Whalesbook
CARE Ratings ने SBFC Finance Ltd. च्या ₹200 कोटींच्या कमर्शियल पेपर (Commercial Paper) प्रोग्रामला 'CARE A1+' हे सर्वोच्च अल्प-मुदतीचे (Short-term) रेटिंग पुन्हा एकदा दिले आहे. या निर्णयामुळे कंपनीची अल्पकालीन आर्थिक जबाबदाऱ्या वेळेवर पूर्ण करण्याची मजबूत क्षमता अधोरेखित झाली आहे.
'CARE A1+' हे अल्प-मुदतीच्या कर्जासाठी (Short-term Debt) सर्वात उच्च रेटिंग मानले जाते. हे कंपनीच्या मजबूत आर्थिक आरोग्याचे आणि वेळेवर कर्ज परतफेडीच्या क्षमतेचे प्रतीक आहे. नॉन-बँकिंग फायनान्शियल कंपनी (NBFC) म्हणून SBFC Finance साठी हे अत्यंत महत्त्वाचे आहे, कारण यामुळे त्यांना स्पर्धात्मक दरात भांडवल (Funding) उभारणे सोपे जाते. याचा थेट परिणाम कंपनीच्या भांडवली खर्चावर (Cost of Capital) आणि नफ्यावर (Profitability) होतो.
SBFC Finance ही एक आघाडीची नॉन-डिपॉझिट टेकिंग NBFC आहे, जी विशेषतः MSME (सूक्ष्म, लघु आणि मध्यम उद्योग) क्षेत्राला कर्ज पुरवण्यावर लक्ष केंद्रित करते. कंपनीने मागील काही वर्षांत चांगली वाढ दर्शविली आहे. FY26 च्या अखेरीस, कंपनीची AUM (Assets Under Management) ₹11,270 कोटींपर्यंत पोहोचली, जी FY25 मधील ₹8,747 कोटींपेक्षा लक्षणीय वाढ आहे. FY26 साठी ₹450.83 कोटींचा PAT (Profit After Tax) हा या वाढीमागील कंपनीची मजबूत नफाक्षमता दर्शवतो. ऑगस्ट 2023 मध्ये, ₹750 कोटींचा यशस्वी IPO (Initial Public Offering) आणून कंपनीने आपली कॅपिटल बेस (Capital Base) अधिक मजबूत केली आहे. यासोबतच, कंपनीला 'CARE AA-; Stable' हे दीर्घकालीन रेटिंग (Long-term rating) देखील सातत्याने मिळत आहे, जे तिच्या एकूण आर्थिक स्थिरतेवर भर देते.
गुंतवणूकदारांसाठी, या रेटिंगची पुष्टी म्हणजे SBFC Finance अल्प-मुदतीच्या कर्ज बाजारात (Short-term debt markets) सहज आणि किफायतशीर दरात भांडवल उभारणी करत राहील. मजबूत फंडिंग सपोर्टमुळे त्यांना दैनंदिन कामकाज चालवण्यासाठी आणि भविष्यातील वाढीच्या योजना (Growth objectives) पूर्ण करण्यासाठी मदत होईल, तसेच व्याजदराचा बोजा वाढण्याची शक्यता कमी राहील.
मात्र, CARE Ratings भविष्यात उपलब्ध होणाऱ्या नवीन माहितीच्या आधारे या रेटिंगचा आढावा घेण्याचा, त्यात सुधारणा करण्याचा किंवा ते रद्द करण्याचा अधिकार राखून ठेवते. कंपनीने आवश्यक माहिती न दिल्यास 'ISSUER NOT COOPERATING' असा टॅग लागू शकतो, जो एक चिंतेचा विषय ठरू शकतो.
SBFC Finance ही Muthoot Finance आणि Manappuram Finance सारख्या कंपन्यांसोबत NBFC बाजारात स्पर्धा करते. 'A1+' सारखे मजबूत रेटिंग मिळवणे हे सर्व NBFCs साठी लिक्विडिटी (Liquidity) व्यवस्थापित करण्यासाठी आणि कामकाजाचा आवाका वाढवण्यासाठी अत्यंत आवश्यक आहे. AU Small Finance Bank सारखे प्रतिस्पर्धी त्यांच्या ॲसेट क्वालिटीसाठी (Asset Quality) नेहमीच चर्चेत असतात, तर SBFC Finance ने मार्च 2026 पर्यंत 2.61% चा GNPA (Gross Non-Performing Assets) गुणोत्तर (ratio) नियंत्रणात ठेवला आहे.
प्रमुख आर्थिक आकडेवारी:
- FY26 अखेरीस SBFC Finance ची AUM ₹11,270 कोटी होती, जी FY25 मधील ₹8,747 कोटींवरून वाढली आहे.
- FY26 साठी कंपनीचा PAT ₹450.83 कोटी नोंदवला गेला, जो FY25 मधील ₹345.17 कोटींवरून वाढला आहे.
- CRAR (Capital to Risk Weighted Assets Ratio) सप्टेंबर 2025 पर्यंत 34.05% वर निरोगी पातळीवर राखला गेला.
- GNPA (Gross Non-Performing Assets) मार्च 31, 2026 पर्यंत 2.61% वर स्थिर राहिला.
गुंतवणूकदारांनी 28 जून 2026 च्या अंतिम मुदतीपूर्वी या कमर्शियल पेपर प्रोग्रामचे यशस्वी प्लेसमेंट (Successful placement) यावर लक्ष ठेवावे. तसेच, CARE Ratings कडून येणारे भविष्यातील रेटिंग रिव्ह्यू (Rating reviews) आणि SBFC Finance च्या कामकाजातील तसेच आर्थिक कामगिरीतील होणारे बदल यावर लक्ष ठेवणे आवश्यक आहे.