ભારતીય વીમા કંપનીઓ: રોકાણથી કમાણી, વીમાના ધંધાથી નહીં

ભારતીય વીમા કંપનીઓ રોકાણ પર નિર્ભર, મુખ્ય ધંધા પર નહીં

ભારતનું જનરલ ઇન્સ્યોરન્સ ક્ષેત્ર વૈશ્વિક પ્રતિસ્પર્ધીઓની સરખામણીમાં માળખાકીય રીતે નબળું દેખાઈ રહ્યું છે. આ કંપનીઓ તેમના નફા માટે મુખ્યત્વે રોકાણમાંથી થતી આવક પર આધાર રાખે છે, નહિ કે તેમના મુખ્ય અંડરરાઇટિંગ (વીમા પોલિસી વેચવા) કામકાજ પર. Praxis Global Alliance ના એક રિપોર્ટ અનુસાર, નેટ લખાયેલા પ્રીમિયમના 21% જેટલો મોટો હિસ્સો રોકાણની આવકમાંથી આવે છે, જે આવકનો મુખ્ય સ્ત્રોત છે.

ઊંચો ખર્ચ અને ઓછું વળતર નફાને નુકસાન પહોંચાડે છે

નવા બિઝનેસ માટે 80% ડિસ્ટ્રિબ્યુટર્સ પર નિર્ભરતા કંપનીઓનો ખર્ચ વધારે છે. વધુમાં, એવા સેગમેન્ટ્સમાં વૃદ્ધિ જોવા મળી રહી છે જે ફક્ત વોલ્યુમ વધારે છે પરંતુ ખૂબ ઓછું વળતર આપે છે. આ બંને પરિબળો ઉદ્યોગની નફાકારકતા પર નકારાત્મક અસર કરી રહ્યા છે.

વૈશ્વિક નફાકારકતા વિરુદ્ધ સતત અંડરરાઇટિંગ નુકસાન

વૈશ્વિક વીમા કંપનીઓ સામાન્ય રીતે હકારાત્મક અંડરરાઇટિંગ નફો મેળવે છે, જેમાં રોકાણની આવક પૂરક કમાણી પૂરી પાડે છે. આ વિશ્વભરમાં વધુ મજબૂત અંડરરાઇટિંગ શિસ્ત દર્શાવે છે. ભારતમાં, કમ્બાઇન્ડ રેશિયો સતત 100% થી વધુ રહે છે, જે સતત અંડરરાઇટિંગ નુકસાનનો સંકેત આપે છે. આ વૈશ્વિક વીમા કંપનીઓથી તદ્દન વિપરીત છે, જે 100% થી નીચે રેશિયો જાળવી રાખીને સતત અંડરરાઇટિંગ નફાકારકતા પ્રાપ્ત કરે છે. ભારતમાં ઊંચા લોસ રેશિયો, તીવ્ર ભાવ સ્પર્ધા અને ઊંચા વિતરણ ખર્ચ અંડરરાઇટિંગ પરિણામોને મર્યાદિત કરવાનું ચાલુ રાખે છે, જેનાથી નફાના સમાન ધોરણ હોવા છતાં આર્થિક તફાવત વધી રહ્યો છે.