Minda Corporation ની Q2 આવકમાં રેકોર્ડ ઉછાળો! વિશ્લેષક Deven Choksey એ ₹649 નું નવું લક્ષ્ય જણાવ્યું – BUY થી ACCUMULATE કરવું?
Overview
Minda Corporation એ Q2 FY26 માં ₹15,354 મિલિયનનું એકીકૃત મહેસૂલ (consolidated revenue) નોંધાવ્યું છે, જે વાર્ષિક ધોરણે (YoY) 19.0% વધારે છે. કંપનીના EBITDA માર્જિનમાં પણ સુધારો જોવા મળ્યો. FY26 ના પ્રથમ અર્ધવાર્ષિક ગાળામાં, મહેસૂલ 17.7% YoY વધ્યું. આ મજબૂત પ્રદર્શન બાદ, વિશ્લેષક Deven Choksey એ સપ્ટેમ્બર 2027 ના અંદાજોના આધારે "BUY" માંથી "ACCUMULATE" રેટિંગમાં ફેરફાર કર્યો છે, અને ₹649 નું નવું લક્ષ્ય ભાવ (target price) નિર્ધારિત કર્યો છે.
Stocks Mentioned
Minda Corporation એ નાણાકીય વર્ષ 2026 (Q2 FY26) ના બીજા ત્રિમાસિક ગાળા માટે મજબૂત નાણાકીય પરિણામો જાહેર કર્યા છે. કંપનીએ ₹15,354 મિલિયનનું સર્વોચ્ચ ત્રિમાસિક એકીકૃત મહેસૂલ (consolidated revenue) હાંસલ કર્યું છે, જે વાર્ષિક ધોરણે (YoY) 19.0% નો નોંધપાત્ર વધારો છે અને અંદાજ કરતાં 8.2% વધુ છે. વ્યાજ, કર, અવમૂલ્યન અને અમોર્ટાઈઝેશન પહેલાંની કમાણી (EBITDA) ₹1,779 મિલિયન રહી, જેનું માર્જિન 22 બેસિસ પોઇન્ટ્સ (bps) YoY વધીને 11.6% થયું. કર પછીનો નફો (PAT) ₹846 મિલિયન નોંધાયો, જેનું માર્જિન 5.5% છે. FY26 ના પ્રથમ અર્ધવાર્ષિક ગાળા (H1 FY26) માટે, Minda Corporation નું એકીકૃત મહેસૂલ ₹29,210 મિલિયન સુધી પહોંચ્યું, જે 17.7% YoY વૃદ્ધિ દર્શાવે છે. H1 FY26 માટે EBITDA ₹3,340 મિલિયન હતો, જેનું માર્જિન 11.4% હતું, જે YoY 23 bps વધ્યો. આ સમયગાળા માટે PAT ₹1,500 મિલિયન હતો, જેણે 5.1% નું માર્જિન સ્થિર જાળવી રાખ્યું. વિશ્લેષક Deven Choksey ના સંશોધન અહેવાલે મૂલ્યાંકનને સપ્ટેમ્બર 2027 ના અંદાજો સુધી રોલ ફોરવર્ડ કર્યું છે, જે Minda Corporation ને 33.0x Sep'27 Earnings Per Share (EPS) પર મૂલવે છે, જેના પરિણામે ₹649 નું લક્ષ્ય ભાવ મળ્યો છે. રેટિંગ "BUY" થી "ACCUMULATE" માં બદલવામાં આવ્યું છે. આ સમાચાર મજબૂત નાણાકીય પ્રદર્શનને કારણે સકારાત્મક છે, પરંતુ રેટિંગમાં ઘટાડો વૃદ્ધિની અપેક્ષાઓમાં સંભવિત મધ્યમતા સૂચવે છે અથવા સ્ટોક વર્તમાન સ્તરે યોગ્ય રીતે મૂલ્યવાન હોઈ શકે છે, જે વધુ સાવચેતીભર્યું રોકાણ વલણ અપનાવવા પ્રેરે છે. રેટિંગ: 7/10.
