જુલાઈ 2026માં ભારતમાં ક્રેડિટ કાર્ડ ટ્રાન્ઝેક્શન વોલ્યુમમાં **24.5%** નો મોટો ઉછાળો જોવા મળ્યો છે અને તે **60.5 કરોડ** પર પહોંચ્યું છે. જોકે, કુલ ખર્ચમાં માત્ર **7.4%** નો જ વધારો થયો છે, કારણ કે દરેક ટ્રાન્ઝેક્શનની એવરેજ વેલ્યુ **13%** થી વધુ ઘટી ગઈ છે. RuPay ક્રેડિટ કાર્ડ અને UPI ના વધતા ઉપયોગને કારણે બદલાયેલી આ પેટર્ન હવે બેન્કોના પ્રોફિટ માર્જિન પર અસર કરી શકે છે.
ભારતમાં ક્રેડિટ કાર્ડ વપરાશનું ચિત્ર ઝડપથી બદલાઈ રહ્યું છે. જુલાઈ 2026માં ટ્રાન્ઝેક્શન વોલ્યુમ વાર્ષિક ધોરણે 24.5% વધીને 60.53 કરોડ પર પહોંચ્યું છે. જોકે, આ વધારાની સામે કુલ સ્પેન્ડિંગ (Spending) માત્ર 7.4% ના સાધારણ દરે વધીને ₹2.08 લાખ કરોડ થયું છે. આ તફાવત સ્પષ્ટ કરે છે કે લોકો હવે ક્રેડિટ કાર્ડનો ઉપયોગ મોટી ખરીદી કરતા નાની અને દૈનિક જરૂરિયાતો માટે વધુ કરી રહ્યા છે.\n\nઆ ટ્રેન્ડ પાછળનું મુખ્ય કારણ RuPay ક્રેડિટ કાર્ડનું UPI સાથેનું જોડાણ છે. કરિયાણાની ખરીદી કે નાની દુકાનો પર પેમેન્ટ કરવા માટે કાર્ડનો ઉપયોગ વધતા, દરેક ટ્રાન્ઝેક્શનની એવરેજ વેલ્યુ લગભગ 13.5% ઘટીને ₹3,440 આસપાસ આવી ગઈ છે.\n\n### બેન્કોની નફાકારકતા અને વ્યૂહરચના પર અસર\n\nરોકાણકારો માટે આ એક મિશ્ર પરિસ્થિતિ છે. HDFC Bank કાર્ડ ઈશ્યુએન્સ અને કુલ ખર્ચમાં ઉદ્યોગમાં મોખરે છે, જ્યારે SBI Cards એ જુલાઈમાં ખર્ચમાં 22% નો નોંધપાત્ર વાર્ષિક વૃદ્ધિ દર દર્શાવ્યો છે. પરંતુ, નાની અને વારંવાર થતી ટ્રાન્ઝેક્શન પ્રોસેસિંગ બેન્કો માટે મોંઘી સાબિત થઈ શકે છે. જો સિસ્ટમ મેન્ટેનન્સ અને જોખમ વ્યવસ્થાપનનો ખર્ચ ટ્રાન્ઝેક્શન ફીથી મળતી આવક કરતા વધી જાય, તો બેન્કોના પ્રોફિટ માર્જિન પર દબાણ આવી શકે છે. ઉપરાંત, UPI-લિંક્ડ ક્રેડિટ પેમેન્ટ્સ માટે Merchant Discount Rate (MDR) અંગેની નિયમનકારી અનિશ્ચિતતા પણ એક મોટો પડકાર છે.\n\n### રોકાણકારો માટે જોખમ અને ધ્યાન આપવા જેવી બાબતો\n\nસ્પેન્ડિંગની સરખામણીએ કાર્ડ ઈશ્યુએન્સમાં થતો ઝડપી વધારો રોકાણકારો માટે ચિંતાનો વિષય છે. બેન્કોએ હવે એ બાબત પર ધ્યાન આપવું પડશે કે વધતી જતી ક્રેડિટ નિર્ભરતાને કારણે બેડ લોન (Bad Loans) ન વધે. માર્કેટ ઓબ્ઝર્વર્સ હવે એ જોશે કે બેન્કો કઈ રીતે યુઝર બેઝ વધારવાની સાથે પોતાના માર્જિન જાળવી રાખે છે.