੋਟਰ ਬੀਮਾ ਸੈਗਮੈਂਟਾਂ ਵਿੱਚ ਮਜ਼ਬੂਤ ਮੰਗ ਰਿਹਾ ਹੈ।
ਕੀ ਹੋਇਆ?
ਭਾਰਤੀ ਨਾਨ-ਲਾਈਫ ਬੀਮਾ ਸੈਕਟਰ ਵਿੱਚ ਇੱਕ ਵੱਡਾ ਬਦਲਾਅ ਦੇਖਣ ਨੂੰ ਮਿਲ ਰਿਹਾ ਹੈ ਕਿਉਂਕਿ ਪ੍ਰਾਈਵੇਟ ਬੀਮਾ ਕੰਪਨੀਆਂ ਆਪਣਾ ਦਬਦਬਾ ਵਧਾ ਰਹੀਆਂ ਹਨ। ਮਈ 2024 ਤੱਕ, ਪ੍ਰਾਈਵੇਟ ਕੰਪਨੀਆਂ ਨੇ ਬਾਜ਼ਾਰ ਦਾ 70.9% ਹਿੱਸਾ ਹਾਸਲ ਕਰ ਲਿਆ, ਜੋ ਕਿ ਪਿਛਲੇ ਸਾਲ ਇਸੇ ਸਮੇਂ ਦੇ 66.6% ਤੋਂ ਕਾਫੀ ਜ਼ਿਆਦਾ ਹੈ। ਇਹ ਅੰਕੜੇ ਦਰਸਾਉਂਦੇ ਹਨ ਕਿ ਪ੍ਰਾਈਵੇਟ ਕੰਪਨੀਆਂ ਸਰਕਾਰੀ ਖੇਤਰ ਦੀਆਂ ਕੰਪਨੀਆਂ ਦੇ ਮੁਕਾਬਲੇ ਜ਼ਿਆਦਾ ਪ੍ਰੀਮੀਅਮ ਜਿੱਤ ਰਹੀਆਂ ਹਨ। ਇੰਡਸਟਰੀ ਵਿੱਚ ਖਾਸ ਤੌਰ 'ਤੇ ਹੈਲਥ ਅਤੇ ਮੋਟਰ ਬੀਮਾ ਵਿੱਚ ਵਾਧਾ ਹੋਇਆ ਹੈ, ਜੋ ਪ੍ਰੀਮੀਅਮ ਇਕੱਠਾ ਕਰਨ ਦੇ ਮੁੱਖ ਸਰੋਤ ਬਣੇ ਹੋਏ ਹਨ।
ਵਾਧੇ ਦੇ ਮੁੱਖ ਕਾਰਨ
ਇਸ ਵਾਧੇ ਨੂੰ ਮੁੱਖ ਤੌਰ 'ਤੇ ਰਿਟੇਲ ਹੈਲਥ ਬੀਮਾ ਸੈਗਮੈਂਟ ਤੋਂ ਸਮਰਥਨ ਮਿਲ ਰਿਹਾ ਹੈ, ਜਿੱਥੇ ਪ੍ਰੀਮੀਅਮ ਸਾਲ-ਦਰ-ਸਾਲ 13.7% ਵਧ ਕੇ ₹10,370 ਕਰੋੜ ਹੋ ਗਿਆ ਹੈ। ਸਟੈਂਡਅਲੋਨ ਹੈਲਥ ਬੀਮਾ ਕੰਪਨੀਆਂ ਸਭ ਤੋਂ ਤੇਜ਼ੀ ਨਾਲ ਵਧਣ ਵਾਲੀ ਸ਼੍ਰੇਣੀ ਵਜੋਂ ਉਭਰੀਆਂ ਹਨ, ਜਿਨ੍ਹਾਂ ਨੇ ਪ੍ਰੀਮੀਅਮਾਂ ਵਿੱਚ 31.7% ਦਾ ਵਾਧਾ ਦਰਜ ਕਰਦੇ ਹੋਏ ₹3,842 ਕਰੋੜ ਕਮਾਏ ਹਨ। ਇਹ ਵਾਧਾ ਸਮੁੱਚੀ ਇੰਡਸਟਰੀ ਦੀ ਰਫ਼ਤਾਰ ਤੋਂ ਕਾਫੀ ਜ਼ਿਆਦਾ ਹੈ। ਮੋਟਰ ਬੀਮਾ ਨੇ ਵੀ ਅਹਿਮ ਭੂਮਿਕਾ ਨਿਭਾਈ, ਜਿਸ ਵਿੱਚ ਪ੍ਰੀਮੀਅਮ 11.9% ਵਧ ਕੇ ₹8,424 ਕਰੋੜ ਹੋ ਗਏ। ਇਸ ਸੈਗਮੈਂਟ ਨੂੰ ਵਾਹਨਾਂ ਦੀ ਵਿਕਰੀ ਵਿੱਚ ਵਾਧਾ ਅਤੇ ਦੇਸ਼ ਭਰ ਵਿੱਚ ਬੀਮਾ ਪੈਨਟ੍ਰੇਸ਼ਨ ਵਿੱਚ ਲਗਾਤਾਰ ਵਾਧੇ ਦਾ ਫਾਇਦਾ ਹੋਇਆ ਹੈ।
ਸਰਕਾਰੀ ਖੇਤਰ ਦੀਆਂ ਕੰਪਨੀਆਂ 'ਤੇ ਦਬਾਅ ਕਿਉਂ?
