Whalesbook
ਭਾਰਤ ਦੇ ਹਾਈ-ਨੈੱਟ-ਵਰਥ ਵਿਅਕਤੀਆਂ (HNIs) ਦੀ ਵਿੱਤੀ ਯੋਜਨਾ (Financial Planning) ਵਿੱਚ ਇੱਕ ਵੱਡਾ ਬਦਲਾਅ ਦੇਖਣ ਨੂੰ ਮਿਲ ਰਿਹਾ ਹੈ। Term Life Insurance, ਜੋ ਕਦੇ ਸਿਰਫ਼ ਟੈਕਸ ਬਚਾਉਣ ਦਾ ਇੱਕ ਸਾਧਨ ਮੰਨਿਆ ਜਾਂਦਾ ਸੀ, ਹੁਣ wealth management ਦਾ ਇੱਕ ਬੁਨਿਆਦੀ ਹਿੱਸਾ ਬਣ ਗਿਆ ਹੈ। Policybazaar ਦੇ ਅੰਕੜੇ ਦੱਸਦੇ ਹਨ ਕਿ ਪਿਛਲੇ ਦੋ ਸਾਲਾਂ ਵਿੱਚ HNIs ਲਈ Term Insurance ਸੈਗਮੈਂਟ ਦੁੱਗਣਾ ਹੋ ਗਿਆ ਹੈ, ਜੋ ਕਿ ਆਮ Term Insurance ਮਾਰਕੀਟ ਨਾਲੋਂ ਕਾਫ਼ੀ ਤੇਜ਼ ਰਫਤਾਰ ਨਾਲ ਵਧ ਰਿਹਾ ਹੈ। ਪਿਛਲੇ ਪੰਜ ਸਾਲਾਂ ਵਿੱਚ ਇਸ ਵਿੱਚ 200% ਤੋਂ ਵੱਧ ਦਾ ਵਾਧਾ ਹੋਇਆ ਹੈ। ਇਹ ਸਿਰਫ਼ ਵੱਧ ਕਵਰੇਜ ਹੀ ਨਹੀਂ, ਸਗੋਂ ਇਹ ਦਰਸਾਉਂਦਾ ਹੈ ਕਿ ਅਮੀਰ ਭਾਰਤੀ ਆਪਣੀ ਲੰਬੀ ਮਿਆਦ ਦੀ ਵਿੱਤੀ ਯੋਜਨਾ ਵਿੱਚ ਸੁਰੱਖਿਆ (Protection) ਨੂੰ ਕਿਵੇਂ ਸ਼ਾਮਲ ਕਰ ਰਹੇ ਹਨ।
ਮੰਗ ਵਿੱਚ ਇਹ ਵਾਧਾ ਭਾਰਤ ਦੇ ਅਮੀਰਾਂ ਵਿੱਚ ਵਿੱਤੀ ਸਿੱਖਿਆ (Financial Literacy) ਦੇ ਵਧਣ ਵੱਲ ਇਸ਼ਾਰਾ ਕਰਦਾ ਹੈ। Term Insurance, ਜੋ ਪਹਿਲਾਂ ਸਿਰਫ਼ ਇੱਕ ਸਾਲਾਨਾ ਟੈਕਸ ਬਚਾਉਣ ਦੀ ਕਸਰਤ ਵਜੋਂ ਦੇਖਿਆ ਜਾਂਦਾ ਸੀ, ਹੁਣ ਵਿਆਪਕ ਵਿੱਤੀ ਯੋਜਨਾ ਦਾ ਪਹਿਲਾ ਕਦਮ ਬਣ ਗਿਆ ਹੈ। ਇਸ ਪਿੱਛੇ ਲੋਕਾਂ ਦੀ ਕਮਾਈ ਗੁਆਚਣ (Income Replacement) ਦੀਆਂ ਲੋੜਾਂ, ਜੀਵਨ-ਸ਼ੈਲੀ ਨਾਲ ਜੁੜੀਆਂ ਜ਼ਿੰਮੇਵਾਰੀਆਂ ਅਤੇ ਪੀੜ੍ਹੀ ਦਰ ਪੀੜ੍ਹੀ ਦੌਲਤ ਨੂੰ ਬਰਕਰਾਰ ਰੱਖਣ ਦੀ ਇੱਛਾ ਬਾਰੇ ਵੱਧ ਰਹੀ ਜਾਗਰੂਕਤਾ ਹੈ। HNIs ਲਈ ਔਸਤਨ ਬੀਮਾ ਕਵਰੇਜ ਹੁਣ ₹2 ਕਰੋੜ ਹੈ, ਜੋ ਕਿ ਆਮ ਵਿਅਕਤੀ (non-HNIs) ਲਈ ₹1 ਕਰੋੜ ਤੋਂ ਕਾਫ਼ੀ ਜ਼ਿਆਦਾ ਹੈ। ਇੱਥੇ ਇਹ ਵੀ ਧਿਆਨ ਦੇਣ ਯੋਗ ਹੈ ਕਿ 5% ਅਮੀਰ ਖਰੀਦਦਾਰ ₹5 ਕਰੋੜ ਤੋਂ ਵੱਧ ਪਾਲਿਸੀਆਂ ਲੈ ਰਹੇ ਹਨ। ਇਹ ਲੰਬੀ ਮਿਆਦ ਦੀ ਵਿੱਤੀ ਸੁਰੱਖਿਆ ਅਤੇ ਜੋਖ਼ਮ ਪ੍ਰਬੰਧਨ (Risk Mitigation) ਦੀ ਵਧੇਰੇ ਸੂਝ-ਬੂਝ ਨੂੰ ਦਰਸਾਉਂਦਾ ਹੈ।
ਇਸ ਰੁਝਾਨ ਨੂੰ ਨੌਜਵਾਨ ਅਮੀਰ ਵਿਅਕਤੀ ਅਗਵਾਈ ਦੇ ਰਹੇ ਹਨ। ਲਗਭਗ 57% HNI ਖਰੀਦਦਾਰ 30-39 ਸਾਲ ਦੀ ਉਮਰ ਦੇ ਵਿੱਚ ਆਉਂਦੇ ਹਨ, ਜੋ ਕਿ ਉਨ੍ਹਾਂ ਦੇ ਕਮਾਈ ਕਰਨ ਦੇ ਸਿਖਰਲੇ ਸਾਲਾਂ (peak earning years) ਨਾਲ ਸੁਰੱਖਿਆ ਯੋਜਨਾ ਨੂੰ ਜੋੜਦੇ ਹਨ। 30-34 ਸਾਲ ਦੇ ਖਰੀਦਦਾਰ 30.2% ਅਤੇ 35-39 ਸਾਲ ਦੇ 26.8% ਹਨ। ਇਹ ਇੱਕ ਸਪੱਸ਼ਟ ਰਣਨੀਤੀ ਦਰਸਾਉਂਦਾ ਹੈ ਕਿ ਲੋਕ ਜਲਦੀ ਹੀ ਆਪਣੇ ਵਿੱਤੀ ਭਵਿੱਖ ਨੂੰ ਸੁਰੱਖਿਅਤ ਕਰਨਾ ਚਾਹੁੰਦੇ ਹਨ। ₹3 ਕਰੋੜ ਦੇ ਕਵਰੇਜ ਵਾਲੀਆਂ ਪਾਲਿਸੀਆਂ ਦੀ ਵਿਕਰੀ ਵਿੱਚ ਸਾਲ-ਦਰ-ਸਾਲ (Year-on-Year) 45% ਦਾ ਵਾਧਾ ਦੇਖਿਆ ਗਿਆ ਹੈ। ਇਹ ਵੱਧਦੀ ਆਮਦਨ ਅਤੇ ਮੋਰਟਗੇਜ (mortgages) ਅਤੇ ਪਰਿਵਾਰ ਯੋਜਨਾ (family planning) ਵਰਗੇ ਵੱਡੇ ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਦੇ ਵਿੱਤੀ ਬੋਝਾਂ ਨਾਲ ਸੁਰੱਖਿਆ ਦੇ ਪੱਧਰ ਨੂੰ ਮੇਲਣ ਦੀ ਕੋਸ਼ਿਸ਼ ਹੈ। ਵਿਆਹ ਹੁਣ ਬੱਚੇ ਹੋਣ (childbirth) ਦੀ ਥਾਂ 'ਤੇ Term Insurance ਖਰੀਦਣ ਦਾ ਮੁੱਖ ਕਾਰਨ ਬਣ ਗਿਆ ਹੈ, ਜੋ ਜੋੜਿਆਂ ਵਿੱਚ ਸਾਂਝੀ ਜ਼ਿੰਮੇਵਾਰੀ (joint liability) ਦੇ ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਅਤੇ ਜਲਦੀ ਜਾਇਦਾਦ ਵਿਵਸਥਾ (estate alignment) ਲਈ ਵਧੇਰੇ ਸੰਗਠਿਤ ਪਹੁੰਚ ਨੂੰ ਦਰਸਾਉਂਦਾ ਹੈ।
