Franklin India Liquid Fund (Super Institutional Plan) ने मागील एका वर्षात **6.4%** परतावा देऊन आपल्या बेंचमार्क (Benchmark) ला मागे टाकले आहे, ज्याचा परतावा सुमारे **4.2%** होता. हा फंड सध्या आघाडीवर असला तरी, गुंतवणूक करण्यापूर्वी दीर्घकालीन कामगिरी आणि डेट (Debt) गुंतवणुकीतील धोके तपासणे महत्त्वाचे आहे.
Franklin India Liquid Fund ची दमदार कामगिरी
Franklin India Liquid Fund (Super Institutional Plan) ने लिक्विड म्युच्युअल फंड (Liquid Mutual Fund) कॅटेगरीमध्ये उत्कृष्ट कामगिरी केली आहे. 12 ऑगस्ट 2026 पर्यंत संपलेल्या एका वर्षात या फंडाने 6.4% चा परतावा दिला आहे. याच काळात, NIFTY Liquid Index A-I या बेंचमार्कने केवळ 4.2% परतावा दिला.
लिक्विड फंड्स कशासाठी?
लिक्विड फंड्स सामान्यतः अशा गुंतवणूकदारांसाठी तयार केले जातात ज्यांना त्यांचे पैसे काही दिवसांपासून ते काही महिन्यांपर्यंत गुंतवून ठेवायचे आहेत. हे फंड ट्रेझरी बिल्स (Treasury Bills) आणि कमर्शियल पेपर्स (Commercial Papers) सारख्या अतिशय सुरक्षित, अल्प-मुदतीच्या डेट साधनांमध्ये गुंतवणूक करतात, ज्यांची मुदत 91 दिवस किंवा त्याहून कमी असते. या अल्प मुदतीमुळे, इक्विटी (Equity) किंवा दीर्घकालीन बॉण्ड फंडांच्या (Bond Funds) तुलनेत हे फंड कमी जोखमीचे मानले जातात, कारण ते बाजारातील रोजच्या किमतीतील चढ-उतारांना कमी संवेदनशील असतात.
स्पर्धक फंड्स आणि दीर्घकालीन कामगिरी
जरी Franklin India Liquid Fund एका वर्षासाठी आघाडीवर असला तरी, Axis Liquid Fund आणि Edelweiss Liquid Fund सारख्या इतर फंडांनीही सुमारे 6.4% च्या आसपास परतावा नोंदवला आहे. मात्र, फंडची क्रमवारी ही वेळेनुसार बदलत असते. उदाहरणार्थ, तीन वर्षांच्या कालावधीत, Bank of India Liquid Fund ने 6.9% चा अधिक चांगला परतावा दर्शवला आहे. त्यामुळे, गुंतवणूकदारांनी केवळ एका वर्षाच्या आकडेवारीवर अवलंबून न राहता, फंडाची स्थिरता तपासण्यासाठी अनेक वर्षांच्या कामगिरीकडे लक्ष देणे आवश्यक आहे.
गुंतवणुकीतील धोके (Risks)
लिक्विड फंड्स सुरक्षित असले तरी, ते पूर्णपणे जोखीममुक्त नाहीत. मुख्य धोका क्रेडिट रिस्क (Credit Risk) आहे, म्हणजेच डेट पेपर्स जारी करणाऱ्या कंपन्या व्याजाचे किंवा मुद्दलाचे पेमेंट वेळेवर करण्यात अयशस्वी ठरू शकतात. जरी हे फंड उच्च-गुणवत्तेच्या डेटमध्ये गुंतवणूक करत असले तरी, डिफॉल्टची (Default) शक्यता नाकारता येत नाही. तसेच, अल्प मुदतीमुळे व्याज दरातील मोठ्या चढ-उतारांपासून संरक्षण मिळत असले तरी, अर्थव्यवस्थेतील मोठे बदल आणि मध्यवर्ती बँकेच्या धोरणांचा या फंडांवर परिणाम होऊ शकतो.
गुंतवणूकदारांसाठी महत्त्वाचे मुद्दे
लिक्विड फंडमध्ये गुंतवणूक करण्यापूर्वी, एक्सपेन्स रेशो (Expense Ratio) आणि अंतर्भूत मालमत्तेची क्रेडिट गुणवत्ता (Credit Quality) तपासणे महत्त्वाचे आहे. कमी एक्सपेन्स रेशो गुंतवणूकदारासाठी अधिक फायदेशीर असतो. तसेच, भूतकाळातील कामगिरी भविष्यातही तशीच राहील याची खात्री नसते. गुंतवणूकदारांनी त्यांची पैशाची गरज आणि भांडवल जतन करण्याच्या उद्दिष्टांशी जुळणारा फंड निवडणे आवश्यक आहे.