BHARAT Bond ETF - April 2033 सिरीजने गेल्या सहा महिन्यांत **3.1%** चा उत्कृष्ट परतावा देऊन डेट ETF मध्ये अव्वल स्थान पटकावले आहे. या सिरीजसोबतच April 2032 आणि 2031 च्या फंडांनीही सातत्याने आपल्या बेंचमार्क्सना मागे टाकले आहे.
BHARAT Bond ETF ची दमदार कामगिरी
भारतीय डेट मार्केटमध्ये (Debt Market) BHARAT Bond ETF च्या विविध सिरीजनी चांगली कामगिरी केली आहे. विशेषतः, April 2033 मॅच्युरिटी असलेल्या फंडाने गेल्या सहा महिन्यांत 3.1% परतावा देऊन डेट ETF कॅटेगरीत पहिला क्रमांक मिळवला आहे. फिक्स्ड-इन्कम सेगमेंटमध्ये (Fixed Income Segment) या कामगिरीने अनेक स्पर्धकांना मागे टाकले आहे. याशिवाय, BHARAT Bond ETF - April 2032 आणि April 2031 या सिरीजनीही याच काळात अनुक्रमे 3.1% आणि 3.0% चा दमदार परतावा दिला आहे.
फंड साईझ आणि मार्केट लिक्विडिटी
गुंतवणूकदारांसाठी फंडचा आकार (Size) आणि लिक्विडिटी (Liquidity) यावर लक्ष ठेवणे महत्त्वाचे आहे. सध्या BHARAT Bond ETF - April 2030 या फंडाचा ॲसेट अंडर मॅनेजमेंट (AUM) ₹24,859.9 कोटी आहे. हा डेट ETF पैकी सर्वात मोठा फंड आहे. मोठ्या AUM मुळे सहसा एक्सचेंजवर ट्रेडिंग व्हॉल्यूम्स (Trading Volumes) वाढतात आणि गुंतवणूकदारांना सहजपणे फंडमध्ये प्रवेश किंवा बाहेर पडणे शक्य होते.
बेंचमार्कच्या तुलनेत परतावा
एप्रिल 2033 सिरीजने आपल्या अंडरलायिंग बेंचमार्कला (Underlying Benchmark) सातत्याने मागे टाकले आहे. एका वर्षाच्या कालावधीत या फंडाने 5.3% परतावा दिला, जो बेंचमार्कपेक्षा 3.0% जास्त आहे. तीन वर्षांच्या कालावधीत 7.9% परतावा मिळाला, जो बेंचमार्कपेक्षा 1.0% ने अधिक आहे. यावरून फंड मॅनेजमेंटची (Fund Management) रणनीती व्याजदर वातावरणात (Interest Rate Environment) प्रभावी ठरत असल्याचे दिसते.
वेगवेगळ्या टाइमफ्रेमवर कामगिरी
गुंतवणूकदारांनी हे लक्षात घेणे महत्त्वाचे आहे की, वेगवेगळ्या टाइमफ्रेमवर (Timeframes) फंडांची कामगिरी बदलू शकते. सहा महिन्यांच्या कालावधीत एप्रिल 2033 फंड आघाडीवर असला तरी, लहान किंवा मोठ्या कालावधीत इतर फंड पुढे असू शकतात. उदाहरणार्थ, BHARAT Bond ETF - April 2032 ने एका महिन्याच्या कालावधीत 3.1% परतावा दिला. तर, Nippon India ETF Nifty 8-13 yr G-Sec Long Term Gilt ने तीन महिन्यांत 4.1% परतावा देऊन अव्वल स्थान मिळवले.
डेट इन्स्ट्रूमेंट्समध्ये (Debt Instruments) ही कामगिरीतील चढ-उतार सामान्य आहे, कारण सरकारी रोख्यांमधील (Government Bonds) बदल आणि अर्थव्यवस्थेतील व्याजदरांच्या ट्रेंडनुसार (Interest Rate Trends) वेगवेगळ्या मॅच्युरिटी प्रोफाइलवर (Maturity Profiles) परिणाम होतो. या फंडांच्या मॅच्युरिटी डेट्स निश्चित असल्याने, त्यांची किंमत प्रचलित व्याजदर वातावरणाशी जोडलेली असते. गुंतवणूकदार विशिष्ट टाइमफ्रेमसाठी या फंडांचा मागोवा घेतात, कारण मॅच्युरिटीपर्यंत होल्डिंगमुळे (Holding) अल्प-मुदतीच्या किंमतीतील अस्थिरतेचा (Price Volatility) प्रभाव कमी होतो. यापुढे गुंतवणूकदारांनी फंडांची मॅच्युरिटी जवळ आल्यावर त्यांची कामगिरी कशी राहते आणि बॉण्ड मार्केटवर परिणाम करणाऱ्या व्याजदर चक्रांचा (Interest Rate Cycles) मागोवा घेणे महत्त्वाचे ठरेल.