ਪੇਸ਼ੇਵਰ ਤੌਰ 'ਤੇ, CXOs ਅਤੇ ਸੀਨੀਅਰ ਕਾਰਪੋਰੇਟ ਅਧਿਕਾਰੀ ਮੰਗ ਵਿੱਚ ਸਭ ਤੋਂ ਅੱਗੇ ਹਨ, ਜੋ 25-30% ਖਰੀਦਾਂ ਦਾ ਹਿੱਸਾ ਹਨ। ਇਸ ਤੋਂ ਬਾਅਦ ਡਾਕਟਰ, ਵਕੀਲ ਅਤੇ ਹੋਰ ਮਾਹਰ (20-25%), ਕਾਰੋਬਾਰੀ ਮਾਲਕ (20-25%) ਅਤੇ ਸਟਾਰਟਅੱਪ ਸੰਸਥਾਪਕ ਅਤੇ ਟੈਕ ਉੱਦਮੀ (15-20%) ਆਉਂਦੇ ਹਨ। ਇਹ ਸਾਰੇ ਉੱਚ-ਆਮਦਨ ਵਾਲੇ ਪੇਸ਼ਿਆਂ ਵਿੱਚ ਇਸ ਵਿਆਪਕ ਮੰਗ ਨੂੰ ਦਰਸਾਉਂਦਾ ਹੈ ਕਿ ਬੀਮੇ ਨੂੰ ਇੱਕ ਮਹੱਤਵਪੂਰਨ ਵਿੱਤੀ ਸਾਧਨ ਵਜੋਂ ਪਛਾਣਿਆ ਜਾ ਰਿਹਾ ਹੈ। ਭੂਗੋਲਿਕ ਤੌਰ 'ਤੇ, ਟੈਕਨਾਲੋਜੀ ਹੱਬ ਸਭ ਤੋਂ ਅੱਗੇ ਹਨ, ਜਿਸ ਵਿੱਚ ਬੈਂਗਲੁਰੂ 16% ਮੰਗ ਨਾਲ ਅਗਵਾਈ ਕਰ ਰਿਹਾ ਹੈ, ਉਸ ਤੋਂ ਬਾਅਦ ਹੈਦਰਾਬਾਦ (9%), ਪੁਣੇ (7%) ਅਤੇ ਮੁੰਬਈ (7%) ਹਨ। ਦੱਖਣੀ ਬਾਜ਼ਾਰਾਂ ਦਾ ਸਮੁੱਚਾ ਯੋਗਦਾਨ ਲਗਭਗ ਇੱਕ ਚੌਥਾਈ ਹੈ, ਜੋ ਕਿ ਨਵੀਂ-ਅਰਥਵਿਵਸਥਾ (new-economy) ਦੀ ਆਮਦਨ ਸਮੂਹਾਂ ਅਤੇ ਉੱਨਤ ਸੁਰੱਖਿਆ ਪ੍ਰਵੇਸ਼ (protection penetration) ਵਿਚਕਾਰ ਸਬੰਧ ਨੂੰ ਦਰਸਾਉਂਦਾ ਹੈ। salaried HNIs ਆਪਣੇ ਆਪ ਕਮਾਉਣ ਵਾਲੇ ਵਿਅਕਤੀਆਂ (₹1.6 ਕਰੋੜ) ਦੇ ਮੁਕਾਬਲੇ ਔਸਤਨ ਵੱਧ ਕਵਰ (₹2 ਕਰੋੜ) ਦੀ ਚੋਣ ਕਰਦੇ ਹਨ, ਜੋ ਕਿ ਨਿਯਮਤ ਆਮਦਨ ਪ੍ਰਵਾਹ (predictable income streams) ਅਤੇ ਆਮਦਨ ਬਦਲਣ (income replacement planning) ਦੀ ਯੋਜਨਾ ਦੀ ਮਾਤਰਾ ਨਾਲ ਸਿੱਧਾ ਸਬੰਧ ਦਰਸਾਉਂਦਾ ਹੈ।
