ਸਰਕਾਰ ਨੇ CGSMFI 2.0 ਸਕੀਮ ਤਹਿਤ ਲੋਨ ਦੇ ਨਿਯਮਾਂ 'ਚ ਢਿੱਲ ਦਿੱਤੀ ਹੈ ਤਾਂ ਜੋ ਇਸ ₹20,000 ਕਰੋੜ ਦੀ ਕ੍ਰੈਡਿਟ ਸਹੂਲਤ ਦੀ ਘੱਟ ਵਰਤੋਂ ਨੂੰ ਸੁਧਾਰਿਆ ਜਾ ਸਕੇ। ਹੁਣ ਬੈਂਕਾਂ ਨੂੰ ਛੋਟੀਆਂ ਮਾਈਕ੍ਰੋਫਾਈਨਾਂਸ ਸੰਸਥਾਵਾਂ ਨੂੰ ਵੱਧ ਪ੍ਰਤੀਸ਼ਤ ਲੋਨ ਦੇਣ ਦੀ ਲੋੜ ਹੋਵੇਗੀ, ਪਰ ਇੰਡਸਟਰੀ ਦੇ ਲੋਕ ਮੌਜੂਦਾ ਲੋਨ ਕੈਪਸ ਅਤੇ ਸਖ਼ਤ ਰੇਟਿੰਗ ਲੋੜਾਂ ਬਾਰੇ ਚਿੰਤਤ ਹਨ।
ਨੈਸ਼ਨਲ ਕ੍ਰੈਡਿਟ ਗਾਰੰਟੀ ਟਰੱਸਟੀ ਕੰਪਨੀ ਲਿਮਟਿਡ (NCGTC) ਨੇ ਮਾਈਕ੍ਰੋਫਾਈਨਾਂਸ ਸੰਸਥਾਵਾਂ (CGSMFI 2.0) ਲਈ ਕ੍ਰੈਡਿਟ ਗਾਰੰਟੀ ਸਕੀਮ ਵਿੱਚ ਅਹਿਮ ਸੋਧਾਂ ਕੀਤੀਆਂ ਹਨ। ਮਾਰਚ ਵਿੱਚ ਸ਼ੁਰੂ ਹੋਣ ਤੋਂ ਬਾਅਦ, ₹20,000 ਕਰੋੜ ਦੀ ਇਸ ਸਕੀਮ ਵਿੱਚ ਹਿੱਸਾ ਲੈਣ ਵਾਲਿਆਂ ਦੀ ਗਿਣਤੀ ਸੀਮਤ ਰਹੀ ਹੈ। ਇਹ ਨਵੇਂ ਬਦਲਾਅ 31 ਅਗਸਤ, 2026 ਨੂੰ ਸਕੀਮ ਬੰਦ ਹੋਣ ਤੋਂ ਪਹਿਲਾਂ, ਛੋਟੇ ਕਰਜ਼ਾ ਦੇਣ ਵਾਲਿਆਂ ਤੱਕ ਪੈਸਾ ਪਹੁੰਚਾਉਣ ਲਈ ਰੁਕਾਵਟਾਂ ਨੂੰ ਦੂਰ ਕਰਨ ਲਈ ਤਿਆਰ ਕੀਤੇ ਗਏ ਹਨ।
ਬੈਂਕਾਂ ਲਈ ਨਵੇਂ ਲੋਨ ਨਿਯਮ
ਪੈਸੇ ਦੀ ਵੰਡ ਨੂੰ ਯਕੀਨੀ ਬਣਾਉਣ ਲਈ, ਸਰਕਾਰ ਨੇ ਬੈਂਕਾਂ ਦੁਆਰਾ ਆਪਣੇ ਪੋਰਟਫੋਲੀਓ ਅਲਾਟ ਕਰਨ ਦੇ ਤਰੀਕੇ ਨੂੰ ਬਦਲਿਆ ਹੈ। ਹੁਣ ਬੈਂਕਾਂ ਨੂੰ ਆਪਣੇ ਕੁੱਲ ਅਲਾਟਮੈਂਟ ਦਾ ਘੱਟੋ-ਘੱਟ 15% ਛੋਟੀਆਂ ਅਤੇ ਦਰਮਿਆਨੀਆਂ ਮਾਈਕ੍ਰੋਫਾਈਨਾਂਸ ਸੰਸਥਾਵਾਂ (MFIs) ਲਈ ਰੱਖਣਾ ਹੋਵੇਗਾ। ਇਹ ਪਹਿਲਾਂ ਦੀਆਂ 5% ਅਤੇ 10% ਦੀਆਂ ਲੋੜਾਂ ਤੋਂ ਇੱਕ ਵੱਡਾ ਬਦਲਾਅ ਹੈ, ਜੋ ਕਿ ਛੋਟੇ ਖਿਡਾਰੀਆਂ ਨੂੰ ਤਰਲਤਾ (liquidity) ਪ੍ਰਦਾਨ ਕਰਨ ਦੇ ਯਤਨ ਨੂੰ ਦਰਸਾਉਂਦਾ ਹੈ, ਜਿਨ੍ਹਾਂ ਨੂੰ ਵੱਡੇ ਉਦਯੋਗਿਕ ਆਗੂਆਂ ਦੇ ਮੁਕਾਬਲੇ ਬੈਂਕ ਕ੍ਰੈਡਿਟ ਤੱਕ ਪਹੁੰਚਣ ਵਿੱਚ ਅਕਸਰ ਵਧੇਰੇ ਚੁਣੌਤੀਆਂ ਦਾ ਸਾਹਮਣਾ ਕਰਨਾ ਪੈਂਦਾ ਹੈ।
