ਬੈਂਗਲੁਰੂ ਕ੍ਰਿਪਟੋ ਫਰਮਾਂ 'ਤੇ ED ਦਾ ਸ਼ਿਕੰਜਾ: ₹2,500 ਕਰੋੜ ਦੇ FEMA ਮਾਮਲੇ 'ਚ ਛਾਪੇਮਾਰੀ

ਐਨਫੋਰਸਮੈਂਟ ਡਾਇਰੈਕਟੋਰੇਟ (ED) ਨੇ ਬੈਂਗਲੁਰੂ ਦੀਆਂ ਕ੍ਰਿਪਟੋ ਪਲੇਟਫਾਰਮਾਂ 'ਤੇ ਕਥਿਤ ਤੌਰ 'ਤੇ ₹2,500 ਕਰੋੜ ਤੋਂ ਵੱਧ ਦੇ ਅਣ-ਅਧਿਕਾਰਤ ਵਿਦੇਸ਼ੀ ਪੈਸੇ ਦੇ ਟ੍ਰਾਂਸਫਰ ਦੇ ਮਾਮਲੇ 'ਚ ਕਈ ਥਾਵਾਂ 'ਤੇ ਤਲਾਸ਼ੀ ਲਈ ਹੈ। ਇਸ ਨਾਲ ਵਿਦੇਸ਼ੀ ਮੁਦਰਾ ਕਾਨੂੰਨਾਂ ਦੀ ਪਾਲਣਾ ਨੂੰ ਲੈ ਕੇ ਚਿੰਤਾਵਾਂ ਵੱਧ ਗਈਆਂ ਹਨ।

ਕੀ ਹੋਇਆ?

ਐਨਫੋਰਸਮੈਂਟ ਡਾਇਰੈਕਟੋਰੇਟ (ED) ਨੇ ਕ੍ਰਿਪਟੋਕਰੰਸੀ ਸੈਕਟਰ ਦੀ ਜਾਂਚ ਦੇ ਹਿੱਸੇ ਵਜੋਂ ਬੈਂਗਲੁਰੂ ਵਿੱਚ ਛੇ ਥਾਵਾਂ 'ਤੇ ਤਲਾਸ਼ੀ ਲਈ ਹੈ। ਰੈਗੂਲੇਟਰੀ ਬਾਡੀ ਇਸ ਦੋਸ਼ ਦੀ ਜਾਂਚ ਕਰ ਰਹੀ ਹੈ ਕਿ ਕਈ ਪਲੇਟਫਾਰਮਾਂ ਨੇ ₹2,500 ਕਰੋੜ ਤੋਂ ਵੱਧ ਦੇ ਅਣ-ਅਧਿਕਾਰਤ ਕ੍ਰਾਸ-ਬਾਰਡਰ ਪੈਸੇ ਦੇ ਟ੍ਰਾਂਸਫਰ ਦੀ ਸਹੂਲਤ ਦਿੱਤੀ। ਇਹ ਜਾਂਚ ਫੋਰਨ ਐਕਸਚੇਂਜ ਮੈਨੇਜਮੈਂਟ ਐਕਟ (FEMA) ਦੇ ਸੰਭਾਵੀ ਉਲੰਘਣਾਵਾਂ 'ਤੇ ਕੇਂਦ੍ਰਿਤ ਹੈ। ਇਸ ਕਾਰਵਾਈ ਵਿੱਚ ਨਿਸ਼ਾਨਾ ਬਣਾਈਆਂ ਗਈਆਂ ਕੰਪਨੀਆਂ ਵਿੱਚ Transak Technology India Pvt. Ltd., Carretx Technologies Pvt. Ltd., Mokshagna Technologies Pvt. Ltd., Buyhatke Internet Pvt. Ltd., ਅਤੇ Abhibha Technologies Pvt. Ltd. ਸ਼ਾਮਲ ਹਨ। ਇਹ ਕੰਪਨੀਆਂ Transak, Carret, ਅਤੇ Onramp.money ਸਮੇਤ ਕਈ ਮਸ਼ਹੂਰ ਕ੍ਰਿਪਟੋ ਪਲੇਟਫਾਰਮ ਚਲਾਉਂਦੀਆਂ ਹਨ।

ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਲਈ ਇਹ ਕਿਉਂ ਮਹੱਤਵਪੂਰਨ ਹੈ?