ਇਹ ਵਧਦਾ HNI Term Insurance ਸੈਗਮੈਂਟ ਭਾਰਤੀ ਬੀਮਾ ਬਾਜ਼ਾਰ ਦੇ ਵਿਆਪਕ ਵਿਕਾਸ ਦੇ ਅੰਦਰ ਕੰਮ ਕਰ ਰਿਹਾ ਹੈ, ਜਿਸ ਦੇ 2026-2030 ਦੌਰਾਨ ਸਾਲਾਨਾ 6.9% ਦੀ ਦਰ ਨਾਲ ਵਧਣ ਦੀ ਉਮੀਦ ਹੈ। LIC, HDFC Life, ਅਤੇ ICICI Prudential Life ਵਰਗੇ ਮੁੱਖ ਜੀਵਨ ਬੀਮਾ ਕੰਪਨੀਆਂ ਮਾਰਕੀਟ ਵਿੱਚ ਪਹਿਲਾਂ ਹੀ 85% ਤੋਂ ਵੱਧ ਪ੍ਰੀਮੀਅਮ ਹਿੱਸਾ ਰੱਖਦੀਆਂ ਹਨ। Policybazaar ਦਾ ਡਿਜੀਟਲ ਪਲੇਟਫਾਰਮ 93% ਹਿੱਸੇਦਾਰੀ ਰੱਖਦਾ ਹੈ, ਪਰ ਇਸਦਾ ਉੱਚ P/E ਰੇਟਿੰਗ (118.3x) ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਦੀਆਂ ਉੱਚ ਉਮੀਦਾਂ ਨੂੰ ਦਰਸਾਉਂਦਾ ਹੈ। ਹਾਲਾਂਕਿ, ਆਰਥਿਕ ਗਿਰਾਵਟ (economic downturn) ਜਾਂ ਆਮਦਨ ਵਿੱਚ ਰੁਕਾਵਟ ਆਉਣ 'ਤੇ ਪਾਲਿਸੀਧਾਰਕਾਂ ਨੂੰ ਪ੍ਰੀਮੀਅਮ ਭਰਨ ਵਿੱਚ ਮੁਸ਼ਕਲ ਆ ਸਕਦੀ ਹੈ, ਜਿਸ ਨਾਲ ਪਾਲਿਸੀਆਂ ਲੈਪਸ (policy lapses) ਹੋ ਸਕਦੀਆਂ ਹਨ। ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ ਇਹ ਵੀ ਧਿਆਨ ਦੇਣਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ ਕਿ ਭਾਰਤ ਦਾ ਬੀਮਾ ਬਾਜ਼ਾਰ ਅਜੇ ਵੀ ਘੱਟ ਪ੍ਰਵੇਸ਼ ਦਰ (low penetration rates) ਅਤੇ ਸਿਰਫ਼ ਟੈਕਸ ਲਾਭਾਂ ਤੋਂ ਅੱਗੇ ਲੋਕਾਂ ਨੂੰ ਸਿੱਖਿਆ ਦੇਣ ਦੀ ਲੋੜ ਦਾ ਸਾਹਮਣਾ ਕਰ ਰਿਹਾ ਹੈ। ਭਵਿੱਖ ਵਿੱਚ, ਭਾਰਤੀ ਜੀਵਨ ਬੀਮਾ ਖੇਤਰ ਦੇ ਅਗਲੇ ਤਿੰਨ ਤੋਂ ਪੰਜ ਸਾਲਾਂ ਵਿੱਚ 10%-12% ਦੀ ਦਰ ਨਾਲ ਵਧਣ ਦੀ ਉਮੀਦ ਹੈ, ਜਿਸ ਵਿੱਚ ਸਰਕਾਰੀ ਪਹਿਲਕਦਮੀਆਂ ਜਿਵੇਂ ਕਿ Bima Sugam ਵੀ ਯੋਗਦਾਨ ਪਾਉਣਗੀਆਂ।