ਲੋਨ ਦੀਆਂ ਸੀਮਾਵਾਂ ਵਿੱਚ ਬਦਲਾਅ ਅਤੇ ਇੰਡਸਟਰੀ ਦੀਆਂ ਚਿੰਤਾਵਾਂ
ਸੋਧੇ ਹੋਏ ਨਿਯਮਾਂ ਨੇ ਸੰਸਥਾਵਾਂ ਦੇ ਪ੍ਰਬੰਧਨ ਅਧੀਨ ਸੰਪਤੀਆਂ (Assets Under Management - AUM) ਦੇ ਆਧਾਰ 'ਤੇ ਵੀ ਖਾਸ ਸੀਮਾਵਾਂ ਤੈਅ ਕੀਤੀਆਂ ਹਨ। NBFC-MFIs ਅਤੇ ਹੋਰ ਮਾਈਕ੍ਰੋਫਾਈਨਾਂਸ ਫਰਮਾਂ ਲਈ, ਲੋਨ ਦੀ ਵੱਧ ਤੋਂ ਵੱਧ ਰਕਮ ਹੁਣ ਉਨ੍ਹਾਂ ਦੇ AUM ਦੇ 20% ਤੱਕ ਸੀਮਤ ਹੈ। ਇਨ੍ਹਾਂ ਨਿਯਮਾਂ ਦੇ ਤਹਿਤ, ਛੋਟੀਆਂ MFIs - ਜਿਨ੍ਹਾਂ ਦਾ AUM ₹500 ਕਰੋੜ ਤੋਂ ਘੱਟ ਹੈ - ₹100 ਕਰੋੜ ਤੱਕ ਪਹੁੰਚ ਕਰ ਸਕਦੀਆਂ ਹਨ, ਦਰਮਿਆਨੀਆਂ MFIs ਜਿਨ੍ਹਾਂ ਦਾ AUM ₹500 ਕਰੋੜ ਤੋਂ ₹2,000 ਕਰੋੜ ਦੇ ਵਿਚਕਾਰ ਹੈ, ਉਨ੍ਹਾਂ ਲਈ ਸੀਮਾ ₹200 ਕਰੋੜ ਹੈ, ਅਤੇ ਵੱਡੀਆਂ MFIs ₹1,000 ਕਰੋੜ ਤੱਕ ਪਹੁੰਚ ਸਕਦੀਆਂ ਹਨ।
ਹਾਲਾਂਕਿ ਇਨ੍ਹਾਂ ਬਦਲਾਵਾਂ ਦਾ ਉਦੇਸ਼ ਪ੍ਰਕਿਰਿਆ ਨੂੰ ਸਰਲ ਬਣਾਉਣਾ ਹੈ, ਪਰ ਇੰਡਸਟਰੀ ਇਨ੍ਹਾਂ ਸੀਮਾਵਾਂ ਨੂੰ ਲੈ ਕੇ ਚਿੰਤਾਵਾਂ ਜ਼ਾਹਰ ਕਰ ਰਹੀ ਹੈ। ਕੁਝ ਬਾਜ਼ਾਰ ਦੇ ਖਿਡਾਰੀਆਂ ਨੂੰ ਦਰਮਿਆਨੀਆਂ ਸੰਸਥਾਵਾਂ ਲਈ ₹200 ਕਰੋੜ ਦੀ ਸੀਮਾ ਸੀਮਤ ਲੱਗਦੀ ਹੈ, ਅਤੇ ਉਹ ਨੋਟ ਕਰਦੇ ਹਨ ਕਿ ਪਿਛਲੀਆਂ ਸਮਾਨ ਸਕੀਮਾਂ ਵਿੱਚ ਵੱਧ ਉਧਾਰ ਸੀਮਾਵਾਂ ਦੀ ਇਜਾਜ਼ਤ ਸੀ। ਵੱਡੀਆਂ MFIs ਲਈ ਸੀਮਾ ਨੂੰ ₹1,500 ਕਰੋੜ ਤੱਕ ਵਧਾਉਣ ਬਾਰੇ ਚਰਚਾ ਚੱਲ ਰਹੀ ਹੈ ਤਾਂ ਜੋ ਉਨ੍ਹਾਂ ਦੇ ਕੰਮਕਾਜ ਦੇ ਪੱਧਰ ਨਾਲ ਬਿਹਤਰ ਢੰਗ ਨਾਲ ਮੇਲ ਖਾ ਸਕੇ।