ਫਿਨਟੈਕ ਅਤੇ ਡਿਜੀਟਲ ਸੰਪਤੀ ਉਦਯੋਗ ਲਈ, ਇਹ ਘਟਨਾ ਇਸ ਗੱਲ ਨੂੰ ਉਜਾਗਰ ਕਰਦੀ ਹੈ ਕਿ ਕ੍ਰਿਪਟੋ ਪਲੇਟਫਾਰਮ ਵਿਦੇਸ਼ੀ ਲੈਣ-ਦੇਣ ਨੂੰ ਕਿਵੇਂ ਪ੍ਰਬੰਧਿਤ ਕਰਦੇ ਹਨ, ਇਸ 'ਤੇ ਰੈਗੂਲੇਟਰੀ ਫੋਕਸ ਤੇਜ਼ੀ ਨਾਲ ਵਧ ਰਿਹਾ ਹੈ। ਇਹ ਫਰਮਾਂ 'ਆਨ-ਰੈਂਪ' (on-ramp) ਅਤੇ 'ਆਫ-ਰੈਂਪ' (off-ramp) ਸੇਵਾਵਾਂ ਪ੍ਰਦਾਨ ਕਰਦੀਆਂ ਹਨ, ਜੋ ਉਪਭੋਗਤਾਵਾਂ ਨੂੰ ਭਾਰਤੀ ਰੁਪਏ ਨੂੰ ਵਰਚੁਅਲ ਡਿਜੀਟਲ ਸੰਪਤੀਆਂ - ਜਿਵੇਂ ਕਿ ਸਟੇਬਲਕੋਇਨ - ਵਿੱਚ ਬਦਲਣ ਦੀ ਇਜਾਜ਼ਤ ਦਿੰਦੀਆਂ ਹਨ। ED ਸਮੇਤ ਰੈਗੂਲੇਟਰ ਇਹ ਜਾਂਚ ਕਰ ਰਹੇ ਹਨ ਕਿ ਕੀ ਇਹ ਫਰਮਾਂ ਰਿਜ਼ਰਵ ਬੈਂਕ ਆਫ ਇੰਡੀਆ (RBI) ਦੇ ਲਾਜ਼ਮੀ ਪ੍ਰੋਟੋਕਾਲਾਂ ਨੂੰ ਬਾਈਪਾਸ ਕਰਕੇ ਗੈਰ-ਕਾਨੂੰਨੀ ਪੇਮੈਂਟ ਗੇਟਵੇ ਵਜੋਂ ਕੰਮ ਕਰ ਰਹੀਆਂ ਹਨ। FEMA ਦੇ ਤਹਿਤ, ਭਾਰਤ ਤੋਂ ਬਾਹਰ ਪੈਸੇ ਭੇਜਣ ਦੀ ਸਹੂਲਤ ਦੇਣ ਵਾਲੀ ਕਿਸੇ ਵੀ ਸੰਸਥਾ ਨੂੰ ਸਖਤ ਦਿਸ਼ਾ-ਨਿਰਦੇਸ਼ਾਂ ਦੀ ਪਾਲਣਾ ਕਰਨੀ ਪੈਂਦੀ ਹੈ, ਜਿਸ ਵਿੱਚ ਖਾਸ ਉਦੇਸ਼ ਕੋਡ (specific purpose codes) ਦੀ ਵਰਤੋਂ ਅਤੇ ਫਾਰਨ ਇਨਵਾਰਡ ਰਿਮਿਟੈਂਸ ਸਰਟੀਫਿਕੇਟ (Foreign Inward Remittance Certificates) ਜਾਰੀ ਕਰਨਾ ਸ਼ਾਮਲ ਹੈ। ਇਨ੍ਹਾਂ ਨਿਯਮਾਂ ਨੂੰ ਕਥਿਤ ਤੌਰ 'ਤੇ ਬਾਈਪਾਸ ਕਰਕੇ, ਪਲੇਟਫਾਰਮਾਂ 'ਤੇ ਵਿਦੇਸ਼ੀ ਮੁਦਰਾ ਦੇ ਬਾਹਰ ਜਾਣ ਨੂੰ ਨਿਯੰਤਰਿਤ ਕਰਨ ਦੇ ਇਰਾਦੇ ਨਾਲ ਬਣੇ ਰੈਗੂਲੇਟਰੀ ਫਰੇਮਵਰਕ ਤੋਂ ਬਾਹਰ ਕੰਮ ਕਰਨ ਦਾ ਦੋਸ਼ ਹੈ।

