Whalesbook
ભારતીય રિઝર્વ બેંક (RBI) એ બુધવારે એવા પ્રસ્તાવો રજૂ કર્યા છે જે બેંકો તેમની ચોખ્ખી ફોરેન એક્સચેન્જ એક્સપોઝર (net foreign exchange exposure) ની ગણતરી કેવી રીતે કરે છે અને ફોરેક્સ રિસ્ક સામે કેપિટલ રિઝર્વ કેવી રીતે જાળવી રાખે છે તે ફરીથી ડિઝાઇન કરશે. સેન્ટ્રલ બેંકનો ઉદ્દેશ્ય બેંકિંગ ક્ષેત્રમાં વધુ નાણાકીય સ્થિરતા સુનિશ્ચિત કરવાનો છે.
પ્રસ્તાવિત ફ્રેમવર્ક હેઠળ, બેંકોએ સતત ધોરણે તેમની ચોખ્ખી ઓપન પોઝિશન (net open position) ની ગણતરી કરવી પડશે અને ફોરેન એક્સચેન્જ રિસ્ક માટે મૂડી ફાળવવી પડશે. આનો અર્થ એ છે કે, દરેક વ્યવસાય દિવસના અંતે મૂડી આવશ્યકતાઓ પૂર્ણ કરવી આવશ્યક છે, જે ગ્રુપ અથવા કોન્સોલિડેટેડ સ્તરો તેમજ વ્યક્તિગત, સ્ટેન્ડઅલોન સંસ્થાઓ બંને પર લાગુ પડશે.
સેન્ટ્રલ બેંકે ફોરેન એક્સચેન્જ રિસ્ક કેપિટલ આવશ્યકતાઓમાંથી બાકાત રાખવામાં આવતી ચોક્કસ સ્થિતિઓની રૂપરેખા આપી છે. આમાં બેંકની રેગ્યુલેટરી કેપિટલમાંથી કપાત કરાયેલી સ્થિતિઓ અને જે સિક્યોરિટીઝ પરિપક્વ થઈ ગઈ છે અથવા નોન-પર્ફોર્મિંગ એસેટ્સ (non-performing assets) તરીકે વર્ગીકૃત કરવામાં આવી છે, તેનો સમાવેશ થાય છે. બેંકો અમુક લાંબા ગાળાના સ્ટ્રક્ચરલ ફોરેન કરન્સી રોકાણોને પણ બાકાત રાખવાનો વિકલ્પ પસંદ કરી શકે છે, જો તે હેજિંગ હેતુઓ માટે ઉપયોગમાં લેવાતા હોય અને ઓછામાં ઓછા છ મહિનાથી સતત જાળવવામાં આવતા હોય.
RBI એ સમજાવ્યું કે માત્ર ફોરેન કરન્સી એસેટ્સ અને લાયબિલિટીઝનો મેળ ખાવાથી બેંકના કેપિટલ એડિક્વસી રેશિયો (capital adequacy ratio) નું પૂરતું રક્ષણ થતું નથી. વિનિમય દરના ઉતાર-ચઢાવ હજુ પણ બેંકના એકંદર કેપિટલ-ટુ-એસેટ રેશિયો (capital-to-assets ratio) ને અસર કરી શકે છે, જેના માટે ફોરેન એક્સચેન્જ એક્સપોઝર માટે વધુ મજબૂત મૂડી વ્યવસ્થાપન પ્રોટોકોલની જરૂર પડે છે.