ਸਕੀਮ ਤੋਂ ਪਰ੍ਹੇ ਦੀਆਂ ਚੁਣੌਤੀਆਂ
ਲੋਨ ਕੈਪਸ ਤੋਂ ਇਲਾਵਾ, ਛੋਟੀਆਂ ਮਾਈਕ੍ਰੋਫਾਈਨਾਂਸ ਸੰਸਥਾਵਾਂ ਨੂੰ ਪੂੰਜੀ ਤੱਕ ਪਹੁੰਚਣ ਵਿੱਚ ਕਾਫ਼ੀ ਮੁਸ਼ਕਲਾਂ ਦਾ ਸਾਹਮਣਾ ਕਰਨਾ ਪੈਂਦਾ ਹੈ। ਬਹੁਤ ਸਾਰੇ ਵਪਾਰਕ ਬੈਂਕ ਕਰਜ਼ਾ ਲੈਣ ਵਾਲਿਆਂ ਤੋਂ ਇਨਵੈਸਟਮੈਂਟ-ਗ੍ਰੇਡ ਕ੍ਰੈਡਿਟ ਰੇਟਿੰਗ ਦੀ ਮੰਗ ਕਰਦੇ ਹਨ, ਭਾਵੇਂ ਕਿ ਲੋਨ ਸਰਕਾਰ ਦੁਆਰਾ ਸੰਪ੍ਰਭੂ ਗਾਰੰਟੀ (sovereign guarantee) ਦੁਆਰਾ ਸਮਰਥਿਤ ਹਨ। ₹500 ਕਰੋੜ ਤੋਂ ਘੱਟ AUM ਵਾਲੀਆਂ ਛੋਟੀਆਂ MFIs ਅਕਸਰ ਇਨ੍ਹਾਂ ਰੇਟਿੰਗਾਂ ਨੂੰ ਪ੍ਰਾਪਤ ਕਰਨ ਲਈ ਸੰਘਰਸ਼ ਕਰਦੀਆਂ ਹਨ, ਜੋ ਕਿ ਫੰਡਾਂ ਦੀ ਉਪਲਬਧਤਾ ਦੇ ਬਾਵਜੂਦ, ਸਕੀਮ ਦਾ ਪੂਰੀ ਤਰ੍ਹਾਂ ਨਾਲ ਲਾਭ ਲੈਣ ਦੀ ਉਨ੍ਹਾਂ ਦੀ ਯੋਗਤਾ ਨੂੰ ਸੀਮਤ ਕਰਦਾ ਹੈ।
ਨਿਵੇਸ਼ਕਾਂ ਨੂੰ 31 ਅਗਸਤ, 2026 ਦੀ ਸਮਾਂ ਸੀਮਾ ਨੇੜੇ ਆਉਣ ਦੇ ਨਾਲ ਇਨ੍ਹਾਂ ਬਦਲਾਵਾਂ ਦੇ ਲਾਗੂਕਰਨ 'ਤੇ ਨਜ਼ਰ ਰੱਖਣੀ ਚਾਹੀਦੀ ਹੈ। ਸਕੀਮ ਦੀ ਅੰਤਿਮ ਸਫਲਤਾ ਇਸ ਗੱਲ 'ਤੇ ਨਿਰਭਰ ਕਰੇਗੀ ਕਿ ਕੀ ਇਹ ਢਿੱਲੇ ਕੀਤੇ ਗਏ ਨਿਯਮ ਬੈਂਕ ਤਰਲਤਾ ਅਤੇ ਛੋਟੀਆਂ MFIs ਦੀ ਕਾਰਜਕਾਰੀ ਜ਼ਰੂਰਤਾਂ ਵਿਚਕਾਰ ਪਾੜੇ ਨੂੰ ਪੂਰਾ ਕਰਨ ਵਿੱਚ ਮਦਦ ਕਰਦੇ ਹਨ। ਭਵਿੱਖ ਵਿੱਚ ਦੇਖਣਯੋਗ ਅਪਡੇਟਸ ਵਿੱਚ ਇਨਵੈਸਟਮੈਂਟ-ਗ੍ਰੇਡ ਰੇਟਿੰਗ ਲੋੜਾਂ ਵਿੱਚ ਕੋਈ ਹੋਰ ਸਮਾਯੋਜਨ ਜਾਂ ਫੰਡਾਂ ਦੇ ਬਿਹਤਰ ਜਜ਼ਬੇ ਨੂੰ ਆਗਿਆ ਦੇਣ ਲਈ ਸਕੀਮ ਦੀ ਸਮਾਂ-ਰੇਖਾ ਵਿੱਚ ਸੰਭਾਵੀ ਵਾਧਾ ਸ਼ਾਮਲ ਹੋ ਸਕਦਾ ਹੈ।