ਬਿਜ਼ਨਸ ਮਾਡਲ ਅਤੇ ਰੈਗੂਲੇਟਰੀ ਰਿਸਕ

ਇਨ੍ਹਾਂ ਕੰਪਨੀਆਂ ਲਈ ਮੁੱਖ ਮੁੱਦਾ ਵਿਦੇਸ਼ੀ ਮੁਦਰਾ ਦੇ ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਲਈ ਕੰਪਲਾਇੰਸ ਦੀਆਂ ਜ਼ਰੂਰਤਾਂ ਦੀ ਸੰਭਾਵੀ ਉਲੰਘਣਾ ਹੈ। ED ਨੇ ਦੋਸ਼ ਲਾਇਆ ਹੈ ਕਿ ਇਨ੍ਹਾਂ ਪਲੇਟਫਾਰਮਾਂ ਨੇ ਫੰਡ ਭੇਜਣ ਲਈ ਟੈਕਸ ਹੈਵਨ (tax havens) ਵਿੱਚ ਸਥਿਤ ਸ਼ੈੱਲ ਕੰਪਨੀਆਂ (shell entities) ਅਤੇ ਆਫਸ਼ੋਰ ਕ੍ਰਿਪਟੋ ਐਕਸਚੇਂਜਾਂ ਦੀ ਵਰਤੋਂ ਕੀਤੀ। ਇਹ ਸਮਾਨ ਸਟਾਰਟਅੱਪ ਦੇ ਬਿਜ਼ਨਸ ਮਾਡਲਾਂ ਲਈ ਇੱਕ ਮਹੱਤਵਪੂਰਨ ਜੋਖਮ ਪੈਦਾ ਕਰਦਾ ਹੈ। ਜਦੋਂ ਕੋਈ ਰੈਗੂਲੇਟਰ ਇਨ੍ਹਾਂ ਗਤੀਵਿਧੀਆਂ ਨੂੰ FEMA ਉਲੰਘਣਾ ਵਜੋਂ ਫਲੈਗ ਕਰਦਾ ਹੈ, ਤਾਂ ਇਸ ਦੇ ਗੰਭੀਰ ਨਤੀਜੇ ਹੋ ਸਕਦੇ ਹਨ, ਜਿਸ ਵਿੱਚ ਭਾਰੀ ਜੁਰਮਾਨੇ ਅਤੇ ਕਾਰਜਸ਼ੀਲ ਬੈਂਕ ਖਾਤਿਆਂ ਨੂੰ ਫ੍ਰੀਜ਼ ਕਰਨਾ ਸ਼ਾਮਲ ਹੈ। ਇਸ ਖਾਸ ਮਾਮਲੇ ਵਿੱਚ, ED ਨੇ ਕੁਝ ਨਿਸ਼ਾਨਾ ਬਣਾਈਆਂ ਗਈਆਂ ਸੰਸਥਾਵਾਂ ਨਾਲ ਜੁੜੇ ਬੈਂਕ ਖਾਤਿਆਂ 'ਤੇ ਪਹਿਲਾਂ ਹੀ ਰੋਕ ਲਗਾ ਦਿੱਤੀ ਹੈ, ਜਿਸ ਨਾਲ ਲਗਭਗ ₹6 ਕਰੋੜ ਦੀ ਰਕਮ ਫ੍ਰੀਜ਼ ਹੋ ਗਈ ਹੈ। ਇਹ ਤੁਰੰਤ ਕਾਰਜਸ਼ੀਲ ਦਬਾਅ ਪੈਦਾ ਕਰਦਾ ਹੈ, ਕਿਉਂਕਿ ਇਹ ਕੰਪਨੀ ਦੀਆਂ ਟ੍ਰਾਂਜੈਕਸ਼ਨਾਂ ਨੂੰ ਪ੍ਰੋਸੈਸ ਕਰਨ ਅਤੇ ਖਰਚੇ ਅਦਾ ਕਰਨ ਦੀ ਸਮਰੱਥਾ ਨੂੰ ਰੋਕਦਾ ਹੈ।

