ભારતીય રોકાણકારોએ ઓગસ્ટ મહિનામાં SIP દ્વારા રેકોર્ડ **₹32,297 કરોડ**નું જંગી રોકાણ કર્યું છે. જોકે, લેટેસ્ટ ડેટા મુજબ 3 વર્ષના રિટર્નમાં મોટો તફાવત જોવા મળી રહ્યો છે, જેમાં લાર્જ-કેપની સરખામણીએ મિડ-કેપ ફંડ્સ વધુ શાનદાર દેખાવ કરી રહ્યા છે.
સિસ્ટમેટિક ઇન્વેસ્ટમેન્ટ પ્લાન્સ (SIP) પ્રત્યે ભારતીય રિટેલ રોકાણકારોનો ઉત્સાહ સતત વધી રહ્યો છે. ઓગસ્ટ મહિનામાં મ્યુચ્યુઅલ ફંડમાં SIP ઇનફ્લો આંકડો ₹32,297 કરોડના નવા રેકોર્ડ સ્તરે પહોંચ્યો છે. લાંબા ગાળાના આયોજન માટે આ સારી નિશાની છે, પરંતુ નવા આંકડા દર્શાવે છે કે રોકાણકારે કયું ફંડ પસંદ કર્યું છે તેના પર તેમનું રિટર્ન મોટો આધાર રાખે છે.
કેટેગરી મુજબ રિટર્નનો તફાવત
છેલ્લા ત્રણ વર્ષના ડેટા પર નજર કરીએ તો, 11 ઇક્વિટી મ્યુચ્યુઅલ ફંડ કેટેગરીમાં પરિણામોમાં મોટું અંતર જોવા મળે છે. આ સમયગાળા દરમિયાન મિડ-કેપ ફંડ્સ 12.59% સરેરાશ રિટર્ન સાથે ટોપ પર રહ્યા છે, જ્યારે લાર્જ-કેપ ફંડ્સ માત્ર 5.90% રિટર્ન સાથે પાછળ જોવા મળ્યા છે. આ દર્શાવે છે કે માર્કેટમાં તેજી હોવા છતાં દરેક કેટેગરી એકસરખું રિટર્ન નથી આપતી.
સમયગાળો ઘણો મહત્વનો છે
પાંચ વર્ષના લાંબા સમયગાળાના ચિત્રને જોતા સ્થિતિ બદલાય છે. મોટાભાગની કેટેગરીએ ડબલ ડિજિટમાં રિટર્ન આપ્યું છે. અહીં પણ મિડ-કેપ ફંડ્સ 17.29% સાથે આગળ છે, જ્યારે સ્મોલ-કેપ ફંડ્સ 16.75% સાથે ખૂબ નજીક છે. લાંબા સમય સુધી રોકાણ જાળવી રાખવાથી માર્કેટની અસ્થિરતા ઘટે છે અને સતત વૃદ્ધિની શક્યતા વધી જાય છે.
યોગ્ય ફંડની પસંદગી કેમ જરૂરી?
ઘણીવાર રોકાણકારો કેટેગરી એવરેજ જોઈને રોકાણ કરે છે, જે ભૂલભરેલું હોઈ શકે છે. એક્ટિવ મેનેજમેન્ટમાં અમુક ફંડ્સ એવરેજ કરતા ઘણું સારું પ્રદર્શન કરે છે. ઉદાહરણ તરીકે, ફ્લેક્સી-કેપ કેટેગરીમાં સરેરાશ 7.78% રિટર્ન હતું, પરંતુ ICICI Prudential Flexi Cap Fund એ 12.99% રિટર્ન આપ્યું છે. તેવી જ રીતે, Bank of India Small Cap Fund એ 18.52% રિટર્ન આપીને કેટેગરી એવરેજ 11.73% ને પાછળ રાખી છે.
તુલના માટે, Nifty 500 TRI એ ત્રણ વર્ષમાં 7.63% અને Nifty 50 TRI એ 4.55% રિટર્ન આપ્યું છે. રોકાણકારોએ માત્ર કેટેગરીનું નામ જોયા વગર ફંડ મેનેજરનો ટ્રેક રેકોર્ડ, એક્સપેન્સ રેશિયો (Expense Ratio) અને પોતાના નાણાકીય લક્ષ્યાંકોને ધ્યાનમાં રાખીને ફંડની પસંદગી કરવી જોઈએ.