ਜਦੋਂ ਕਿ ਪ੍ਰਾਈਵੇਟ ਬੀਮਾ ਕੰਪਨੀਆਂ ਨੇ ਆਪਣੀ ਪਕੜ ਮਜ਼ਬੂਤ ਕੀਤੀ, ਸਰਕਾਰੀ ਖੇਤਰ ਦੀਆਂ ਬੀਮਾ ਕੰਪਨੀਆਂ ਨੂੰ ਕਾਫੀ ਮੁਸ਼ਕਲਾਂ ਦਾ ਸਾਹਮਣਾ ਕਰਨਾ ਪਿਆ, ਜਿਨ੍ਹਾਂ ਦੇ ਪ੍ਰੀਮੀਅਮਾਂ ਵਿੱਚ 3.8% ਦੀ ਗਿਰਾਵਟ ਆ ਕੇ ₹7,033 ਕਰੋੜ ਰਹਿ ਗਏ। ਕਈ ਕਾਰਨ ਇਸ ਸੰਘਰਸ਼ ਵਿੱਚ ਯੋਗਦਾਨ ਪਾ ਰਹੇ ਹਨ। ਪਬਲਿਕ ਬੀਮਾ ਕੰਪਨੀਆਂ ਨੂੰ ਵਪਾਰਕ ਬੀਮਾ ਲਾਈਨਾਂ, ਜਿਵੇਂ ਕਿ ਫਾਇਰ ਬੀਮਾ, ਵਿੱਚ ਗਿਰਾਵਟ ਦੇਖਣ ਨੂੰ ਮਿਲ ਰਹੀ ਹੈ, ਜਿੱਥੇ ਪ੍ਰੀਮੀਅਮ ਪਿਛਲੇ ਸਾਲ ਦੇ ਮੁਕਾਬਲੇ 24.5% ਘੱਟ ਗਏ। ਇਹ ਸੈਗਮੈਂਟ ਭਾਰੀ ਮੁਕਾਬਲੇਬਾਜ਼ੀ ਅਤੇ ਵੱਡੇ ਕਾਰਪੋਰੇਟ ਗਾਹਕਾਂ ਤੋਂ ਪ੍ਰੀਮੀਅਮ ਯੋਗਦਾਨ ਵਿੱਚ ਕਮੀ ਤੋਂ ਪੀੜਤ ਹੈ। ਇਸ ਤੋਂ ਇਲਾਵਾ, ਮੌਸਮੀ ਕਾਰਕਾਂ ਅਤੇ ਸਰਕਾਰ ਦੁਆਰਾ ਚਲਾਏ ਜਾ ਰਹੇ ਬੀਮਾ ਸਕੀਮਾਂ ਵਿੱਚ ਬਦਲਾਅ ਨੇ ਫਸਲ ਬੀਮਾ ਵਰਗੇ ਸੈਗਮੈਂਟਾਂ 'ਤੇ ਹੋਰ ਦਬਾਅ ਪਾਇਆ ਹੈ।
ਜੋਖਮ ਅਤੇ ਮਾਰਜਿਨ ਚੁਣੌਤੀਆਂ
ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ (Investors) ਲਈ, ਬਾਜ਼ਾਰ ਹਿੱਸੇਦਾਰੀ ਹਾਸਲ ਕਰਨਾ ਕਾਰੋਬਾਰ ਦਾ ਸਿਰਫ਼ ਇੱਕ ਹਿੱਸਾ ਹੈ; ਮੁਨਾਫੇਬਖਸ਼ੀ ਦੂਜੀ ਹੈ। ਬੀਮਾ ਕਾਰੋਬਾਰ ਵਿੱਚ, ਸਭ ਤੋਂ ਮਹੱਤਵਪੂਰਨ ਮੈਟ੍ਰਿਕ 'ਲੌਸ ਰੇਸ਼ੋ' (Loss Ratio) ਹੈ, ਜੋ ਕਿ ਦਾਅਵਿਆਂ (Claims) ਵਜੋਂ ਦਿੱਤੇ ਗਏ ਪ੍ਰੀਮੀਅਮਾਂ ਦਾ ਪ੍ਰਤੀਸ਼ਤ ਹੈ। ਹੈਲਥ ਬੀਮਾ ਵਿੱਚ ਉੱਚ ਵਿਕਾਸ ਟਾਪ-ਲਾਈਨ ਆਮਦਨ ਲਈ ਸਕਾਰਾਤਮਕ ਹੈ, ਪਰ ਇਹ ਉੱਚ ਦਾਅਵਿਆਂ ਦਾ ਜੋਖਮ ਵੀ ਲਿਆਉਂਦਾ ਹੈ। ਜੇਕਰ ਹੈਲਥ ਬੀਮਾ ਕੰਪਨੀਆਂ ਆਪਣੇ ਉਤਪਾਦਾਂ ਦੀ ਸਹੀ ਕੀਮਤ ਨਿਰਧਾਰਤ ਨਹੀਂ ਕਰ ਸਕਦੀਆਂ ਜਾਂ ਜੇਕਰ ਮੈਡੀਕਲ ਮਹਿੰਗਾਈ ਉਮੀਦ ਤੋਂ ਵੱਧ ਤੇਜ਼ੀ ਨਾਲ ਵਧਦੀ ਹੈ, ਤਾਂ ਮੁਨਾਫਾ ਮਾਰਜਿਨ 'ਤੇ ਦਬਾਅ ਆ ਸਕਦਾ ਹੈ। ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ ਉਨ੍ਹਾਂ ਕੰਪਨੀਆਂ ਵਿੱਚ ਅੰਤਰ ਕਰਨਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ ਜੋ ਹਮਲਾਵਰ ਕੀਮਤ ਨਿਰਧਾਰਨ ਰਾਹੀਂ ਹਿੱਸੇਦਾਰੀ ਹਾਸਲ ਕਰ ਰਹੀਆਂ ਹਨ ਅਤੇ ਉਨ੍ਹਾਂ ਕੰਪਨੀਆਂ ਵਿੱਚ ਜੋ ਅੰਡਰਰਾਈਟਿੰਗ ਵਿੱਚ ਅਨੁਸ਼ਾਸਨ ਬਣਾਈ ਰੱਖ ਰਹੀਆਂ ਹਨ।
ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ ਕੀ ਟਰੈਕ ਕਰਨਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ?
ਪ੍ਰਾਈਵੇਟ ਅਤੇ ਸਰਕਾਰੀ ਖੇਤਰ ਦੇ ਪ੍ਰਦਰਸ਼ਨ ਵਿਚਲਾ ਪਾੜਾ ਵਧ ਰਿਹਾ ਹੈ, ਜਿਸ ਨਾਲ ਇਹ ਮਹੱਤਵਪੂਰਨ ਹੋ ਜਾਂਦਾ ਹੈ ਕਿ ਹਰੇਕ ਬੀਮਾ ਕੰਪਨੀ ਆਪਣੇ ਜੋਖਮ ਅਤੇ ਮੁਨਾਫੇਬਖਸ਼ੀ ਦਾ ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਕਿਵੇਂ ਕਰਦੀ ਹੈ। ਅੱਗੇ ਵਧਦੇ ਹੋਏ, ਮੁੱਖ ਟਰੈਕ ਕਰਨ ਵਾਲੀਆਂ ਚੀਜ਼ਾਂ ਵਿੱਚ ਪ੍ਰਮੁੱਖ ਬੀਮਾ ਕੰਪਨੀਆਂ ਦੇ ਲੌਸ ਰੇਸ਼ੋ, ਇੱਕ ਮੁਕਾਬਲੇਬਾਜ਼ੀ ਬਾਜ਼ਾਰ ਵਿੱਚ ਕੀਮਤ ਅਨੁਸ਼ਾਸਨ ਬਣਾਈ ਰੱਖਣ ਦੀ ਉਨ੍ਹਾਂ ਦੀ ਯੋਗਤਾ, ਅਤੇ ਵਿਕਸਤ ਹੋ ਰਹੇ IRDAI ਨਿਯਮਾਂ ਦਾ ਪ੍ਰਭਾਵ ਸ਼ਾਮਲ ਹੋਵੇਗਾ। ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ ਇਹ ਵੀ ਦੇਖਣਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ ਕਿ ਕੀ ਸਰਕਾਰੀ ਖੇਤਰ ਦੀਆਂ ਕੰਪਨੀਆਂ ਡਿਜੀਟਲ ਪਰਿਵਰਤਨ ਅਤੇ ਨਵੇਂ ਉਤਪਾਦਾਂ ਦੀ ਲਾਂਚ ਰਾਹੀਂ ਗੁਆਚੀ ਜ਼ਮੀਨ ਮੁੜ ਪ੍ਰਾਪਤ ਕਰ ਸਕਦੀਆਂ ਹਨ ਜਾਂ ਕੀ ਪ੍ਰਾਈਵੇਟ ਕੰਪਨੀਆਂ ਵੱਲ ਬਾਜ਼ਾਰ ਹਿੱਸੇਦਾਰੀ ਦੇ ਤਬਦੀਲੀ ਦਾ ਰੁਝਾਨ ਜਾਰੀ ਰਹਿੰਦਾ ਹੈ।