ભારતીય મહિલા બોરોઅર્સ: ક્રેડિટ ગ્રોથમાં ધમાકેદાર તેજી, પણ હોમ લોનમાં મોટી અડચણ

મહિલાઓનો ક્રેડિટ ગ્રોથ ગતિ પકડી રહ્યો છે:

ભારતમાં મહિલાઓ ક્રેડિટ માર્કેટમાં ઝડપથી પોતાનો પગ જમાવી રહી છે. ડિસેમ્બર 2020 થી ડિસેમ્બર 2025 સુધીના સમયગાળામાં, તેઓએ 14.2% ની કમ્પાઉન્ડેડ એન્યુઅલ ગ્રોથ રેટ (CAGR) હાંસલ કર્યો છે, જે પુરુષ બોરોઅર્સના 8.2% ના ગ્રોથ રેટ કરતાં નોંધપાત્ર રીતે વધારે છે. આ તેજીને કારણે મહિલા બોરોઅર્સ માટે આઉટસ્ટેન્ડિંગ ક્રેડિટમાં વાર્ષિક 23.4% નો વધારો થયો છે, જે પુરુષો માટે નોંધાયેલા 16.7% ના ગ્રોથ કરતાં ઘણો વધારે છે. મહિલાઓ વચ્ચે એક્ટિવ લોનમાં વાર્ષિક 14.8% નો ઉછાળો આવ્યો છે, જે પુરુષ બોરોઅર્સ કરતાં બમણા કરતાં પણ વધુ છે.

રિપેમેન્ટ સ્ટ્રેન્થ અને સેગમેન્ટમાં દબદબો:

મહત્વપૂર્ણ રીતે, મહિલા બોરોઅર્સ વધુ સારી નાણાકીય શિસ્ત દર્શાવે છે. તેમની ડિફોલ્ટ રેટ (PAR 31-180) માત્ર 2.8% છે, જ્યારે પુરુષો માટે તે 3.3% છે. ગોલ્ડ લોન પોર્ટફોલિયોમાં તેઓ 43.5% અને એજ્યુકેશન લોનમાં 36.7% હિસ્સો ધરાવે છે. આ નાણાકીય સમજદારી અને વધતી ભાગીદારી આર્થિક સ્વતંત્રતા અને ભવિષ્યમાં રોકાણ સૂચવે છે. બિઝનેસ લેન્ડિંગમાં, મહિલાઓ લોન વોલ્યુમના 50% થી વધુ અને ઓરિજિનેશન વેલ્યુનો મોટો હિસ્સો ધરાવે છે, જેમાં સિક્યોર્ડ બિઝનેસ લોનમાં વાર્ષિક 61.1% નો પ્રભાવશાળી ગ્રોથ જોવા મળ્યો છે.

હોમ લોનનો વિરોધાભાસ:

આ વ્યાપક ક્રેડિટ સશક્તિકરણ છતાં, હાઉસિંગ ફાઇનાન્સ સેક્ટરમાં એક વિચિત્ર વિરોધાભાસ જોવા મળે છે. અર્બન મનીના ડેટા મુજબ, 2025 માં 13 મોટા શહેરી બજારોમાં મંજૂર થયેલી હોમ લોનમાં મહિલાઓનો હિસ્સો માત્ર 11% હતો. આ આંકડો આશ્ચર્યજનક રીતે ઓછો છે, કારણ કે મહિલાઓ ભારતીય વસ્તીના લગભગ અડધા અને તે જ વર્ષમાં રહેણાંક મિલકત નોંધણીના લગભગ 30% હિસ્સો ધરાવે છે. મહિલાઓ માટે એવરેજ હોમ લોન ટિકિટ સાઇઝ ₹23 લાખ છે, જ્યારે પુરુષો માટે તે ₹29 લાખ છે. આ આવકની અસમાનતા અને માળખાકીય મર્યાદાઓને કારણે તેમની ધિરાણ ક્ષમતા પર અસર થાય છે.

હોમ લોનમાં અસમાનતાના મૂળ કારણો:

અર્બન મની રિપોર્ટ આ નોંધપાત્ર તફાવતને ઊંડા સામાજિક-આર્થિક પરિબળોને આભારી છે. તેમાં ઓછો કાર્યબળ ભાગીદારી દર, સિનિયર કોર્પોરેટ રોલ્સમાં ઓછી રજૂઆત, સતત આવક તફાવત, કારકિર્દીના બિન-રેખીય માર્ગો અને ઐતિહાસિક રીતે મર્યાદિત ક્રેડિટ હિસ્ટ્રીનો સમાવેશ થાય છે. આ પરિબળો સામૂહિક રીતે ઓછી ક્રેડિટ એલિજિબિલિટીમાં ફાળો આપે છે. લોન નામંજૂર થવાના સામાન્ય કારણોમાં અપૂરતી આવક, અસ્થિર રોજગાર ઇતિહાસ અને નીચા ક્રેડિટ સ્કોરનો સમાવેશ થાય છે. જોકે ડિસેમ્બર 2025 માં મહિલા કાર્યબળ ભાગીદારી દર 35.3% સુધી પહોંચ્યો છે, તેમ છતાં આને હોમ લોન જેવા મુખ્ય નાણાકીય સાધનો સુધી સમાન પહોંચમાં રૂપાંતરિત કરવામાં પડકારો યથાવત છે.

