UTI शॉर्ट ड्युरेशन फंडने ऑगस्ट महिन्याच्या पहिल्या आठवड्यात **0.3%** परतावा देत शॉर्ट-ड्युरेशन डेट फंडात अव्वल स्थान पटकावले आहे. मात्र, गुंतवणूकदारांनी केवळ अल्पकालीन आकडेवारीवर लक्ष न देता दीर्घकालीन कामगिरी पाहणे महत्त्वाचे आहे.
UTI शॉर्ट ड्युरेशन फंड ठरला अव्वल
UTI शॉर्ट ड्युरेशन फंडने ऑगस्ट 4, 2026 पर्यंतच्या एका महिन्याच्या कालावधीत शॉर्ट-ड्युरेशन म्युच्युअल फंड श्रेणीत सर्वाधिक परतावा मिळवला आहे. ACE MF च्या आकडेवारीनुसार, या फंडाने 0.3% चा परतावा दिला, जो त्याच्या बेंचमार्क निर्देशांकापेक्षा अधिक आहे. या काळात बेंचमार्क निर्देशांकात 0.2% ची घट झाली होती.
इतर फंड्सची कामगिरी
या यादीत ₹1,500 कोटी पेक्षा जास्त मालमत्ता व्यवस्थापन (Assets Under Management) असलेल्या फंडांचा समावेश आहे. एका महिन्याच्या कालावधीत, टाटा एसटी बॉण्ड फंड (Tata ST Bond Fund) आणि निप्पॉन इंडिया शॉर्ट ड्युरेशन फंड (Nippon India Short Duration Fund) यांसारख्या इतर फंडांनीही अनुक्रमे 0.3% आणि 0.2% चा सकारात्मक परतावा दिला.
शॉर्ट-ड्युरेशन फंड्स हे डेट म्युच्युअल फंडांचे एक प्रकार आहेत, जे साधारणपणे 1 ते 3 वर्षांच्या मुदतीच्या निश्चित उत्पन्न सिक्युरिटीजमध्ये गुंतवणूक करतात.
दीर्घकालीन कामगिरी महत्त्वाची
सध्याच्या बाजारातील परिस्थिती पाहता फंडाची एका महिन्याची कामगिरी चांगली असली तरी, वेगवेगळ्या कालावधीत कामगिरी करणारे फंड्स बदलू शकतात. उदाहरणार्थ, ₹15,008 कोटी पेक्षा जास्त कॉर्पस असलेला एचडीएफसी शॉर्ट टर्म डेट फंड (HDFC Short Term Debt Fund) याच्या कामगिरीत वेगळेपण दिसून आले. या फंडाने सहा महिने आणि एका वर्षात अनुक्रमे 3.1% आणि 5.4% परतावा देत आघाडी घेतली. तीन वर्षांच्या कालावधीतही एचडीएफसी शॉर्ट टर्म डेट फंडाने 7.4% परतावा देत चांगली कामगिरी केली आहे.
गुंतवणूकदारांसाठी सल्ला
यावरून हे स्पष्ट होते की गुंतवणूकदारांनी केवळ अल्पकालीन परताव्यावर अवलंबून राहू नये. जो फंड एका महिन्यात चांगली कामगिरी करतो, तोच दीर्घकाळातही अव्वल राहील असे नाही. डेट फंड व्याजदरातील बदलांसाठी संवेदनशील असतात; व्याजदर वाढल्यास बाँडच्या किमती सामान्यतः कमी होतात. तसेच, पोर्टफोलिओमधील कर्जाच्या गुणवत्तेचाही फंडांवर परिणाम होतो.
गुंतवणूकदारांसाठी सर्वोत्तम मार्ग म्हणजे त्यांच्या आर्थिक उद्दिष्टांशी जुळणाऱ्या विविध कालमर्यादांमध्ये फंडाच्या कामगिरीचे मूल्यांकन करणे. फंडाचे एक्सपेंस रेशो (Expense Ratio), बॉण्ड्सची क्रेडिट गुणवत्ता आणि व्याजदराच्या जोखमीबाबत व्यवस्थापकाची रणनीती यांसारख्या घटकांचा मागोवा घेणे देखील महत्त्वाचे आहे. केवळ एका महिन्याच्या परताव्याऐवजी या घटकांचे नियमित पुनरावलोकन केल्यास अधिक स्थिर डेट पोर्टफोलिओ तयार करण्यात मदत होते.