ਨਿਵੇਸ਼ਕ ਇਸਨੂੰ ਕਿਵੇਂ ਦੇਖ ਸਕਦੇ ਹਨ?

ਡਿਜੀਟਲ ਸੰਪਤੀ ਅਤੇ ਫਿਨਟੈਕ ਸੈਕਟਰ 'ਤੇ ਨਜ਼ਰ ਰੱਖਣ ਵਾਲੇ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ ਇਹ ਸਮਝਣਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ ਕਿ ਰੈਗੂਲੇਟਰੀ ਮਾਹੌਲ ਕੱਸਿਆ ਜਾ ਰਿਹਾ ਹੈ। ਹੁਣ ਇਹ ਸਿਰਫ ਕ੍ਰਿਪਟੋ ਰੱਖਣ ਦੀ ਕਾਨੂੰਨੀਤਾ ਬਾਰੇ ਨਹੀਂ ਹੈ, ਬਲਕਿ ਇਹ ਵੀ ਹੈ ਕਿ ਪਲੇਟਫਾਰਮ ਦੇਸ਼ ਵਿੱਚ ਅਤੇ ਬਾਹਰ ਪੈਸੇ ਦੇ ਪ੍ਰਵਾਹ ਨੂੰ ਕਿਵੇਂ ਸੰਭਾਲਦੇ ਹਨ। ਕੋਈ ਵੀ ਕੰਪਨੀ ਜੋ ਕ੍ਰਿਪਟੋ ਅਤੇ ਰਵਾਇਤੀ ਵਿੱਤ ਦੇ ਚੌਰਾਹੇ 'ਤੇ ਕੰਮ ਕਰਦੀ ਹੈ, ਉਸਨੂੰ ਇਹ ਯਕੀਨੀ ਬਣਾਉਣਾ ਹੋਵੇਗਾ ਕਿ ਉਹ ਬੈਂਕ ਜਾਂ ਲਾਇਸੰਸਸ਼ੁਦਾ ਪੇਮੈਂਟ ਗੇਟਵੇ ਦੇ ਸਮਾਨ ਸਖਤ ਕੰਪਲਾਇੰਸ ਮਾਪਦੰਡਾਂ ਦੀ ਪਾਲਣਾ ਕਰੇ। ਸਮਾਨ ਪ੍ਰਾਈਵੇਟ ਫਿਨਟੈਕ ਉੱਦਮਾਂ ਵਿੱਚ ਸ਼ੇਅਰਧਾਰਕਾਂ ਜਾਂ ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਲਈ ਜੋਖਮ ਇਹ ਹੈ ਕਿ ਰੈਗੂਲੇਟਰੀ ਗੈਰ-ਪਾਲਣਾ ਅਚਾਨਕ ਬੰਦ ਹੋਣ, ਲਾਇਸੈਂਸ ਗੁਆਉਣ, ਜਾਂ ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਦੀਆਂ ਕਾਨੂੰਨੀ ਲੜਾਈਆਂ ਦਾ ਕਾਰਨ ਬਣ ਸਕਦੀ ਹੈ ਜੋ ਸਰੋਤਾਂ ਨੂੰ ਖਤਮ ਕਰ ਦਿੰਦੀਆਂ ਹਨ।

ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ ਅੱਗੇ ਕੀ ਦੇਖਣਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ?