બજાર સંદર્ભ અને ભાવિ દૃષ્ટિકોણ:

ભારતીય હાઉસિંગ ફાઇનાન્સ માર્કેટમાં નોંધપાત્ર વૃદ્ધિની અપેક્ષા છે, જે 2029-30 સુધીમાં 15-16% CAGR થી વધીને ₹77-81 ટ્રિલિયન સુધી પહોંચવાની ધારણા છે. અર્બન મની અને સ્ક્વેર યાર્ડ્સ જેવા ફિનટેક પ્લેટફોર્મ્સ મહત્વપૂર્ણ ભૂમિકા ભજવી રહ્યા છે, જેમાં ફિનટેક કંપનીઓએ પર્સનલ લોનમાં 52% માર્કેટ શેર કબજે કર્યો છે. સમગ્ર ફિનટેક માર્કેટ 2030 સુધીમાં $550.21 બિલિયન સુધી પહોંચવાની ધારણા સાથે વિસ્ફોટક વૃદ્ધિ માટે તૈયાર છે. પ્રધાનમંત્રી આવાસ યોજના (PMAY) જેવી સરકારી પહેલો મહિલાઓની માલિકીને પ્રોત્સાહન આપવા માટે વ્યાજ સબસિડી અને ફરજિયાત સહ-માલિકીની જોગવાઈઓ જેવી લક્ષિત લાભો પ્રદાન કરે છે. ઘણા રાજ્યો મહિલાઓ માટે હોમ લોન પર સ્ટેમ્પ ડ્યુટી રિબેટ્સ અને પ્રાધાન્યતા વ્યાજ દરો પણ આપે છે.

પડકારરૂપ દૃશ્ય: વ્યવસ્થિત અવરોધો યથાવત:

નીતિગત હસ્તક્ષેપો અને ક્રેડિટ જાગૃતિમાં વૃદ્ધિ છતાં, મહિલાઓને પૂરતું ઘર ધિરાણ મેળવવાથી રોકતા મૂળભૂત અવરોધો યથાવત છે. એવરેજ હોમ લોન ટિકિટ સાઇઝમાં તફાવત, આવક અને રોજગાર સ્થિરતાની ચિંતાઓને કારણે ઊંચા રિજેક્શન દર સાથે મળીને, સૂચવે છે કે વ્યવસ્થિત સામાજિક-આર્થિક ગેરલાભો મહિલાઓની રિયલ એસ્ટેટ દ્વારા સંપત્તિ નિર્માણ કરવાની ક્ષમતાને અવરોધવાનું ચાલુ રાખે છે. જ્યારે મહિલાઓ ઔપચારિક ક્રેડિટ સિસ્ટમમાં વધુને વધુ પ્રવેશી રહી છે અને મજબૂત રિપેમેન્ટ વર્તન દર્શાવી રહી છે, ત્યારે હોમ લોન મંજૂરીઓમાં આ વિશાળ તફાવત સૂચવે છે કે નાણાકીય સમાવેશી પહેલ સંપત્તિ નિર્માણની તકો સુધી સમાન પહોંચમાં સંપૂર્ણપણે રૂપાંતરિત થઈ નથી. આ અસમાનતા સંપત્તિની અસમાનતાને કાયમી બનાવવાનું જોખમ ધરાવે છે, ભલે મહિલાઓ અન્ય ક્રેડિટ સેગમેન્ટમાં વધુ નાણાકીય સ્વતંત્રતા દર્શાવતી હોય. સ્વ-રોજગાર અને ગ્રામીણ મહિલાઓની કાર્યબળમાં ભાગીદારીમાં વધારો, જોકે હકારાત્મક છે, પરંતુ તે ક્યારેક ટકાઉ આવક વૃદ્ધિને બદલે ગુજરાન ચલાવવાની પદ્ધતિઓ સાથે જોડાયેલો હોય છે, જે મોટા લોન માટે લાંબા ગાળાની ક્રેડિટવર્થિનેસને અસર કરી શકે છે. વધુમાં, ફિનટેક્સ પહોંચ વિસ્તૃત કરી રહ્યા હોવા છતાં, તેઓ ઓછી સેવા ધરાવતા વર્ગોને સેવા આપવામાં ઊંચા NPAs નો પણ સામનો કરે છે.

ભવિષ્ય તરફી વલણો:

મહિલાઓની ક્રેડિટ જાગૃતિમાં સતત વધારો, ડિસેમ્બર 2024 સુધીમાં 27 મિલિયન લોકો તેમના ક્રેડિટ સ્વાસ્થ્યનું સક્રિયપણે નિરીક્ષણ કરી રહ્યા છે, જે તેમની જરૂરિયાતોને અનુરૂપ નાણાકીય ઉત્પાદનોની વધતી માંગ સૂચવે છે. 25-35 વર્ષની વયની મહિલા બોરોઅર્સનું 50% બોરોઅર્સ તરીકે ઉભરી આવવું એ તેમની વધતી નાણાકીય સ્વતંત્રતાને પ્રકાશિત કરે છે. જોકે, ઘર જેવી આવશ્યક સંપત્તિ સુરક્ષિત કરવામાં તેમની સંપૂર્ણ ક્ષમતાને અનલોક કરવા માટે આવક સમાનતા, કારકિર્દીની પ્રગતિ અને મૂળભૂત સ્તરે નાણાકીય સાક્ષરતાને સંબોધવા માટે સતત પ્રયત્નોની જરૂર પડશે. અફોર્ડેબલ હાઉસિંગ ફાઇનાન્સ સેક્ટરનો વિકાસ, FY30 સુધીમાં INR67 ટ્રિલિયન ના લોન પોર્ટફોલિયો સાથે, જો મહિલાઓ માટે સુલભતાના પડકારોનો સીધો સામનો કરવામાં આવે તો આ અંતરને ભરવા માટે એક નિર્ણાયક તક પૂરી પાડે છે.