આ SIP ભૂલને હમણાં જ રોકો! નિષ્ણાત રિટેશ સબરવાલે જણાવ્યું રૂ. 5000 ના રોકાણનું રહસ્ય

ઘણા નવા રોકાણકારો 5,000 રૂપિયાના માસિક સિસ્ટમેટિક ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લાન (SIP) ને સંપત્તિ બનાવવા તરફનું તેમનું પ્રથમ પગલું માને છે. જોકે, "ડાઇવર્સિફિકેશન" (diversification) ની શોધમાં એક સામાન્ય ખામી ઉભી થાય છે, જે અજાણતાં પ્રગતિમાં અવરોધ ઊભો કરે છે. આ નાની રકમને ચાર કે પાંચ મ્યુચ્યુઅલ ફંડ્સમાં વહેંચવી, ભલે તે સારી વ્યૂહરચના લાગે, પરંતુ તેનાથી ઘણીવાર મૂંઝવણ, ગભરાટ અને લાંબા ગાળે ખૂબ જ ખરાબ પરિણામો આવે છે.

ઓવર-ડાઇવર્સિફિકેશનનો ફાંસો

શરૂઆત કરનારાઓ માટે સામાન્ય રીત એ છે કે 5,000 રૂપિયાને 1,000 રૂપિયા પ્રમાણે લાર્જ-કેપ, મિડ-કેપ, સ્મોલ-કેપ, ફ્લેક્સી-કેપ અને સેક્ટર-વિશિષ્ટ ફંડ્સમાં વિભાજીત કરવા. આનો હેતુ જોખમને સંતુલિત કરવાનો અને લાભને મહત્તમ કરવાનો છે. તેમ છતાં, પ્રમાણિત નાણાકીય આયોજક રિટેશ સબરવાલના જણાવ્યા મુજબ, આ ફક્ત 'સ્માર્ટ રોકાણ'ના રૂપમાં રજૂ થયેલું 'ઓવર-ડાઇવર્સિફિકેશન' છે.

નિષ્ણાતની સરળ વ્યૂહરચના

સબરવાલ આને બે પરિસ્થિતિઓ દ્વારા સમજાવે છે. વ્યૂહરચના A માં, એક રોકાણકાર સંપૂર્ણ 5,000 રૂપિયા એક જ ફ્લેક્સી-કેપ ફંડમાં રોકાણ કરે છે. દસ વર્ષમાં, 12.2% વાર્ષિક વળતર સાથે તે 11.65 લાખ રૂપિયા સુધી વધી શકે છે. વ્યૂહરચના B માં, તે જ રકમ પાંચ જુદા જુદા ફંડ્સમાં વહેંચવામાં આવે છે. ડાઇવર્સિફિકેશન હોવા છતાં, 10 વર્ષનું વળતર ફક્ત 11.68 લાખ રૂપિયા સુધી પહોંચી શકે છે, જે માત્ર 3,000 રૂપિયાનો તફાવત છે, પરંતુ ટ્રેકિંગ અને નિર્ણય લેવામાં પાંચ ગણો વધુ પ્રયાસ લાગે છે.

સરળતા શા માટે જીતે છે

આ વધારાની જટિલતા નુકસાનકારક છે. સબરવાલ જણાવે છે કે તેનાથી બહાર નીકળવાના દર ત્રણ ગણા વધે છે અને લાંબા ગાળાની સંપત્તિનો નાશ થાય છે. શરૂઆત કરનારાઓને અનેક ફંડ્સનું વિશ્લેષણ કરવામાં માનસિક ઓવરલોડનો સામનો કરવો પડે છે, જેના કારણે ટૂંકા ગાળાના પ્રદર્શનના તફાવતોના આધારે શંકાઓ, ફેરફારો અથવા SIP બંધ થઈ જાય છે. પાંચ સ્ટેટમેન્ટ્સ અને પોર્ટફોલિયોને ટ્રેક કરવું અસ્તવ્યસ્ત બની જાય છે, જેના કારણે ઘણીવાર રોકાણકારો ટ્રેક ગુમાવી દે છે અથવા જ્યારે કોઈ ફંડ ઓછું પ્રદર્શન કરે ત્યારે સમય પહેલા બહાર નીકળી જાય છે.

