रिटायरमेंट के लिए एन्युटी (Annuity) प्लान में पैसा लगाने से पहले लिक्विडिटी, इन्फ्लेशन और टैक्स जैसे पहलुओं को समझना बेहद जरूरी है। निवेश का फैसला लेने से पहले इन महत्वपूर्ण बातों को जरूर जान लें।
रिटायरमेंट प्लानिंग के दौरान अक्सर निवेशक एन्युटी प्लान की तरफ आकर्षित होते हैं, जो एकमुश्त राशि के बदले जीवन भर इनकम देने का वादा करते हैं। हालांकि ये प्लान सुरक्षा का एहसास दिलाते हैं, लेकिन इनमें एक बड़ा और अक्सर परमानेंट कैपिटल कमिटमेंट होता है। निवेश से पहले इनकी बारीकियों को समझना अनिवार्य है।
लॉक-इन और लिक्विडिटी को समझें
एन्युटी का सबसे महत्वपूर्ण पहलू यह है कि यह एक अपरिवर्तनीय (irreversible) कॉन्ट्रैक्ट होता है। एक बार आपने अपना रिटायरमेंट फंड इसमें डाल दिया, तो इमरजेंसी के समय उसे निकालना काफी मुश्किल हो जाता है। IRDAI द्वारा विनियमित ज्यादातर एन्युटी स्ट्रक्चर में सरेंडर के नियम बहुत सख्त होते हैं। इसलिए, एन्युटी में निवेश करने से पहले एक अलग इमरजेंसी फंड जरूर रखें।
इन्फ्लेशन का असर
महंगाई समय के साथ आपके पैसे की क्रय शक्ति (purchasing power) को कम कर देती है। आज जो मंथली इनकम आपको पर्याप्त लग रही है, हो सकता है कि 10 या 20 साल बाद वह बुनियादी खर्चों के लिए भी काफी न हो। निवेश से पहले देखें कि क्या प्लान में इन्फ्लेशन-एडजस्टमेंट की सुविधा है, ताकि आपकी इनकम समय के साथ बढ़ सके।
टैक्स और बेनेफिशियरी लाभ
निवेश के फैसले में सिर्फ ग्रॉस रिटर्न न देखें, बल्कि नेट रिटर्न पर गौर करें। एन्युटी से मिलने वाली इनकम आपकी कुल सालाना आय में जुड़ती है और आपके इनकम टैक्स स्लैब के हिसाब से टैक्स लगता है। इसके अलावा, डेथ बेनिफिट्स को भी समझें—कुछ प्लान में नॉमिनी को पूरी राशि वापस मिलती है, जबकि कुछ में इनकम का फ्लो पूरी तरह बंद हो जाता है।
अन्य विकल्पों से तुलना
एन्युटी रिटायरमेंट पोर्टफोलियो का सिर्फ एक हिस्सा है। फैसला लेने से पहले म्यूचुअल फंड के सिस्टमैटिक विड्रॉल प्लान (SWP), रेंटल इनकम, या सरकारी पेंशन योजनाओं से इसकी तुलना जरूर करें। एक अच्छी तरह से डाइवर्सिफाइड पोर्टफोलियो अक्सर किसी एक फिक्स्ड इनकम इंस्ट्रूमेंट के मुकाबले बेहतर परिणाम देता है।