Whalesbook
ELSS Funds हे 2026 मध्ये टॅक्स बचतीसाठी आजही महत्त्वाचे आहेत, कारण ते कलम 80C अंतर्गत टॅक्स सवलत देतात आणि इक्विटी मार्केटमध्ये गुंतवणूक करून संपत्ती वाढवण्याची क्षमता देतात. नुकत्याच झालेल्या विश्लेषणानुसार, ५ प्रमुख ELSS फंडांनी मागील १० वर्षांत 18.04% ते 21.51% पर्यंतचा आकर्षक CAGR (Compounded Annual Growth Rate) मिळवला आहे. ही कामगिरी वेगवेगळ्या फंडांमध्ये विभागणी धोरण (Allocation Strategy), मार्केट-कॅपवर लक्ष केंद्रित करणे (Market-cap focus), पोर्टफोलिओची घनता (Portfolio Concentration) आणि खर्चाची रचना (Cost Structures) यातील फरकांमुळे बदलते.
कामगिरीचे मुख्य चालक
The Bank of India ELSS Tax Saver Fund Direct Plan हा ₹1,402 कोटी AUM (Assets Under Management) असलेला लहान फंड आहे, पण त्याने १० वर्षांत 18.04% चा CAGR दिला आहे. यात 94.82% इक्विटी एक्सपोजर असून लार्ज-कॅप (62.46%), मिड-कॅप (16.81%) आणि स्मॉल-कॅप (20.73%) शेअर्समध्ये संतुलित गुंतवणूक आहे. मात्र, याचा Expense Ratio 0.89% आहे, जो काही इतर फंडांपेक्षा जास्त आहे.
DSP ELSS Tax Saver Fund Direct Plan या फंडाचा AUM ₹17,609 कोटी आहे आणि त्याने १० वर्षांत 18.28% चा CAGR नोंदवला आहे. यात 98.71% इक्विटी गुंतवणूक आहे आणि 1.06 चा सर्वोत्तम Sharpe Ratio आहे, जो चांगल्या रिस्क-अॅडजस्टेड रिटर्न्सचे संकेत देतो. याचा Expense Ratio 0.74% आहे.
Mirae Asset ELSS Tax Saver Fund Direct Plan हा या यादीतील सर्वात मोठा फंड आहे, ज्याचा AUM ₹27,196 कोटी आहे. याने १० वर्षांत 19.82% चा CAGR मिळवला आहे. याचा Expense Ratio 0.58% इतका कमी आहे, जो दीर्घकाळासाठी महत्त्वाचा ठरतो. यात 98.88% इक्विटी एक्सपोजर आहे, जे प्रामुख्याने लार्ज-कॅप शेअर्समध्ये आहे.
Motilal Oswal ELSS Tax Saver Fund Direct Plan ने १० वर्षांत 18.47% चा CAGR दिला आहे. या फंडाची अस्थिरता दिसून येते, ज्यात सर्वोत्तम वार्षिक परतावा 84.45% तर सर्वात वाईट परतावा -27.18% होता, जे अधिक आक्रमक गुंतवणुकीचे धोरण दर्शवते.
Quant ELSS Tax Saver Fund Direct Plan हा सर्वाधिक 21.51% CAGR सह अव्वल कामगिरी करणारा फंड ठरला आहे. ₹12,403 कोटी AUM आणि 0.75% Expense Ratio असलेल्या या फंडाचा पोर्टफोलिओ 87.61% लार्ज-कॅप शेअर्समध्ये केंद्रित आहे, आणि पोर्टफोलिओ टर्नओव्हर 132% इतका जास्त आहे.
नियम आणि गुंतवणुकीचे धोरण
सध्याच्या जुन्या टॅक्स रिजीमनुसार, ELSS Funds हे कलम 80C अंतर्गत ₹1.5 लाख पर्यंतच्या वार्षिक गुंतवणुकीवर टॅक्स सवलत देतात. यासोबतच, केवळ 3 वर्षांचा लॉक-इन कालावधी, जो इतर 80C पर्यायांपेक्षा सर्वात कमी आहे, त्यांना आकर्षक बनवतो. गुंतवणुकीचे निर्णय घेताना, केवळ टॅक्स फायद्यांवर लक्ष केंद्रित न करता फंडाची वाटप धोरण, Expense Ratio आणि परताव्याची ऐतिहासिक सातत्य यासारख्या बाबींवर लक्ष देणे आवश्यक आहे, कारण या गोष्टी दीर्घकालीन संपत्ती निर्मितीवर परिणाम करतात.