Whalesbook
ताळेबंदातील आकडेवारी काय सांगते?
Jana Small Finance Bank (Jana SFB) चे Q3 FY26 चे आर्थिक निकाल जाहीर झाले असून, ते मिश्र कामगिरी दर्शवतात. बँकेने आपल्या कर्ज पोर्टफोलिओमध्ये (Gross Loan Portfolio - GLP) 19% ची मजबूत वार्षिक वाढ (YoY) साधली, जी ₹33,324 कोटी पर्यंत पोहोचली. यातील सुरक्षित मालमत्तेचे प्रमाण 73% पर्यंत वाढले, ज्यात 27% ची वार्षिक वाढ दिसली. एकूण ठेवींमध्येही (Total Deposits) 30% ची लक्षणीय वाढ होऊन त्या ₹33,733 कोटी झाल्या. CASA ठेवींमध्ये तर 41% ची दमदार वाढ दिसून आली. मालमत्तेच्या गुणवत्तेत (Asset Quality) किंचित सुधारणा होत, एकूण नॉन-परफॉर्मिंग ॲसेट (GNPA) गुणोत्तर मागील तिमाहीतील 2.8% वरून 2.5% पर्यंत खाली आले.
नफ्यात मोठी घसरण, कारण काय?
या आकडेवारीच्या विरोधात, बँकेचा बॉटम लाईन (Bottom Line) म्हणजेच नफ्यावर मात्र मोठा फटका बसला. Q3 FY26 मध्ये बँकेचा नेट प्रॉफिट (PAT) मागील वर्षीच्या ₹111 कोटींवरून तब्बल 91% घसरून केवळ ₹10 कोटी राहिला. चालू आर्थिक वर्षाच्या पहिल्या नऊ महिन्यांत (Nine-Month Period) PAT ₹187 कोटी होता, जो मागील वर्षी ₹378 कोटी होता.
या नफा घसरणीचे मुख्य कारण म्हणजे प्रोव्हिजन्स आणि कन्टीजन्सीजमध्ये (Provisions and Contingencies) झालेली 59% ची वाढ, जी ₹277 कोटींवर पोहोचली. यामुळे, बँकेचे सरासरी मालमत्तेवरील परतावा (RoAA) 0.1% पर्यंत आणि सरासरी इक्विटीवरील परतावा (RoAE) 0.9% पर्यंत घसरला.
नेट इंटरेस्ट इन्कम (NII) मात्र 13.8% ने वाढून ₹675 कोटी झाला, आणि ऑपरेटिंग इन्कम 19.5% ने वाढून ₹920 कोटी झाला. दुसरीकडे, ऑपरेटिंग खर्च (Operating Expenses) 28.9% ने वाढून ₹633 कोटी झाला, ज्यामुळे कॉस्ट टू इन्कम रेशो (Cost to Income Ratio) 68.8% पर्यंत वाढला.
भविष्यातील दिशा आणि जोखीम
MD आणि सीईओ अजय कनव्वल यांनी मान्य केले आहे की नफ्यातील ही घट चिंतेची बाब आहे, परंतु त्यांना आशा आहे की Q4 FY26 पासून NPA कमी झाल्याने क्रेडिट खर्चात (Credit Costs) घट होईल. बँकेच्या मते, FY27 पासून हमी कार्यक्रमांमध्ये (Guarantee Programs) सहभाग घेतल्याने मालमत्तेवरील परतावा (RoA) सुमारे 50-70 बेसिस पॉइंट्स (bps) ने सुधारण्याची अपेक्षा आहे. बँकेचा कॅपिटल ॲडेक्वेसी रेशो (CAR) 20.0% आणि लिक्विडिटी कव्हरेज रेशो (LCR) 120% आहे, जे मजबूत नियामक अनुपालन दर्शवतात.
गुंतवणूकदारांसाठी मुख्य चिंतेची बाब म्हणजे ही ऑपरेशनल वाढ टिकवून ठेवणे, आगामी तिमाहीत क्रेडिट खर्चात आणि प्रोव्हिजनिंगमध्ये घट होणे, आणि वाढत्या ऑपरेटिंग खर्चावर नियंत्रण मिळवणे. सुरक्षित कर्ज पोर्टफोलिओ मजबूत करणे आणि ठेवींमध्ये विविधता आणणे ही दीर्घकालीन सकारात्मक चिन्हे आहेत, परंतु सध्यातरी वाढलेल्या प्रोव्हिजनिंगचा सामना करून शाश्वत नफा मिळवणे हेच मुख्य उद्दिष्ट आहे.