ਬਾਜ਼ਾਰ ਲਈ ਮੁੱਖ ਫੋਕਸ ਚੱਲ ਰਹੀ ਜਾਂਚ ਦਾ ਨਤੀਜਾ ਹੋਵੇਗਾ। ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਅਤੇ ਹਿੱਸੇਦਾਰਾਂ ਨੂੰ ਇਹ ਦੇਖਣਾ ਚਾਹੀਦਾ ਹੈ ਕਿ ਕੀ ਇਹ ਫਰਮਾਂ ਇਹ ਸਾਬਤ ਕਰਨ ਲਈ ਦਸਤਾਵੇਜ਼ ਪ੍ਰਦਾਨ ਕਰ ਸਕਦੀਆਂ ਹਨ ਕਿ ਉਹ RBI ਦਿਸ਼ਾ-ਨਿਰਦੇਸ਼ਾਂ ਦੀ ਪਾਲਣਾ ਕਰ ਰਹੀਆਂ ਸਨ। ਮੁੱਖ ਦੇਖਣਯੋਗ ਵਿਸ਼ਾ ED ਦੇ ਅੰਤਿਮ ਨਤੀਜੇ ਅਤੇ ਕ੍ਰਿਪਟੋ ਐਕਸਚੇਂਜ ਸੈਕਟਰ ਨੂੰ ਜਾਰੀ ਕੀਤੇ ਗਏ ਕੋਈ ਵੀ ਬਾਅਦ ਦੇ ਰੈਗੂਲੇਟਰੀ ਨਿਰਦੇਸ਼ ਹੋਣਗੇ। ਜੇਕਰ ਜਾਂਚ ਵਿੱਚ ਸ਼ੈੱਲ ਕੰਪਨੀਆਂ ਦੇ ਦੁਰਵਿਵਹਾਰ ਅਤੇ ਵਿਦੇਸ਼ੀ ਮੁਦਰਾ ਕਾਨੂੰਨਾਂ ਨੂੰ ਬਾਈਪਾਸ ਕਰਨ ਦੀ ਪੁਸ਼ਟੀ ਹੁੰਦੀ ਹੈ, ਤਾਂ ਇਹ ਭਾਰਤ ਵਿੱਚ ਸਾਰੇ ਕ੍ਰਿਪਟੋ-ਫਿਆਟ ਗੇਟਵੇ ਦੀ ਸਖਤ ਜਾਂਚ ਲਈ ਇੱਕ ਮਿਸਾਲ ਕਾਇਮ ਕਰ ਸਕਦਾ ਹੈ। ਫ੍ਰੀਜ਼ ਕੀਤੇ ਗਏ ਖਾਤਿਆਂ ਨੂੰ ਰਿਲੀਜ਼ ਕੀਤਾ ਜਾਂਦਾ ਹੈ ਜਾਂ ਹੋਰ ਜੁਰਮਾਨੇ ਲਗਾਏ ਜਾਂਦੇ ਹਨ, ਇਸ ਬਾਰੇ ਭਵਿੱਖ ਦੇ ਅਪਡੇਟ ਇਹਨਾਂ ਖਾਸ ਫਰਮਾਂ ਅਤੇ ਵਿਆਪਕ ਕ੍ਰਿਪਟੋ ਸਰਵਿਸ ਪ੍ਰੋਵਾਈਡਰ ਇੰਡਸਟਰੀ 'ਤੇ ਲੰਬੇ ਸਮੇਂ ਦੇ ਪ੍ਰਭਾਵ ਨੂੰ ਸਮਝਣ ਲਈ ਮਹੱਤਵਪੂਰਨ ਹੋਣਗੇ।