A વાસ્તવિક ઉદાહરણ દર્શાવે છે કે એક મહિલાએ ત્રણ વર્ષ સુધી એક ફ્લેક્સી-કેપ ફંડમાં માસિક 5,000 રૂપિયાનું રોકાણ કરીને 2.05 લાખ રૂપિયાનો કોર્પસ બનાવ્યો. બીજા એક રોકાણકારે, તે જ રકમને પાંચ SIP માં વહેંચી, અસંગત પ્રદર્શનથી મૂંઝવણમાં આવી ગયો અને ત્રીજા વર્ષ સુધીમાં તમામ SIP બંધ કરી દીધા, જેના કારણે માત્ર 72,000 રૂપિયાનો કોર્પસ બચ્યો.

ક્યારે ડાઇવર્સિફાય કરવું

સબરવાલ નવા આવનારાઓને સ્પષ્ટતા અને એકાગ્રતા સાથે શરૂઆત કરવા વિનંતી કરે છે. “શરૂઆત કરતા નાના રોકાણકારો માટે, સરળતા હંમેશાં જટિલતા (sophistication) ને હરાવે છે,” તેઓ કહે છે. તેમની સલાહ છે કે શિસ્ત કેળવવા અને બજાર ચક્રોને સમજવા માટે પ્રથમ બે વર્ષ માટે સંપૂર્ણ 5,000 રૂપિયા એક ફ્લેક્સી-કેપ અથવા ઇન્ડેક્સ ફંડમાં રોકાણ કરવું. બીજા ફંડમાં ડાઇવર્સિફિકેશન પર ત્યારે જ વિચાર કરવો જોઈએ જ્યારે કોર્પસ 2 લાખ રૂપિયાને પાર કરી જાય અને આત્મવિશ્વાસ વધે. માસિક રોકાણ 15,000-25,000 રૂપિયા સુધી પહોંચે ત્યારે, મેનેજમેન્ટ માટે પૂરતું જ્ઞાન અને સમય સાથે, મલ્ટીપલ SIPs સમજદાર બને છે.

અસર (Impact)

આ સલાહ નવા રોકાણકારો દ્વારા કરવામાં આવતી સામાન્ય, ખર્ચાળ ભૂલોને રોકવાનો હેતુ ધરાવે છે. સરળતા અને શિસ્તને પ્રોત્સાહન આપીને, વ્યક્તિઓ જટિલતા અને અકાળ બહાર નીકળવાને કારણે થતા નોંધપાત્ર સંપત્તિના ધોવાણને ટાળી શકે છે, જેનાથી વધુ મજબૂત લાંબા ગાળાની સંપત્તિનું નિર્માણ થઈ શકે છે. તે નવા નિશાળીયાઓને રોકાણ જાળવી રાખવા અને તેમના નાણાકીય લક્ષ્યો હાંસલ કરવા માટે સશક્ત બનાવે છે.
Impact rating: 7

મુશ્કેલ શબ્દોની સમજૂતી

• SIP (સિસ્ટમેટિક ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લાન): મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં નિયમિત અંતરાલે, સામાન્ય રીતે માસિક, નિશ્ચિત રકમનું રોકાણ કરવાની પદ્ધતિ.
• Diversification (ડાઇવર્સિફિકેશન): જોખમ ઘટાડવા માટે રોકાણને વિવિધ એસેટ ક્લાસ અથવા સિક્યોરિટીઝના પ્રકારોમાં ફેલાવવું.
• Over-diversification (ઓવર-ડાઇવર્સિફિકેશન): ખૂબ વધારે રોકાણ રાખવું, જે વળતરને ઘટાડી શકે છે, જટિલતા વધારી શકે છે અને મૂંઝવણ પેદા કરી શકે છે.
• Flexi-cap fund: એક પ્રકારનું ઇક્વિટી મ્યુચ્યુઅલ ફંડ જે લાર્જ-કેપ, મિડ-કેપ અને સ્મોલ-કેપ સેગમેન્ટમાં કોઈપણ પ્રતિબંધ વિના કંપનીઓના ઇક્વિટીમાં રોકાણ કરી શકે છે.
• Index fund (ઇન્ડેક્સ ફંડ): નિફ્ટી 50 અથવા સેન્સેક્સ જેવા ચોક્કસ માર્કેટ ઇન્ડેક્સને નિષ્ક્રિય રીતે ટ્રેક કરતો એક પ્રકારનો મ્યુચ્યુઅલ ફંડ.
• Corpus (કોર્પસ): રોકાણોમાંથી એકત્ર થયેલી કુલ રકમ.