भारतातील UPI पेमेंट सिस्टीमला अधिक टिकाऊ बनवण्यासाठी सरकार विचार करत आहे. यामुळे आता विशिष्ट व्यवहारांवर व्यापाऱ्यांना 'फी' भरावी लागू शकते. या बदलाचा उद्देश पायाभूत सुविधांचा खर्च भागवणे आणि वैयक्तिक वापरकर्त्यांसाठी पेमेंट मोफत ठेवणे हा आहे.
UPI पेमेंट मॉडेलमध्ये बदल?
युनिफाईड पेमेंट्स इंटरफेस (UPI) या लोकप्रिय पेमेंट सिस्टीमच्या बिझनेस मॉडेलमध्ये मोठे बदल होण्याची शक्यता आहे. भारतीय सरकार आता नवीन कायदे आणण्याच्या तयारीत आहे, ज्यामुळे काही विशिष्ट UPI व्यवहारांवर व्यापाऱ्यांकडून शुल्क (Merchant Charges) आकारले जाऊ शकते. जानेवारी 2020 पासून लागू असलेल्या 'झिरो-मर्चंट-डिस्काउंट-रेट' (MDR) पॉलिसीमध्ये हा एक मोठा बदल असेल. याआधी व्यापारी UPI पेमेंट स्वीकारण्यासाठी कोणतेही शुल्क देत नव्हते, ज्यामुळे या सिस्टीमचा देशाला प्रचंड फायदा झाला.
पायाभूत सुविधांचा खर्च आणि उद्योगाला निधी
नॅशनल पेमेंट्स कॉर्पोरेशन ऑफ इंडिया (NPCI) च्या ताज्या आकडेवारीनुसार, UPI नेटवर्कवर प्रचंड व्यवहार होत आहेत. उदाहरणार्थ, जुलै 2026 मध्ये 23.66 अब्ज पेक्षा जास्त व्यवहार झाले, ज्यांचे मूल्य ₹29.88 ट्रिलियन होते. वाढत्या व्यवहारामुळे, बँका आणि फिनटेक कंपन्यांना असे वाटते की सध्याचे 'फ्री पेमेंट' मॉडेल सांभाळणे कठीण होत चालले आहे. या मोठ्या प्रमाणात व्यवहार होणाऱ्या सिस्टीमसाठी माहिती तंत्रज्ञान, डिजिटल इनोव्हेशन आणि सायबर सुरक्षा यांमध्ये मोठे गुंतवणूक लागते.
उद्योगातील नेते आणि वित्तीय संस्थांचे म्हणणे आहे की, व्यापाऱ्यांसाठी शुल्क लागू केल्यास निधी मिळवण्याचा एक टिकाऊ मार्ग तयार होईल. यामागे पेमेंट कंपन्या आणि बँकांना नेटवर्क वाढवण्यासाठी लागणारा खर्च वसूल करता येईल, तसेच सामान्य लोकांसाठीचे व्यवहार (Peer-to-peer आणि Consumer-to-merchant) मोफत राहतील.
संभाव्य महसुलावर परिणाम आणि लक्ष्यित वापर
नवीन कायद्यात फीची नेमकी रचना काय असेल हे अजून स्पष्ट झालेले नाही. मात्र, आर्थिक विश्लेषक या संभाव्य महसुलावर लक्ष ठेवून आहेत. जेफरीजच्या अंदाजानुसार, जर ₹2,000 पेक्षा जास्त मूल्याच्या UPI व्यवहारांवर 15 ते 30 बेसिस पॉईंट्स (Basis Points) फी लावण्यात आली, तर FY28 पर्यंत वर्षाला ₹50 अब्ज ते ₹100 अब्ज पर्यंत महसूल मिळू शकतो.
बर्नस्टीन सारख्या फर्म्सच्या मार्केट एक्सपर्ट्सच्या मते, हे नवीन शुल्क सर्वांवर लागू करण्याऐवजी मोठ्या व्यवसायांना लक्ष्यित केले जाऊ शकते. यामुळे UPI चे ग्राहक-अनुकूल स्वरूप टिकून राहील आणि वित्तीय परिसंस्थेसाठी उत्पन्नाचा नवा स्रोत निर्माण होईल. आकडेवारीनुसार, ₹2,000 पेक्षा जास्त असलेले व्यवहार एकूण व्यवहारांच्या केवळ 4% असले तरी, ते एकूण मूल्याच्या सुमारे 70% आहेत.
परिसंस्था आणि स्पर्धात्मक वातावरण
या नियामक बदलाचा परिणाम PhonePe आणि Google Pay सारख्या डिजिटल पेमेंट क्षेत्रातील मोठ्या कंपन्यांवर होईल, कारण UPI व्यवहारांमध्ये त्यांचा मोठा वाटा आहे. या कंपन्यांना किती फायदा होईल हे सरकार गोळा केलेले शुल्क बँका, पेमेंट सेवा प्रदाते आणि पायाभूत सुविधा कंपन्यांमध्ये कसे वितरीत करते यावर अवलंबून असेल. भारत सिंगापूर, UAE आणि फ्रान्स सारख्या देशांमध्ये UPI मॉडेल निर्यात करण्याचा विचार करत असताना, देशांतर्गत फी संरचनेची टिकाऊपणा जागतिक स्तरावर नेटवर्कच्या स्केलेबिलिटीसाठी एक महत्त्वाचा घटक ठरेल. गुंतवणूकदार भारतीय रिझर्व्ह बँक (RBI) आणि सरकारकडून येणाऱ्या नवीन सूचनांवर लक्ष ठेवतील, जेणेकरून कोणत्या व्यवहारांवर शुल्क लागू होईल आणि ते कधीपासून सुरू होईल हे स्पष्ट होईल.